浅谈工薪阶层证券投资（推荐4篇）
随着收入的增加和金融市场发展的成熟，作为社会经济群体中最大一部分的工薪阶层有了投资证券的经济条件和现实需求。因此，基于各类证券品种的特点和证券投资的风险分析，研究工薪阶层的证券投资具体策略问题，对于证券市场的稳定发展和工薪阶层资产的增值都有较大的现实意义。
一、工薪阶层证券投资的经济条件(一)工薪阶层的收入现状
随着社会经济的发展，工薪阶层的收入逐年增加。据统计，2005年我国城镇居民收入增长速度超过8％，工薪阶层缴纳个人所得税占个人所得税总额的65％。以北京市为例，2004年工薪收入在7．44万元以上的共有74．95万人，占到工薪项目纳税人数的10．5％。“工薪阶层都是低收入者”的观念已日益被淡化。收支相抵后盈余的增加使工薪阶层的抗风险能力同步增强，具备了进行证券投资的经济条件。
(二)工薪阶层的理财现状
2005年底，我国金融机构人民币各项存款余额高达28．72万亿元，增速为18．95％，远远超过国内生产总值9．9％的增速，其中城乡居民的储蓄余额也剧增到14．11万亿元。高储蓄的现状直观反映了当前工薪阶层仍以储蓄为理财的主要方式，但是储蓄的低利率使之无法为工薪阶层带来较高的收益。大量调查表明，工薪阶层已经不满足于单一储蓄的理财现状。然而，工薪阶层的特点使其无力进行大额的房产或实业投资，对股票、债券等金融产品不熟悉、投资专业知识相对缺乏也将他们挡在证券投资的大门之外。
二、工薪阶层证券投资的主要产品
工薪阶层收入有限，风险承受能力相对较小，因此投资的主要目的是在确保安全性的前提下获取一定的收益。代写毕业论文目前，我国适宜于工薪阶层证券投资的工具主要有：债券、股票、基金。(一)债券
债券是经济主体为筹集资金向投资者出具的承诺在一定时期支付利息和偿还本金的债务凭证。按照发行主体的不同，分为政府债券(又称国债)、公司债券、金融债券。在我国目前的证券市场上，公司债券的数量很少，金融债券多一些，最多的是国债。金融债券和国债的信用度都非常高，而金融债券主要是由机构投资者买进，因此适合于工薪阶层购买的主要是国债。国债是由国家发行偿付，因此具有最高的信用度，被公认为最安全的投资工具，但是收益也是各种债券中最低的。国债的发行价格和利息支付方式比较复杂，但是国债的利率也是根据银行利率制定的，其收益率一般都要比同期的定期存款利率稍高，并且国债的利息收入是免税的。因此国债作为个人投资的渠道，要优于定期存款。对于收入较低、抗风险能力差的工薪阶层，债券的收益比较稳定，变现能力也比较强，风险不高，是一种适合工薪阶层投资与储蓄双重目的很好的理财工具。(二)股票
1990年l2月上海证券交易所的开业，中国开始出现股票投资，股票投资者获利的方式主要有两种：一是利用价格差；二是红利。在现阶段中国股市，个人投资的获利渠道主要是类似赌博的利用价格差投机。按照经济学的观点，决定股票价格的最根本因素是市盈率，但是经常炒股的人都知道，价格和涨幅最高的股票往往和市盈率没什么关系。现阶段的中国股市还不规范，对于工薪阶层来说，由于多种因素使之投资股票存在许多劣势。对于个人投资者来说，可用于研究股市的时间很少，因此，股票投资风险较大，很难把握。虽然股票投资是个高风险、高收益的投资项目，但对于工薪阶层来说，投资股票必须谨慎，适合于有相当的闲置资金、风险承受能力较强者。不过参与股票投资，切忌不可将绝大部分资金投资股票。(三)基金
基金产品主要有股票型基金、债券型基金、保本型基金三种。
股票型基金是最主要的基金产品类型，以交易所上市的股票作为主要投资对象，其股票投资比例不低于基金总规模的40％。股票型基金的主要功能是将大众投资者的小额资金集中起来，代写硕士论文投资于不同的股票组合。这种以追求资