饮料行业政策环境分析（共8篇）
引言
市场竞争越来越激烈，企业要在竞争中求生存与发展，需进行科学的管理，制定出来有效、合理的 国贸1102班陈威勋
一．宏观环境分析
（一）自然环境
中国饮料行业是改革开放以来发展起来的新兴行业，是中国消费品中的发展热点和新增长点。30年来，饮料行业不断地发展和成熟，逐渐改变了以往规模小、产品结构单
一、竞争无序的局面，饮料企业的规模和集约化程度不断提高，产品结构日趋合理。中国饮料在品牌方面的发展成果显著，全国性品牌已有十几家，五类产品中22个品牌被评为中国名牌。
近五年来，中国饮料市场已成为中国食品行业中发展最快的市场之一。中国饮料每年以16%的增幅快速发展。
2007年1-11月，中国饮料制造行业规模以上企业累计实现工业总产值455,426,202千元，比上年同期增长了28.67%；2008年1-11月，中国饮料制造行业规模以上企业累计实现工业总产值569,689,611千元，比上年同期增长了25.35%。2009年1-11月，中国饮料制造行业规模以上累计企业单位数为5,618个，累计利润总额为61,029,265.00千元，比上年同期增长28.78％。
“十一五”期间，中国着重调整饮料产品结构，降低碳酸饮料的比例。饮料行业生产总量继续提高，重点发展果蔬汁饮料、植物蛋白饮料和茶饮料等产品，适度发展瓶（罐）装饮用矿泉水，逐步降低可乐等碳酸类饮料的发展。因此在利好政策的推动下，未来几年将是软饮料行业框架结构重构时期，功能饮料、果汁饮料、茶饮料等健康饮料将组成框架结构的主体。追求健康价值，是未来中国饮料市场发展的必然方向。中国饮料企业在未来相当长的时间内将面临更为广阔的市场和更好的发展环境。
银行及相关金融机构在对饮料行业进行信贷决策时，必须对行业存在的风险进行系统的评估。本研究报告运用大量专业的分析工具，并结合相关理论模型，综合运用定量和定性的分析方法，对饮料行业近年的运行状况及发展趋势做了深入地分析，对行业的偿债能力、盈利能力、营运能力和成长能力等关键指标进行了全面地剖析，并对饮料行业可能存在的政策风险、市场风险、技术风险等信贷风险进行了客观严谨的评估。本报告可为银行在评估饮料行业项目贷款时提供极其有价值的参考意见，对银行降低可能的信贷风险、提高贷款的安全性和稳健性具有重要意义。
关键词：内部会计控制,资产负债率,净资产收益率
随着食品、饮料行业上市公司如雨后春笋般地发展,产品迅速多样化、经济技术不断更新、产业规模持续上升、市场规模逐渐扩大,监管部门逐步加大了对食品饮料行业的整体监管力度,同时内部会计控制也成为该行业上市公司必须考虑的问题。
内部会计控制在食品饮料行业上市公司中的地位是十分重要的,具有不可替代性,但是如何能够发现该行业上市公司内部会计控制是否存在问题,这是之前很多学者没有充分考虑的问题。那么,为了及时发现并断定上市公司内部会计控制是否存在问题,笔者将通过分析我国食品饮料行业上市公司披露的财务报告中的有关信息资料,来研究确定哪些因素对发现该行业中的上市公司内部会计控制存在问题有显著影响,从而为该行业上市公司的内部会计控制完善措施提供一定的依据和帮助。
一、提出假设
流动比率和资产负债率是反映公司偿债能力的两个重要指标,前者反映公司的短期偿债能力,后者反映公司长期偿债能力。公司相关人员为了虚增公司偿债能力、掩饰财务困境、骗取外部的资金等,往往会通过摆脱内部会计控制的约束而进行舞弊活动。所以,本文假设这两个指标与公司内部会计控制存在问题存在正相关。
净利润增长率、总资产增长率、净资产收益率和基本每股收益是反映公司盈利能力的几个主要指标,也是公司各利益相关者重点关注的指标。公司相关人员为了修饰经营业绩、获取外部资金或者避免被特别关注等,同样会千方百计摆脱内部会计控制的约束。所以,本文假设这两个指标与公司内部会计控制存在问题存在负相关。
上市公司规模越大,公司的内部会计控制制度应该是越全面、越完整的,实施越有效,所以,本文假设企业规模指标与公司内部会计控制存在问题存在负相关。
我国《证券法》规定,当上市公司连年出现亏损时,其股票前会被标记ST、*ST等符号,意味着因公司出现亏损而被特别关注,为利益相关者敲响了警钟。公司人员为了使公司尽量不出现上述情况,会进行造假,这也就说明公司内部会计控制存在问题。所以,本文假设该指标与公司内部会计控制存在问题存在正相关。
会计师事务所承接上市公司财务报告的鉴证业务,对财务报告出具的审计报告的类型会直接或间接向投资者等信息使用者传递一定有关公司经营管理情况的信号。公司更需要获得标准无保留审计意见的审计报告,当获得的是非标审计意见,则很可能会出现篡改等舞弊行为,所以,本文假设审计意见类型指标与公司内部会计控制存在问题存在负相关。
根据Jensen(1993)的观点,董事会规模是公司治理有效性的一个重要决定因素。言下之意,公司董事会规模越大,公司治理能力越强,相应地公司内部会计控制存在的问题便会越少。所以,本文假设该项指标与公司内部会计控制存在问题存在负相关。
Peasnell等(2005)通过研究发现,英国公司经理做出增加盈余以避免报告亏损和盈余降低的概率与独立董事的比例负相关。换言之,公司董事会中独立董事所占比例越高,则公司治理有效性越高,内部会计控制实施便会越有效。所以,本文假设独立董事比例指标与公司内部会计控制存在问题存在负相关。
二、样本数据的选取及来源
本文从2004-2010年间我国证监会针对上市公司财务报告舞弊而做出的公开处罚报告中,采用事件研究法,获取了30个被处罚的上市公司(其中剔除了证券公司、银行等受到处罚的金融机构上市公司)作为内部会计控制存在问题的样本(详见表1)。与此同时,本文又按照1:1的比例从我国沪深两市的食品饮料行业严格依据下列几项条件选取了相同数量即30家正常上市公司(即没有因财务舞弊而遭到处罚)作为配比样本(详见表2)。
首先,本文将配比样本控制在相同行业(食品饮料行业)、同一会计年度内选取,主要是考虑到根据有关研究可知,行业也被视为影响舞弊发生的因素之一。
公司规模相同或相近的上市公司在公司业绩和管理行为等方面可能更具可比性,故而,本文选取的配比样本保证公司资产规模相近。
保证配比样本公司没有受到任何方给予的任何类型的处罚,特别是没有针对财务舞弊给予的各种处罚。
本文中使用的正常公司和配比公司的财务数据及非财务数据等来自于证监会网站、巨潮咨询网、上交所网站和深交所网站所发布的上市公司年度财务报告。本文使用EXCEL和Eviews软件完成多元线性回归分析过程。
三、模型的建立和变量的定义
(一)模型的建立
由于本文准备通过研究来确定对发现内部会计控制存在问题有显著影响的因素,笔者在研究前人的研究成果的基础上,经过综合考虑和仔细挑选之后,选定了如表3所示的11个指标变量,其中,包括了2个虚拟变量。据此,文章构建了多元线性回归分析模型,以此来分析研究能发现内部会计控制存在问题的影响因素。
其中,C为截距,a1-a11为回归系数,ε为残差。Y为被解释变量,当所研究行业样本公司为内部会计控制存在问题的上市公司时,赋值为1,否则赋值为0。X1-X11为解释变量,反映假定对所研究行业上市公司内部会计控制有显著影响的变量信息。
(二)变量的定义
1. 被解释变量:
在本文的实证分析中,笔者将该行业上市公司内部会计控制是否存在问题作为被解释变量。当该行业上市公司内部会计控制存在问题时,被解释变量赋值为1;当不存在问题时,被解释变量赋值为0。
2. 解释变量:
(1)流动比率(X1)=流动资产/流动负债*100%;
(2)资产负债率(X2)=总负责/总资产*100%;
(3)净利润增长率(X3)=(本期净利润-上期净利润)/上期净利润*100%;
(4)总资产增长率(X4)=(本期期末总资产-上期期末总资产)/上期期末总资产*100%;
(5)净资产收益率(X5)=净利润/股东权益*100%;
(6)企业规模(X6):一般而言,企业规模大小以其总资产大小来衡量,但是各公司总资产大小往往不一,而且差额过大,导致可比性较小。为了减小差距增加其可比性,本文以上市公司总资产的自然对数来计量;
(7)基本每股收益(X7)=净利润/普通股股数*100%;
(8)是否为ST公司(X8):样本公司2011年度股票名称前被标记ST或*ST标志,则该解释变量赋值为1,否则赋值为0;
(9)审计意见类型(X9):当会计师事务所针对上市公司年度财务报告出具标准无保留意见审计报告时,该解释变量赋值为1,否则赋值为0;
(10)董事会规模(X10):以样本公司2011年度上市公司财务报告中实际披露的董事会实际人数为准;
(11)独立董事比例(X11):独立董事总人数/董事会总人数*100%。
四、样本数据统计及描述性统计分析
在收集了与该行业样本公司相关的数据后,对数据进行统计整理,得到的统计结果如表3和表4所示。
在对上述数据进行多元回归分析之前,首先将上述得到的样本基础数据统计结果区别问题样本和正常样本进行描述性统计,统计结果如表5所示。
五、多元回归分析
根据模型(1),以上市公司内部会计控制是否存在问题为被解释变量,以上述提到的11个变量为解释变量,运用Eviews软件进行多元回归分析,回归分析结果如下表6所示。
注:***、**、*、分别表示变量在1%、5%、10%水平上统计显著。
六、研究结论
从上表的多元回归分析结果可以看出,被解释变量Y(所研究行业上市公司内部会计控制是否存在问题)与解释变量X(2资产负债率)、X(5净资产收益率)、X(8是否为ST公司)、X(9审计意见类型)是显著相关的,而且都是存在正相关关系;而被解释变量Y(所研究行业上市公司内部会计控制是否存在问题)与解释变量X(1流动比率)、X(3净利润增长率)、X(4总资产增长率)、X6(企业规模)、X(7基本每股收益)、X1(0董事会规模)、X1(1独立董事规模)之间是不存在相关性的。
被解释变量Y(所研究行业上市公司是否存在问题)与解释变量X(2资产负债率)、X(5净资产收益率)、X(9审计意见类型)之间在10%的显著水平上存在正相关关系。原因很有可能是:(1)衡量某企业负债水平及风险程度的重要指标是该企业的资产负债率。上市公司的资产负债率越高,那么越表明公司可能处于资金周转紧张状态或者处于财务困境之中,为了掩盖该事实,公司内部相关人员可能会想法设法通过破坏内部会计控制或摆脱内部会计控制的约束而实施舞弊行为活动,从而使得公司内部会计控制产生了缺陷。(2)同样,衡量某公司对股东投入资本的利用效率的重要指标是净资产收益率。公司的过高净资产收益率可能是由于公司内部相关人员通过破坏内部会计控制或摆脱内部会计控制的约束而实施舞弊行为活动的结果,进而也说明公司内部会计控制存在缺陷。(3)注册会计师对上市公司的财务报告实施鉴证业务,其审计意见类型会给信息使用者传递一定的信号,当审计意见类型为非标准审计意见时,会带给投资者等信息使用者上市公司财务不实、涉嫌造假等一些对公司不利的负面信息,直接影响公司的投资筹资和经营活动。所以,公司相关人员可能会为了避免此种情形而实施舞弊行为。
被解释变量Y(所研究行业上市公司内部会计控制是否存在问题)与解释变量X(8是否为ST公司)之间在1%的显著水平上存在正相关关系。其原因可能是:根据我国《证券法》相关的规定,上市公司连亏2年,将会在其股票名称前加ST符号,表示特别处理;公司连亏3年,将在其股票名称前加*ST符号,表示退市预警,证交所将决定暂停其股票上市交易;公司续亏4年的,证交所将决定终止其股票上市交易。因此,当公司处于特别处理或退市预警状态时,为了避免股票退市等,公司内部相关人员同样可能会想法设法通过破坏内部会计控制或摆脱内部会计控制的约束而实施舞弊行为活动,同样使得公司内部会计控制产生重大缺陷。
通过以上分析,笔者认为食品饮料行业上市公司的内部会计控制是否存在问题,与该行业上市公司的资产负债率,净资产收益率,审计报告类型和是否为ST公司这四项指标存在重大的关系,食品饮料行业的监管部门可以通过分析这四项指标来判断上市公司存在哪些方面的内部会计控制的重大缺陷,从而为发现食品饮料行业上市公司的内部会计控制是否存在问题和完善打下了坚实的基础。
参考文献
[1]陈孝城.谈企业内部会计控制体系的建立[J].中国外资,2008(9)
[2]余晓林.浅议建筑企业内部会计控制制度建设[J].西部财会,2010(4)
[3]袁雪.浅谈企业内部会计控制制度[J].经济技术协作信息,2009(26)
1、环境污染第三方治理模式推出，促进行业发展。
2、燃煤工业锅炉改造数千亿市场正加速启动。
近期，国务院办公厅公布《关于推行环境污染第三方治理的意见》，根据意见，各地将推行排污者付费委托第三方企业治污的“环境污染第三方治理”模式。
意见指出到2020年，公用设施、工业园区等重点领域第三方治理将取得显著进展，污染治理效率和专业化水平明显提高，社会资本进入污染治理市场的活力进一步激发。环境公用设施投资运营体制改革基本完成，高效、优质、可持续的环境公共服务市场化供给体系基本形成;第三方治理业态和模式趋于成熟，涌现一批技术能力强、综合信用好、具有国际竞争力的环境服务公司。
此外，近期燃煤工业锅炉改造数千亿市场正加速启动。雾霾治理仍是当前政府环保治理的首要任务。燃煤工业锅炉年耗煤量5-7亿吨，其产能落后、效率低下、污染严重，成为国家未来几年雾霾治理的最重点领域。根据相关规划，2018年推广高效锅炉50万蒸吨、淘汰落后燃煤锅炉40万蒸吨、完成节能改造40万蒸吨，这将开启数千亿元的工程、运营市场。
过去多年高效煤粉锅炉推广依赖于节能效果，2014年以来环保要求大幅提升，而煤改气成本过高，高效煤粉锅炉成为燃煤工业锅炉改造的最佳选择，因而市场需求快速释放。同时运营模式开始广泛推广，环保公司从设备、工程商转变为蒸汽运营商，运营模式解决了初始投资问题，进一步加速市场需求的释放。
个股方面，关注亿利能源、龙净环保、兴蓉投资、易世达。
旅游：离境退税政策利好入境旅游
1、2015年全年旅游总收入有望实现同比增长。
2、境外旅客购物离境退税政策出台，可申请增值税退率为11%。
近期，中国旅游研究院发布了《2014年中国旅游经济运行分析和2015年发展预测》。报告预计2014年全年国内旅游36.4亿人次，国内旅游总收入3.1万亿元，分别比上一年增长11.6%和16.7%。
报告同时对2015年旅游经济总体上继续持有相对乐观预期。预计2015年全年旅游总收入3.9万亿元，同比增长14.7%。国内旅游人数40亿人次，大致与上年持平，入境旅游人数1.3亿人次，大致与上年持平;入境旅游外汇收入518亿美元，同比增长1.3%。出境旅游人数1.35亿人次，同比增长16.8%。
另外，近日携程旅行网发布了《2015中国人春节出游医院调查报告》。报告显示近八成人希望用旅游来度过2015年春节，出行意愿远超往年。因为害怕国内过于拥挤，超50%有出行意愿的旅游者计划出境旅游，出境游意愿首次高于国内游。
此外，近日财政部发布《关于实施境外旅客购物离境退税政策的公告》，决定在全国符合条件的地区实施境外旅客购物离境退税政策符合条件的地区实施境外旅客购物离境退税政策。境外旅客在政策实施境外旅客在政策实施地区购买物品，可按规定申请增值税退率为11%。
此次离境退税政策的出台，一方面从该政策本身来说，是我国增值税出口退税制度的进一步完善，将提振我国入境旅游市场的发展，推动我国特色商品的出口;另一方面，从旅游业全局角度看，是国家对促进旅游业发展政策体系的再完善、再补充。
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食品饮料：乳企毛利率有望提升
1、国内预调酒市场规模蕴含20-25倍上涨空间。
2、2015年大多数乳企毛利率有望提升。
2014年以来，预调酒板块以时尚的形象和口味强势崛起。预调酒从培育期走向爆发，最重要的推动因素是广大年轻消费者逐渐接受并传播预调酒的饮用习惯。
国内预调酒市场规模蕴含20-25倍上涨空间。根据中国就业协会提供的数据，2013年中国预调酒销售金额约为10亿元，占整个酿酒行业的0.12%。目前，国内预调酒行业已经进入了爆发增长期，预计未来五年将以指数型速度爆发，2020年销售量有望达到1.5亿箱以上。
根据Euromonitor的测算，全球预调酒市场规模为42亿升，收入规模约为840亿元。目前海外市场平均预调酒所占市场份额约为3%-4%。预计到2020年国内预调酒行业规模占整个酿酒行业比重上升为1.5%-2%。
乳制品方面，预计2015年上半年原奶价格开始筑底，全年处于低位，有利于下游乳企降低成本，同时成本下跌会传递到终端产品价格，有利于提高销量。此外，经过一年时间对大包粉的消化，2015年大多数乳企可以享受到原奶价格下跌带来成本下降的好处，毛利率有望提升。
另外，近几年高端产品占比不断提高，是乳企收入、利润快速增长的主要推动力。低温产品增长迅速，是驱动乳企未来增长的新动力，2014年中国酸奶销售额达634亿，增速达19%。同时，功能性饮料、保健饮料、休闲食品是乳业龙头可能进行品类扩张的方向。品类扩张诉求或推动乳业龙头外延式扩张，乳业龙头公司具有渠道优势、资金优势。
推荐百润股份、伊利股份、光明乳业。
电子元器件：国家扶持推动产业发展
1、国家集成电路基金频频出手投资。
2、USBType-C接口普及，连接器厂商受益。
近期国家集成电路产业投资基金频频出手，不仅与长电科技、中芯国际全资子公司芯电上海合作成立公司，以收购全球第四大封装测试公司星科金朋，同时也向芯片设备制造商中微半导体设备（上海）有限公司投资人民币4.8亿元。此外，据称该基金也可能参与对Marvell手机芯片业务的购并。国家集成电路产业投资基金透过投资1，200亿元带动地方资金、产业资金的投入，希望藉此扶持一批上规模的公司，同时弥补国内产业薄弱的环节。
国家集成电路产业投资基金于2014年10月由大陆工信部正式通告成立，重点投资集成电路芯片制造业，同时兼顾芯片设计、封装测试、设备和材料等产业，提高整体收益。
国家集成电路产业投资基金的一系列举动都表明国家和政府对集成电路芯片制造业的重视，也透露出国家扶持该类行业发展的决心。借此契机，国内的芯片制造等技术必定会再上一个台阶，对于国内相关产业的发展也会有不小的推动。相关产业值得长期关注。
此外，在近期的CES展会上，包括微星的新款笔记本电脑在内的诸多新品都纷纷采用了USBType-C的接口。相关业界人士也表示，USBType-C接口和接线刚刚开始量产不久，目前仍然供不应求，预计2015年上半年应该就能够开始大量供应，到下半年则可望见到Type-C的广泛应用。预计Type-C接口在未来1-2年内将逐步普及，国内连接器厂商得润电子等亦将充分受益于这一普及进程。
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一、行业热点分析
（一）行业热点情况
2012年3月，国家发改委和工信部联合发布了《肉类工业“十二五”发展规划》（以下简称《规划》）。《规划》总结了“十一五”主要成就，分析了“十二五”面临的形势，提出发展目标，明确了“十二五”期间肉类工业发展的主要任务和重点工程，细分了肉类分割加工、肉制品加工和冷库、冷链物流配送体系的区域布局，并提出政策措施力促“十二五”规划目标的实现。
（二）对行业运行影响分析
1、整体影响
根据《规划》要求，肉类工业在“十二五”期间将在稳步发展的前提下，实现产品结构和产业结构的调整，产品质量安全得到保障。
（1）总量稳步发展。《规划》表示，到2015年，肉类总产量达到8500万吨。
（2）产品结构更加合理。在稳步发展猪肉的基础上，加快发展禽肉和牛羊肉生产。到2015年，猪肉、禽肉、牛肉、羊肉、杂畜肉的产量分别占比分别为63∶21∶8∶5.9∶2.1。同时，积极发展冷鲜肉加工和肉制品生产。到2015年，县级以上城市热鲜肉销售比例降到50％以下，冷鲜肉占比提高到30％。肉制品产量占肉类总产 1
量的比重达到17％以上。
（3）产业结构优化。到2015年，全国手工和半机械化生猪屠宰等落后产能淘汰50％以上，其中大中城市和发达地区力争淘汰80％以上。屠宰加工企业进一步向畜禽主产区转移。规模以上肉类工业企业数量达到5000家，占行业内企业总数的比例达到50％，工业总产值达到9000亿元（按2010年不变价格计算），年均增长12.4％，销售额占全行业市场交易总额的80％左右。销售收入100亿元（按2010年不变价格计算）以上的大企业集团达到10家以上。
（4）质量安全得到保障。到2015年，大中型肉类工业企业全面建立ISO9000、ISO22000等食品质量安全管理体系，全面推进企业诚信管理体系建设；肉类冷链流通率提高到30％以上，冷藏运输率提高到50％左右，流通环节产品腐损率降至8％以下；肉类食品质量抽检合格率达到97％以上；不合格产品全部进行无害化处理。
2、其他影响
（1）原料安全供给体系的建立，将促使畜禽养殖专业化组织良性发展。
根据《规划》要求，将以肉类工业结构调整引导农牧业生产，促进畜禽养殖的标准化、规模化，发展优质、安全的肉用畜禽养殖基地，建立可溯源的原料安全供给体系。以大中型肉类工业企业为依托，按照“公司+畜禽养殖专业化组织”的模式和“利益共享、风险共担”的市场化原则，与畜禽养殖专业化组织建立合理的利益分配机制和稳固的购销关系，保障优质、安全肉用畜禽的稳定供给。
在此政策引导下，一批产品具有较好质量、与肉类加工企业有稳定供应关系的畜禽养殖专业化组织将得到良性发展。
（2）品牌战略的实施，利于部分优质企业提高竞争力和市场份额。
根据《规划》，将实施肉类加工品牌化战略。按照“变大为小、变粗为精、变生为熟、变裸品为包装品、变废为宝、变害为利”的原则，大力发展肉类精深加工，优化产品结构，创建知名品牌。通过实施品牌化战略，加快推进肉类产品分类分级和优质优价，逐步解决产品同质化、单一化和低水平恶性竞争问题。积极培育和扶持知名品牌，重点培育冷鲜肉、优质牛羊肉、禽肉和肉制品品牌。培育一批在国内外市场上具有较强竞争优势的民族特色或区域特色品牌，推动传统肉类食品的工业化生产和品牌化经营。
（3）龙头企业产业链将日趋完整。
《规划》表示，支持企业利用优势品牌，通过联合、兼并、收购等方式整合产业链。培育一批技术创新能力、管理能力和产业整合能力强的龙头企业，形成以优势企业为主导的产业链。建立覆盖畜禽养殖、屠宰加工、制品加工、冷链物流、终端销售各环节的全过程质量控制体系，增强企业标准化管理、质量检验检测、风险预警和应急处置能力。
（5）区域布局明确。
屠宰与肉类分割加工子行业：主要畜禽的主产地如下—生猪：沿海、东北、中部、西南四大地区；肉牛：在中原、东北、西北、西南；肉羊：中原、中东部、西北、西南；鸡：在华北、长江中下游、华南、西南、东北、西北；鸭、鹅：长江中下游、东南沿海、西南、黄淮海、东北松花江。
肉制品加工子行业：结合大中城市和东部沿海发达地区屠宰企业的外移，利用原有屠宰厂的基础设施进行技术改造，转型为适合当地消费特点的肉制品及副产品加工企业；结合畜禽屠宰与肉类分割加工区域布局结构的调整，在畜禽主要产区新建肉制品及副产品加工企业，创建优势品牌的产业集群，扩大销售市场。
饮料产品是指经过定量包装的，供直接饮用或用水冲调饮用的，乙醇含量不超过质量分数为0.5%的制品，不包括饮用药品。包括瓶(桶)装饮用水类、碳酸饮料(汽水)类、茶饮料类、果汁和蔬菜汁类、蛋白饮料类、固体饮料类、特殊用途饮料类、咖啡饮料类、植物饮料类(非果蔬类的)、风味饮料类及其他饮料类。其中，各类饮料又可以被细分。
上世纪80年代初期，我国的饮料行业生产技术水平低，工艺设备落后，产品品种单一，远远满足不了市场需求。80年代中期国际名牌饮料产品和知名公司进入我国，带动了我国碳酸饮料行业的发展，也逐渐转变了消费者的消费习惯，更加注重营养和健康，刺激了瓶装水饮料、果汁、果汁饮料、茶饮料和含乳饮料等产品的发展，整个饮料行业的生产管理技术、生产规模、产品标准、产品品种和产品质量有了较大的发展。
一、饮料行业现状
从整体上看，近年来，我国饮料行业的品类竞争格局有所差异。碳酸饮料是我国饮料市场发展最早的一部分，经30多年的发展，增速放缓;反观瓶装饮用水的市场竞争有增无减，如今国际诸多饮料巨头日渐潜入我国的饮用水市场，纷纷加紧对我国饮用水市场的攻城略地，使得我国饮用水市场的土洋大战在所难免。
我国饮料企业地区分布并不均衡，广东省近年始终占居包装饮用水、碳酸饮料类产量领先地位。据统计，全年包装饮用水类产量大省依次为广东省、四川省、吉林省和广西省;碳酸饮料类产量依次为广东省、河南省、上海市、北京市;果蔬汁饮料产量分布主要以河南省、四川省领先;除该三大类饮料，天津市、河南省、浙江省饮料产量也增速较快。
饮料行业始终把“饮用安全第一”作为追求的目标，饮料品种多、市场互补和交替发展成为重要特点。茶饮料、果蔬汁饮料市场，在我国消费者健康观念提升的今天，得到快速地扩张。饮料产品的多样化对推动和引领我国植物、谷物、果蔬、茶叶等农业种植和加工，促进农民增收发挥了积极的作用。
根据国家统计局统计，全国饮料类年成交额在与分别高达958.98亿元人民币和1 025.32亿元人民币，保持增长态势。最新统计显示： 1~5月份，我国社会消费品零售总额129281亿元人民币，同比增长10.2%，其中饮料类为793亿元人民币，同比增长10.3%。目前，全国软饮料的年总产量超过4000万t，市场上的饮料品种琳琅满目，消费者可以买到安全、营养和高品质的饮料。
二、饮料行业质量安全现状
2010月1日，《中华人民共和国食品安全法》正式实施。纵观整部法律，既有生产规定、产品规定，又有违法处罚规定，基本涵盖了消费过程中的所有环节、所有相关参与者的行为规范。该法的出台和执行同样会为进一步规范饮料产品市场提供有力保障。
国家质检总局于对饮料产品实施生产许可证制度，对饮料生产企业进行QS许可，根据国家食药监网站数据，已拥有饮料生产QS的企业共有16944家。作为新《食品安全法》的配套制度，明确了食品生产许可证将由SC开头，同时QS就此退出历史舞台，截至目前，已有超过400家企业获得饮料的SC生产许可。
1.抽查情况
通过分析近年来的抽查情况，还存在部分产品实物质量不合格的问题。国家食品药品监督总局和各地监管部门不断对饮料市场展开质量抽查，其中，饮用水类按照相应国家标准进行检测和评价，检测指标包括菌落总数、大肠菌群、霉菌和酵母、致病菌、亚硝酸盐、游离氯、色度、浑浊度等;饮料类(除饮用水)检测的主要指标包括茵落总数、大肠茵群、霉菌、致病菌、铅、砷、蛋白质(蛋白饮料)、二氧化硫残留量、糖精钠、胭脂红、柠檬黄、日落黄、靛蓝、苋菜红、赤藓红等，部分抽查结果见表1。
2.主要质量安全问题及分析
①电导率超标。电导率是饮用纯净水产品的重要质量指标，通常用它来表示水的纯净度。企业特别是饮用水生产企业应按规定对生产设备进行日常维护，如果维护保养未达到要求，易造成电导率指标超标。
②溴酸盐超标。在往年饮用水抽查中，同样存在消毒剂指标不合格的情况。其中，溴酸盐与余氯指标同属水质的消毒副产物，而且溴酸盐在国际上被定性为潜在致癌物，企业应引起重视。自然界的水中并不含有溴酸盐，在包装水加工时，企业为了将产品的细菌数控制在标准限量以下，注入了一定量的臭氧。由于臭氧会与自然水中的溴离子发生反应，从而造成溴酸盐浓度超标。在我国，氯消毒在饮用水净化过程中被广泛采用，为了包装微生物、细菌不超标，生活饮用水卫生标准中规定，自来水到达管网末端时余氯含量必须大于等于0.05mg/L，而高浓度的余氯对人体和水质口感有影响，一般市民将自来水煮沸以消除余氯。饮用水不同于管道自来水，余氯含量需满足国家规定的标准限量。
③蛋白质不达标。蛋白质含量是蛋白饮料中一个重要的理化指标，其来源多为添加的乳类、大豆、花生、核桃和杏仁等成分，无论是植物蛋白质或动物蛋白质，都是人体必需营养素。蛋白质含量不达标的主要原因还是生产企业偷工减料，添加的乳粉和大豆等计量不足造成，甚至可能原料本身不合格。
④造成菌落总数、酵母等超标。这主要与食品在生产加工过程中是否符合卫生要求、工厂的卫生管理、生产工艺、产品的包装、工人的卫生意识等有关。只要一个环节不注意，就会使产品受到污染，造成不合格。消费者食用了微生物不合格的产品有可能出现肠胃不适、腹痛腹泻等症状，从而造成一定的伤害。
⑤色素和甜味剂超标。甜蜜素和糖精钠作为甜味剂添加，能够有效地改善产品的甜度。各种合成着色剂的添加，则能够改变产品的颜色，使产品从感官上得到消费者的认同。但是，这些添加剂的用量都必须在GB 2760—《食品安全国家标准食品添加剂使用标准》的.限量要求内，任意添加、超范围添加都是不允许的。
三、我国饮料产品主要标准
1.产品相关标准
瓶(桶)装饮用水类：GB 8537—2008《饮用天然矿泉水》、GB 17323—《瓶装饮用纯净水》、GB 19298-2014《食品安全国家标准 包装饮用水》、地方标准及备案有效的企业标准。
蛋白饮料类：GB 11673—《含乳饮料卫生标准》、GB 16321-2003《乳酸菌饮料卫生标准》、GB 16322-2003《植物蛋白饮料卫生标准》等。
碳酸饮料(汽水)类：GB 2759.2—2003《碳酸饮料卫生标准》、GB 15266—2009《运动饮料》和GB/T 10792-2008《碳酸饮料(汽水)》等。茶饮料类GB 1 9296—2003(茶饮料卫生标准》、GB/T 21733-2008《茶饮料》和地方标准等。果汁和蔬菜汁类饮料：GB 19297—2003《果、蔬汁饮料卫生标准》和地方标准等。
固体饮料类：GB 7101—2003《固体饮料卫生标准》和GB 19642—《可可粉固体饮料卫生标准》等。
2.安全标准
GB 2760-2014、GB 2761-2011《食品安全国家标准食品中真菌毒素限量》 、GB 2762—《食品安全国家标准食品中污染物限量》和GB29921-《食品安全国家标准食品中致病菌限量》等。
四、解决质量安全问题的措施和建议
结合上述行业情况，就以下几个方面对饮料产品行业监管提出建议。
1.强调企业生产责任
饮料行业的企业较多，且多为中小型企业。生产过程中由于工艺水平低，仪器的维护、贮存环境的变化等极易导致产品质量的波动。特别是饮用水生产企业，应加强全流程监控，定期查找卫生死角，淘汰落后工艺，严格维护设备和生产系统，防止发生电导率超标的现象。对微生物的控制方面，可使用无臭氧杀菌工艺，完全控制溴酸盐等指标。饮料生产企业同样要对产品原料进行严格把控，遵循产品标准要求，进行生产加工;不偷工减料、以次充好。监管部门要督促企业严守主体责任，对企业的生产环境、生产工艺等各方面加强监管。
2.继续加强食品添加剂的使用管理杜绝非食品原料的使用
饮料行业的生产中食品添加剂必不可少，监管部门要继续加强对食品添加剂使用情况的监督。督促企业加强食品添加剂的使用管理，不能仅为满足消费者对产品口感认同，违法在饮料中超量添加甜蜜素等各种甜味剂。
3.督促企业加强生产过程安全卫生控制，严格出厂检验
监管部门要督促生产加工企业严格按国家标准、行业标准要求组织生产，各生产场所要布局合理，选料与生产区应分别设置，原料与成品贮存、加工过程中半成品应无交叉污染，应满足工艺卫生要求。包装环境、人员、设施应严格消毒，以降低产品不受到交叉污染的风险。对产品出厂检验发现不合格品，坚决隔离，防止流入市场。
4.要加强证后监管力度
中国草本饮料行业发展研究报告
【报告类型】多用户、行业/市场研究报告 【交付时间】3-8个工作日，特殊要求另行约定 【数据来源与研究方法】
·对行业内相关的专家、厂商、渠道商、业务（销售）人员及客户进行访谈，获取最新的一手市场资料；
·对草本饮料产品长期监测采集的数据资料；
·草本饮料产品相关的行业协会、国家统计局、海关总署、国家发改委、工商总局等政府部门和官方机构的数据与资料；
·草本饮料行业公开信息；
·草本饮料业内企业及上、下游企业的季报、年报和其它公开信息； ·各类中英文期刊数据库、图书馆、科研院所、高等院校的文献资料； ·行业资深专家公开发表的观点；
·对行业的重要数据指标进行连续性对比，反映行业的运行和发展趋势； ·通过专家咨询、小组讨论、桌面研究等方法对核心数据和观点进行反复论证。
草本饮料行业界定和分类 1．行业定义、基本概念
草本饮料，指的是以草本植物为原料经加工或发酵制成的饮料制品。据《饮料通则》的定义，植物饮料指的是：以植物或植物抽提物（茶、咖啡除外）为原料（即非果蔬类植物的根、茎、叶、花、子及竹或树木自身分泌的汁液，如谷物、食用菌、食用藻类和蕨类、可可、菊花等）经加工或发酵制成的饮料制品。
2．行业基本特点
草本饮料的特点可以归纳为“三低”：低热量、低糖、低脂肪，具有天然、健康、解渴、提神的特性，比碳酸饮料更加爽口、解渴，比水饮料更怡人有味，而且清香淡雅，回味无穷，富含保健成分。
3．行业分类
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目前市场上的草本植物饮料，主要延续了以往功能性饮料的一些功能，并在此基础上根据消费者的潜在需求做了一定的分类，大致有以下几类：一是去火型的，这是近两年凉茶饮料最为强调的功能；二是针对体内平衡、提神类，这主要是体现在一些功能饮料和运动饮料；三是针对体内器官调节功能的，包括清肺、清肠胃等；还有就是针对体表的功能性需求，例如苗条养颜类、体表润燥类。
第一章 草本饮料行业国内外发展概述
一、全球草本饮料行业发展概况 1．全球草本饮料行业发展现状
草本饮料隶属于软饮料行业，软饮料行业还包括茶饮料、植物蛋白饮料和瓶装水等。2014年，全球软饮料产量增速超过3%，销售收入增长却超过了6%，达8670.4亿美元。
在具体国家方面，美国仍旧是全球最大的市场，中国，巴西和墨西哥的快速增长，缩短了与美国的差距。
在区域水平上，2014年亚太地区和非洲中东地区是产量扩增的领跑者，分别上升至6.9%和8.7%。接下来，这两个区域将继续带动整体产量增长，这说明在欧美、日本等发到国家市场相对稳定，而亚太、非洲等随着经济水平提高，成为行业发展新的增长地区。我国草本饮料近年出口美国、香港、日本等地区的数量逐年增长也符合这一趋势。
2．主要国家和地区发展状况
美国是全球最大的饮料市场，主要以可口可乐和百事可乐两大巨头占据饮料市场的绝对份额。近年随着草本饮料在我国风靡，这两家公司为了占有中国市场，相继开发出了茶研工坊和草本乐两个品牌，不过由于产品市场定位不清，这两个品牌均以失败告终。
目前美国、日本、韩国等地有很多中餐馆，我国草本饮料可以通过中餐馆打入当地市场，然后进一步开拓海外市场。
3．全球草本饮料行业发展趋势
从目前全球饮料发展趋势看，健康功能性饮料将引领世界的潮流，2014年位列榜首的能量饮料扩增至9.8%。随着消费者愈来愈担心糖分，价格和人工添加剂等方面的问题，这也是草本饮料生产商今后主要考虑的问题。
另外，消费者的口味在不断变化。在草本饮料品牌不断增长的形势下，每个市场对于更加定制化，独特而健康的需求也会增多，产品差异化也将是行业今后发展趋势。
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二、中国草本饮料行业发展概况 1．中国草本饮料行业发展历程与现状
中国饮料市场上往年主打的碳酸饮料由于导致肥胖等问题，市场份额逐渐下降。功能性饮料的逐步进入大众范围。2013年以来，功能饮料的增长比例和利润率表现都非常抢眼，仅美容保健饮料的市场份额目前就接近100亿，而且其市场份额还在以每年20%～30%的速度递增。
从生产角度来说，国内已有多家上市药企跑步进入草本饮料领域。如江中药业此前推出的猴姑、蓝枸饮料；香雪制药的“上清饮”饮料；哈药集团的“纯中纯”饮料及石药集团的果维康系列饮品等。目前，业内人士对药企跨界功能饮品市场这一行为普遍看好，药企开发功能保健饮料从原材料到研发条件都有先天的优势，生产条件和场地厂房也多是现成的。而且，药企的品牌价值也会在饮料中得以体现，从安全性和有效性上来说都能获得更多保证。
从销售角度来说，国内大型超市沃尔玛、大润发货架上列有枸杞、蓝莓、猴菇等具有中国传统食补的饮料，这些草本饮料主打“护眼”“护胃”“清肠”“护肤”等各色养生牌。相比同类产品，草本饮料售价也不低，价格最低也在5元以上，有的高达十几元。但由于草本饮料刚刚入市不久，产品认知度相对较低，对其销量有一定的影响，不过已经越来越被消费者认同。
目前中国草本饮料行业市场规模达到997亿元，接近1000亿元。其中凉茶类占据近30%以上的市场份额。未来随着草本饮料市场的成熟，其市场规模还将进一步扩大。
2．中国草本饮料行业发展中存在的问题 草本饮料行业发展存在以下几个问题：
（1）以“原料”进行市场分化，定位“产品”而非“品牌”
市面上比较多见的草本饮料，除王老吉属多种原料调配的“复合型草本饮料”，其他大多是“单一型草本饮料”定位，即以某一种主要的核心原料为突出诉求，像葛根饮料、芦荟饮料、竹汁饮料等，其定位实质是创造“新品类”以区隔市场，独辟蹊径。这类企业目前为数不少，但都属于市场培育的初期阶段，除菊花类、金银花类、仙草类等少数几家知名度较高的，大部分还未能使大众普遍接受和认可，存在着一定的推广难度。
（2）诉求“功效”，走类功能化饮料路线。
由于草本深受“药食同源”出身的影响，在传播诉求上，大多是“功能性”叫卖，什么
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“降火”“清肺”、“润喉”、“解酒”、“提神”等等，走类功能饮料路线。在产品宣传和推广过程中，辅以“养生”、“调理”等中医理念的功能传递，以此来抬高“身价”，卖出“高价”。更有甚者，直接当“药水”来卖。
（3）推广受“地域”局限，依然依赖特殊渠道。
尚处于市场成长期的草本饮料，其相当一部分是靠着地域特产优势起家，所谓地域特产，是优势，也是局限。因为在一个地区深受大众喜爱的产品往往在其他地区难以接上地气。比如产于中国“葛都”江西的葛饮料，至今还只是局限在当地及周边省市推广，对于全国大部分消费者来说，其产品认知十分模糊。在国外销量十分火爆的“芦荟”饮料，在我国却一直销量不佳。
第二章 2013-2014年中国草本饮料行业发展环境分析
一、宏观经济环境
二、国际贸易环境
三、宏观政策环境
四、草本饮料行业政策环境
2009年广州市出台了《植物饮料卫生要求》（下称《要求》），《要求》规定了植物饮料的指标要求，视频添加剂，生产加工过程中的卫生要求，实验方法，检验规则，标志，包装，运输和贮存，适用于以植物或植物抽提物（水果，蔬菜，茶，咖啡除外）为原料，经加工，调配的非发酵植物饮料。
2011年7月13日，在国家文化部、工信部、民政部、卫生部、工商总局、质监总局、食品药品监督管理局、中国非物质文化遗产保护中心、中国食品工业协会、中华中医药学会、北京市食安委，广东省文化厅、广东省经济和信息化委员会领导的见证下，出席“凉茶成功申遗五周年暨凉茶文化与产业发展峰会”的国家级非物质文化遗产——凉茶品牌秘方及专用术语各拥有企业在省食品行业协会凉茶分会带领下签署了《不动摇、不懈怠、不折腾，团结奋进，争当“创造中华文化新的辉煌”排头兵——凉茶文化与产业发展公约》。经广东省食品（医药）行业协会党委研究同意，批准该《公约》执行并实施考核。
五、草本饮料行业技术环境
目前国内市场上的饮料大多数都是“复方”“配方”饮料，所有畅销的饮料都是经过各种配制和勾调，里面各种原料组合在一起，原料之间的相生相克、相辅相成的中医学作用原
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理讲究较少。加上各种色素及香精防腐剂等化学成分，一瓶我们经常喝的饮料就出来了。
针对目前国内市场饮料配方乱象局面，深药集团利用多年医药生产经验及千年中医理论，研制了首款金银花本草型单方饮品，所谓单方饮品就是单一本草配方的饮品，没有任何添加剂和其他本草组合的饮品，这在国内属于首创，放在国际市场上也是独一无二的。
第三章 草本饮料行业市场分析
一、市场规模
1．2010-2014年草本饮料行业市场规模及增速
2010年中国草本植物饮料市场约为586亿元；2011年中国草本植物饮料市场约为691亿元，同比增长17.92%；2012年中国草本植物饮料市场约为773亿元，同比增长11.87%；2013年中国草本植物饮料市场约为889亿元，同比增长15.01%；2014年中国草本植物饮料市场约为997亿元，同比增长12.15%。
2．草本饮料行业市场饱和度
草本饮料按照原材料组成结构来说主要有两种，一种是多种草本植物配制而成的饮料，称为复合型草本饮料，代表企业有王老吉、加多宝，复合型草本饮料如凉茶市场规模近年以20%以上的速度增长；另一种是单一型草本饮料，它主要是一种草本植物占据较大比例。例如金银花露、竹汁、葛根汁、枸杞汁等，这些生产企业存在着较强的地域性，主要由于饮食习惯不同以及产品原材料有地区性这些生产厂家成立时间较短，属于市场培育的初期阶段。因此整个行业市场饱和度较低。
3．影响草本饮料行业市场规模的因素
影响草本饮料市场规模的因素包括宏观因素与微观因素。
（1）宏观因素有宏观经济环境的发展水平对草本饮料下游行业的影响，处于其中的草本饮料行业会受到整体环境的影响而变动。包括国家经济政策、贸易政策、环保政策、行业标准政策等的出台都会对行业市场规模的发展造成影响。
草本饮料风靡的大环境就是居民物质生活提高，更加注重养生健康。因此宏观经济发展水平影响草本饮料的市场规模。2014年中国经济进入了新常态，增速放缓一点程度上影响草本饮料的发展，表现为草本饮料市场规模增速放缓。
另一方面，草本饮料的原材料为多种草本植物，这些草本植物生长有一定的地域性，例如江西是葛根的主要生产地，由于草本植物分布区域不同以及地方风俗习惯不同，也会影响
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草本饮料的市场规模，即靠近生产地的区域市场需求旺盛一些。
（2）微观因素包括企业层面的因素以及上、下游行业的因素。企业层面包括行业内企业的数目、规模、运营现状、发展战略布局、销售渠道模式等均会对行业市场规模构成影响。
草本饮料由于其市场定位不同，其针对的特定对象也不同。有针对女性减肥瘦身、男性保健等。目前我国草本饮料除了凉茶类产品有加多宝、王老吉、和其正等知名品牌领导市场之外，单一型草本饮料如金银花露、竹子汁均为发展不久，整个市场还存在较大的拓展空间，一定程度上影响草本饮料的市场规模。
4．2015-2019年草本饮料行业市场规模及增速预测
从我国2010-2014年草本饮料行业市场规模的变动趋势来看，整体呈线性变化趋势。本报告对草本饮料市场规模进行线性拟合，得到线性拟合模型y=102x+481.2，R2=0.999，判别系数R2接近1，说明线性模型的拟合度比较高。根据拟合模型计算出2015-2019年我国草本饮料市场规模分别为1093亿元、1195亿元、1297亿元、1399亿元和1501亿元。
二、市场结构
一般市场可分为完全竞争、垄断、垄断竞争、和寡头竞争。对于草本植物饮料来说，目前行业存在着领导品牌诸如王老吉等企业，因此行业存在垄断性质，另外一方面，目前药企开始开发草本植物饮料以及地方企业开发具有本地特色的草本饮料，从这个角度来说，行业生产企业数量较多，且新兴企业并未完全形成规模经营，因此行业存在着激烈的竞争，综上所诉，草本饮料行业市场结构为低程度的垄断竞争。
三、市场特点
1．草本饮料行业所处生命周期
行业的生命周期指行业从出现到完全退出社会经济活动所经历的时间。行业的生命发展周期主要包括四个发展阶段：幼稚期，成长期，成熟期，衰退期。
1）幼稚期：这一时期的市场增长率较高，需求增长较快，技术变动较大，行业中的用户主要致力于开辟新用户、占领市场，但此时技术上有很大的不确定性，在产品、市场、服务等策略上有很大的余地，对行业特点、行业竞争状况、用户特点等方面的信息掌握不多，企业进入壁垒较低。
2）成长期：这一时期的市场增长率很高，需求高速增长，技术渐趋定型，行业特点、行业竞争状况及用户特点已比较明朗，企业进入壁垒提高，产品品种及竞争者数量增多。
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3）成熟期：这一时期的市场增长率不高，需求增长率不高，技术上已经成熟，行业特点、行业竞争状况及用户特点非常清楚和稳定，买方市场形成，行业盈利能力下降，新产品和产品的新用途开发更为困难，行业进入壁垒很高。
4）衰退期：这一时期的市场增长率下降，需求下降，产品品种及竞争者数目减少。市面上比较多见的草本饮料，除王老吉属多种原料调配的“复合型草本饮料”，其他大多是“单一型草本饮料”定位，即以某一种主要的核心原料为突出诉求，像葛根饮料、芦荟饮料、竹汁饮料等，其定位实质是创造“新品类”以区隔市场，独辟蹊径。这类企业目前为数不少，但都属于市场培育的初期阶段，因此整个行业处于成长期。
2．技术变革与行业革新对草本饮料行业的影响
技术变革表现在对草本饮料营养搭配的研究、加工水平的提高（草本植物营养成分以较小流失率提取。这在一定程度上改善草本饮料的营养价值，影响草本饮料的销售。
3．差异化分析
我国草本饮料由于原材料众多，因此饮料种类较多，例如金银花、仙草、菊花类产品，同时还有多种草本植物制作而陈的混合型草本饮料，从这个角度来说，不同草本饮料的具体功效不同，产品差异化程度较大。
近年来,随着食品安全、环境污染、劳资纠纷等一系列社会问题的曝光,企业社会责任引起了监管部门、新闻媒体和社会公众的广泛关注。为了规范和引导企业社会责任信息披露,促使企业改良社会责任,监管部门陆续出台了一系列的政策法规,要求部分企业披露社会责任报告。在法律的强制要求和公众的广泛关注下,披露社会责任信息的企业数量逐年增加,但是披露质量却令人堪忧(沈洪涛, 2007),造成这一现状的原因之一在于法律制度的不完善。 目前监管部门出台的各项规章制度,对于信息披露的具体内容和形式却未提出明确的规范,为了促进企业社会责任信息披露水平的提高,有必要借鉴国际通行做法,制定社会责任报告详细规范。同时,由于不同行业的企业对经济、 环境和社会造成的影响不同,在制定社会责任报告详细规范时应该充分考虑到行业特点。本文选取2013年在上交所和深交所上市交易的食品企业为研究样本,从行业层面研究我国企业社会责任信息披露的特点以及影响因素。
二、文献综述与理论分析
企业社会责任是由对股东的责任、对消费者的责任、 对员工的责任、对环境的责任、对社区的责任等不同方面构成的体系。各利益相关者对企业的重要性不同,各国经济政治社会环境制度不同,不同的利益群体给企业带来的合法性威胁不同,企业管理层在披露社会和环境信息时往往是选择性的。当企业管理层认为某个利益群体更为重要且是其合法性的主要威胁时,往往会增加该方面的信息披露;反之,对次要的、合法性威胁较小的利益群体,管理层倾向于减少该方面的信息披露。此外,在决定社会责任信息具体披露内容时,为了管理公众印象,管理层往往会强调其负责任的一面(即“好消息”),忽视其不负责任的一面 (即“坏消息”)(Neu et al.,1998)。当企业所处经营地的法律制度不健全、信息透明度较差时,会加剧企业社会责任信息披露的选择性。
由于社会对不同行业、不同性质的企业持不同的预期, 企业履行社会责任和披露社会责任信息往往呈现明显的行业特点(Halme & Huse, 1997)。国外一些研究认为处于社会和环境影响较大行业的企业社会责任信息披露水平较高 (Patten, 1991; Yongvanich & Guthrie, 2005),还有一些研究却得出相反的结论,即认为处于环境影响较小、合法性差距较小行业的企业社会责任信息披露水平较高。因而,对于行业特征对企业社会责任信息披露的影响还有待进一步研究进行检验。在我国学术界,从行业层面研究企业社会责任信息披露的文献还较少。虽然有些学者认识到行业特征对企业社会责任信息披露的影响,为了控制行业变量的影响,研究企业社会责任信息披露的影响因素或者经济后果时往往选取某个特定行业的上市公司作为样本(沈洪涛,2007;沈洪涛、杨熠,2008;张晓洁、朱卫东,2011;朱晋伟、李冰欣, 2012),但是对于行业特征对企业社会责任信息披露的具体内容和方式的影响,还未有研究予以检验。
基于以上研究机会,本文试图运用我国食品饮料行业的经验证据,研究企业社会责任信息披露的行业特点,从组织合法性的视角解释企业不同方面社会责任信息披露差异的原因,为改善企业社会责任信息披露水平、为监管部门分行业制定社会责任报告指引提供理论支持。
三、研究设计
(一)样本选择与数据来源本文选取2013年在上海证券交易所和深圳证券交易所上市交易的食品和饮料行业A股公司作为研究样本。根据2002年中国证监会的行业分类,食品和饮料行业包括C13农副食品加工业,C14食品制造业,C15酒、饮料和精制茶制造业以及H62餐饮业。样本公司共计101家,其中,属于“A+H股”、“上证公司治理板块”、 “深证100指数样本股”的样本公司有12家。根据上海交易所和深圳交易所的规定,这类公司属于社会责任信息强制披露的范畴,其余89家公司属于自愿性社会责任信息披露。本文社会责任信息披露的数据来自上海交易所和深圳交易所网站发布的公司年报和社会责任报告,所有数据通过手工输入完成,并通过交叉核对以确保数据的准确性和稳定性,样本分布和数据来源如表1所示:
(二)变量选取本文采用内容分析法研究食品和饮料行业的社会责任信息披露,将企业披露的社会责任信息分成四大类:对产品的责任、对员工的责任、对环境的责任以及对社区的责任,对于每一类信息以句子数作为“分析单元”衡量其披露水平。除了研究食品企业社会责任信息披露的总体水平,本文还研究了食品企业社会责任信息披露的类型(即定性信息、非货币化定量信息以及货币化信息)。非货币化定量信息和货币化信息更为具体、客观,便于考核和评价,因而信息质量较高,定性信息质量较差。本文试图通过对食品企业社会责任信息披露类型的研究,分析和评价食品企业社会责任信息披露的质量。
(三)食品行业社会责任信息披露的特殊性全球报告倡议组织GRI在2013年5月发布的《食品行业可持续发展报告指南》中指出:食品行业特有的社会责任信息包括对环境的责任、对社区的责任以及对产品的责任。其中,对环境的特殊责任包括原材料的耗用和生态多样性;对社区的特殊责任包括动物福利和提供健康、负担得起的食物;对产品的责任包括消费者健康和安全、产品和服务标识以及市场营销。鉴于我国作为一个发展中国家,各项法律法规不完善,消费者权益、动物权益保护较弱,我们在GRI食品行业可持续发展报告的基础上进行了适当的调整。在调整过程中, 同时考虑了以下几项因素:第一,国家食品药品监督管理总局和各省级食品药品监督管理局发布的各项规章规定。食品药品监督管理局是我国主要的食品行业监管机构,其发布的规章规定在一定程度上反映了食品行业某些问题的重要性以及政府部门的关注。第二,中国食品协会、中国食品工业协会等行业组织对食品标准、食品安全、食品管理等的报道。食品行业组织上述信息的披露体现了行业本身的关注。第三,中国社会科学院发布的《中国企业社会责任研究报告白皮书(2013)》、润灵环球责任评级公司等独立第三方对企业社会责任报告的评级标准,这在一定程度上反映了社会公众对食品企业社会责任报告的关注。
综上,本文得出了我国食品和饮料行业特有的社会责任信息披露项目及主要内容,如表2所示。食品行业特有的社会责任信息包括三大类:对社区的责任、对环境的责任以及对产品的责任,每一类项目下根据监管要求和行业、 公众关注度的不同又设置了一级子项目和二级子项目。通过对比国内外食品企业特有的社会责任信息披露的内容, 发现我国食品企业较少披露动物福利方面的社会责任。这是由于尽管现阶段我国公众的动物福利意识有所提高,但是对于动物权益保护的法律法规还不完善。因此,国内食品企业极少披露动物福利方面的信息,纵观我们得到的101份年报和25份社会责任报告,未见到动物福利方面的信息披露,因此,本文未将这一项目纳入分析范围。
四、实证结果与分析
(一)食品企业总体社会责任信息披露水平与披露方式表3列示了我国食品企业总体社会责任信息披露水平。在101家食品上市公司披露的社会责任信息中,与产品有关的社会责任信息披露水平最高,均值是12.70;与员工有关的社会责任信息披露水平其次,均值为8.51;与环境有关的社会责任信息披露水平最低,均值为4.99。这表明,我国食品企业更为关注产品责任的履行和信息披露,这主要是由于我国食品行业近年来屡屡被曝光存在产品质量问题导致公众对食品行业产生了信任危机,食品企业为了获得或者维持合法性不得不增加产品责任的信息披露。与对产品的责任相比,食品企业对员工的责任、对社区的责任和对环境的责任面临的合法性威胁较小,因而相关的社会责任信息披露数量较少。另外,笔者观察到不同食品企业在每一类社会责任信息披露上都存在较大差距,例如,“对产品的责任”的最大值是102,最小值仅为0,中位数是9,而标准差却达到了15.15,这说明食品企业的社会责任信息披露水平良莠不齐,这一方面可能是由于不同规模、不同性质的企业面临不同的媒体关注度,导致企业面临不同的压力; 另一方面,与上交所和深交所对特定企业的强制披露政策也不无关联。
表4列示了我国食品企业总体社会责任信息披露的方式。其中,“频数”表示企业社会责任信息披露的绝对水平, 用全部样本公司在某类信息上披露的句子数除以样本公司数表示,即披露的均值(以下表格中“频数”的计算方法相同);“频率”表示企业社会责任信息披露的相对水平,用披露某类信息的公司数除以样本公司数,即在某类信息上披露公司所占百分比(以下表格中“频率”计算方法相同)。 由表4可知,我国食品企业在披露社会责任信息时较多地采用定性信息,在平均披露的31.63句里有26.68句为定性信息,定量信息无论是货币化还是非货币化信息都较少。 在全部101家上市食品企业中,93.07%的企业披露了定性社会责任信息,60.40%的企业披露了非货币化定量企业, 而仅有31.68%的企业披露了货币化社会责任信息。这表明,现阶段我国食品企业虽然大部分开始关注定量信息的披露,但是整体披露质量还较低。定量信息便于考核和评价企业真实社会责任的履行,定性信息很难鉴证和评价, 企业披露定性信息可能仅仅是出于改善产品形象或者企业形象的需要,并未改善真实的社会责任履行,因而,还需要出台相关的法律法规鼓励企业进一步增加定量信息的披露,从而改善整体社会责任信息披露水平。
表5列示了食品企业在不同社会责任项目上的信息披露方式。无论是对产品的责任、对员工的责任、对环境的责任还是对社区的责任,定性信息都占绝对比重。在披露频率上,较多企业选择披露与社区有关的定量社会责任信息,其中,49.50%的企业披露了非货币化定量信息,10.89% 的企业披露了货币化定量信息,合计达60.39%,这说明大多数企业较为关注与社区有关的定量信息的披露,原因可能在于企业披露的对社区责任的信息主要是公益性捐赠, 方便用数字计量,而其他方面的信息尤其是对产品责任的信息,例如采取何种措施改善产品质量,本身不便于量化, 因而企业较少对外披露定量信息。
(二)食品企业行业特有的社会责任信息披露表6列示了我国食品企业行业特有的社会责任信息披露水平。由表6可见,食品企业对产品责任披露的频数为10.87,远高于对环境责任披露的频数 (0.02) 和对社区责任披露的频数(0.64),这说明,在行业特有的社会责任信息披露中,我国食品企业更为关注产品责任的履行与信息披露,这与我国目前食品行业面临信任危机、食品企业在产品质量方面处于较高的合法性威胁的制度背景是一致的,与我们的预期一致。在对产品信息披露方面,“食品安全与质量控制”披露的频数为8.58,其中,5.79句与“产品安全和质量控制”有关,这说明企业较为关注在生产过程中改善产品质量,在供应链的其他方面例如原材料的采购、疾病预防和病虫害控制等方面则较欠缺。在披露的2.29句的“消费者健康与福利”方面的信息中,1.47句为“多样化产品”,这说明食品行业竞争激烈,企业为了生存和发展,以市场为导向,非常关注消费者需求的变化。在披露频率方面,84.16%的企业披露了“食品安全与质量控制”方面的信息,而仅有1.98%和11.88%的企业披露了对环境的责任和对社区的责任,这说明当前我国食品行业的信任危机对于食品企业(无论是否曾被曝光产品存在质量问题) 施加了较大的合法性威胁, 导致食品行业整体增加了与产品有关的社会责任信息披露,这一结论支持了西方学者提出的结论,即发生在某一特定行业的事件吸引公众对该行业关注度的提升,因而导致该行业整体社会责任信息披露水平的提高。
(三)食品企业社会责任信息披露分组对比分析为了检验强制披露和自愿披露对企业社会责任信息披露水平的影响,本文将样本公司分成了两组,比较其在总体社会责任信息披露和行业社会责任信息披露水平方面的差异。如表7所示,在总体社会责任信息披露的频数方面,强制披露组在产品、员工、环境、社区四个方面的披露水平都高于自愿披露组;在总体社会责任信息披露频率方面,强制披露组在产品、环境、社区三个方面的披露水平高于自愿披露组。因此,总体而言,强制披露组的披露水平较高。 这在一定程度上反映了当前我国企业缺乏自愿披露社会责任信息的动力和压力,企业社会责任意识较为薄弱,法律的强制性规定有利于提升企业的社会责任意识和社会责任信息披露水平。此外,表7还说明,无论是强制披露组还是自愿披露组,与产品有关的社会责任信息的披露都占绝对优势,这说明组织合法性理论对于强制性信息披露也是适用的,当企业所处的行业面临合法性威胁时,无论是否自愿,企业都会增加信息披露,因而,西方学者的研究结论也适用于我国这种特殊的制度背景。
表8列示了强制披露组和自愿披露组在行业社会责任信息披露方面存在的差异。由表8可见,无论是强制披露组还是自愿披露组都较多地关注与产品有关的社会责任信息的披露。其中,“食品安全与质量控制”方面,强制披露组披露的均值为10.50,高于自愿披露组的均值8.33;“消费者健康与福利”方面,强制披露组披露的均值为4.58,高于自愿披露组的均值1.98;在其他项目的披露方面,强制披露组也大都高于自愿披露组,只有“转基因产品的生产”和对环境的责任两方面,自愿披露组较高,这是因为在这两方面各有一家公司披露该类信息,而强制披露组无公司披露。 但是,总体而言,对于食品行业特有社会责任信息的披露, 强制披露组高于自愿披露组。事实上,无论是上交所还是深交所,在强制企业披露社会责任信息时只是规定了一般性社会责任信息披露的大体框架,而对具体的细节性的行业信息的披露并未提出强制性规定,由此可见,法律法规的强制性披露规定不但有利于促使企业增加一般性社会责任信息披露,还能促使企业主动增加行业特有社会责任信息披露。在我国这种新兴市场国家,企业社会责任意识薄弱、自愿性信息披露动力和压力不足的情况下,监管部门的强制性规定有利于改善企业整体的社会责任信息披露水平。
五、结论与启示
通过以上分析可知,食品上市公司的社会责任信息披露存在明显的行业特征。近年来我国食品行业不断爆出的食品安全问题引起了政府部门、新闻媒体和社会公众的普遍关注,食品企业遭遇前所未有的压力和合法性威胁,无论法律是否强制规定,食品企业普遍增加了与产品有关的社会责任信息披露。我国的食品行业是一个高度竞争的行业,激烈的竞争迫使食品企业不得不密切关注市场动向, 加紧新产品的研发,因而在“消费者健康和福利”方面尤其是“提供多样化的产品”方面,企业社会责任信息披露水平较高。而对于西方发达国家普遍关注的动物福利,由于我国相关法律的缺失,企业面临较低的合法性威胁,披露相关信息的动力不足,极少企业进行相应披露。另外,对于上交所和深交所对部分企业的强制性披露规定,一方面改善了该类企业一般性社会责任信息的披露,另一方面也激励企业主动增加行业特有社会责任信息的披露。由此可见, 法律制度的完善和媒体监督作用的发挥有助于增加企业披露社会责任信息的动力和压力,提升企业社会责任信息披露水平。为了进一步规范我国企业社会责任信息披露、 提升企业社会责任信息披露水平,有必要分行业制定社会责任信息披露指引。当然,法律法规的完善是一个长期过程。在建立健全法规的同时,应该充分发挥行业组织、新闻媒体和社会公众的舆论监督作用,给企业管理层施加压力和威胁,促使企业完善社会责任信息披露、改良社会责任实践。
2012年，央视2013年度的黄金资源广告招标出现了酒水饮料企业扎堆的现象。其中，剑南春“剑指”总冠军，豪掷6.9亿元，与五粮液、茅台、汾酒其他三家酒企共掷金17.22亿元；而饮料巨头加多宝以8600万元占据新闻联播标版春节时段，广药集团以6080万价格拿下夏季时段；汇源集团以1.9亿元竞标《中国好声音》的冠名权失利后，迅速转战央视，以3.39亿元冠名有“百姓舞台”之称的《星光大道（超级版）》。
此外，地方卫视也收获颇丰。2012年11月2日举行的浙江卫视“中国好声音”第二季广告招标会上，加多宝以高达2亿元的“天价”再度争得冠名权。据悉，加多宝与湖南卫视跨年晚会也达成了广告合作。有消息称，广药集团将迅速跟进，决定斥资5亿元买断多套电视节目。
集体热战
自孔府宴酒以3100万元拿下1995年央视广告标王以来，秦池、娃哈哈、蒙牛、伊利、贵州茅台、剑南春等酒水企业陆续成为央视标王。在1995～2013年间产生的19次“标王”里，白酒、饮料企业占据11席，成为央视当之无愧的“总标王”。
如今，快消品竞争已经从产品层面，转向了消费者心智层面，产品日趋同质化进一步增强了部分企业对广告的依赖性。
对于大型酒水饮料企业来说，其主要通过广告保持与目标消费群体的持续接触，进而加深主流品牌印象，稳固产品的中高端形象。以加多宝为代表的饮料巨头更是看重电视媒体的平台效应，通过赞助具备流行特质或群众基础的栏目、活动，为品牌不断注入新活力。而以娃哈哈为代表的饮料企业广告以量取胜，通过对主流媒体黄金时段的占位，强化消费者记忆，实现产品购买的优先排序。
投放前夯实品牌
不同的品牌定位与产品价值设计，意味着不同的广告策略与媒体组合。我们可以探讨一下酒水行业中有代表性的品牌类型。
全国性品牌的新品牌、新品系。西凤集团近期推出“国典凤香”系列。品系命名突出香型且承接主品牌风格，体现了产品在西凤大家庭的高端性。因此，广告重心在于进一步挖掘、借力主品牌价值，强化产品高端品系的定位。在选择媒介时，除了跟随主品牌的中高端主销产品“凤香经典”，建议采用不拘一格的媒体形式，围绕高端政商群体投放策略性广告。
中低端品牌的提升型子品牌。在广告投放前，深入分析品牌价值对价格的支撑能力。如果对产品价格区间进行大幅度提升，那么从产品形象、品牌符号、品牌气质到品牌故事，都要有一个系统、独立的体系。如沱牌大曲“舍得”，沱牌的品牌精神在于怀旧，舍得的品牌气质在于“有胸怀的大智慧”。所以，在选择广告媒体时应与原品牌保持差异性，与新品牌的气质相匹配。
地方性小品牌。在现有市场背景下，地方性酒水企业首先要解决生存问题。或找准缝隙市场，或跟随行业老大分上一杯羹。有一个在宜宾销量位居前三甲的地方白酒品牌，想进行大范围广告投放。我们的建议是，该酒企首先要确定传播方向——“真实懂酒人的选择”，宣传产品的性价比与稀缺性；其次，将广告投放重心变为“以招商广告为主，终端广告为辅，并以价格落差驱动渠道，投放区域选择地面广告跟随浓香型白酒领袖品牌的主流市场，媒体形式为酒类招商杂志/网站、创新性的平面宣传品与促销品。”由于小企业广告费用预算有限，建议对广告载体灵活运用。
提升广告即战力
大中型酒水企业的广告战，正在从“高空、人海、地面”组合局部战向“多维度生态化”广告战进化。多维广告战的主要特点是：1.媒体与受众界线变得模糊，每位消费者都可以是自媒体，且社交性媒体的兴起使信息不断传播、变异；2.媒体形式变得多样化，广告重心从信息传递向抗干扰、深度化传播转变；3.媒体之间相互链接，彼此融合，成为覆盖消费者的“交叉火力网”。现阶段，酒水企业的广告仍以多媒体组合式投放为主，但在赞助营销中创造了不少深度、立体传播的成功模式。
和其正凉茶的崛起，很大程度上得益于原王老吉近乎偏执的大单品策略，其产品导入期的广告语“做人要大气，瓶装更尽兴”非常有针对性。2012年年初，加多宝与王老吉的商标之争公开化，这正是和其正攻城掠地、提升品牌的绝佳的机会，但和其正最终并没有抓住它。
凉茶是国内不多的完胜洋巨头的100%民族快消品，和其正应站在维护民族产业的高度，迅速组织发动以“中国凉茶，以和为贵”为主题的立体广告攻势。媒体组合方面建议以高空广告为主，地面广告为辅，借力呼应“和”文化的媒体栏目赞助或大型社会活动，顺势而上，打造中国凉茶“和”文化，与原王老吉的“吉”文化（精彩之吉、吉庆时分）分庭抗礼，而非抢占“中国凉茶”这一明显与消费者认知不符的心智资源。
选择适合的广告媒介
酒水行业中因广告决策失误，引发企业败局的最极端例子，莫过于走麦城的央视“标王”。“标王”失败的原因有两点比较突出，一是追求爆炸式成长，对市场预期超越现实，广告支出极大透支现金流，如当年太子奶以8888万元成为1998年央视食品标王，而太子奶当时年销售额仅3000多万元；二是企业“内功”修炼不足以承载“标王”带来的巨大的市场机会，以1996、1997年蝉联标王秦池为例，为应对销量的急速增长，秦池盲目整合外部产能，引发产品质量失控、公众信任危机爆发、产品滞销等一系列连锁反应，最终致使秦池崩盘。
对于具体媒介的选择，可先从消费者视角进行初步分析。首先，针对目标市场，建议随机选取10～100名消费者（其中80%是具备典型特征的消费者、20%为潜在消费者），深入了解他们的生活形态以及与媒体的接触点，对不同媒体的接触时段、时长、频次、信息量、互动性、接受程度等进行综合分析。其次，确定广告的首要目的，如新产品导入、追求销售转化率、树立品牌形象、拉近消费者距离等。
在分析媒体价值时，品牌气质与媒体调性呼应性越强，媒体价值就越高。如习酒赞助的“2012我的大学”公益助学活动，取得了良好的社会口碑，其广告语“君子之品，东方器度”，透露出习酒想建立平实、大气的谦谦君子形象。同时，媒介的受众数量越多、阅读频次越高，广告分摊成本越低，而且媒体的公信力可以提高广告效应的可信度，加速消费者购买决策。
此外，在白酒推广中，意见领袖人群对白酒的销售起导向性作用。大到国宴用酒，小到村支书喜宴用酒，越是高端白酒，这一趋势越明显。可以说，影响不同消费层次、不同区域市场的意见消费人群，是各酒企广告的重中之重。而大众饮料品牌和饮料的产品特性非常接近：品牌保鲜期短，品牌忠诚度较低，曾经的大牌一旦蒙尘、过气，消费者就会移情别恋，所以，饮料企业更需要通过广告保持品牌与产品的鲜活感。“打铁还需自身硬”，产品同质化、品牌虚夸、管理粗放、团队薄弱等，都会导致增加广告风险，甚至通过广告放大企业危机。
（作者来自深圳怡亚通供应链股份有限公司）
（编辑：王文正 wwz83@163.com）
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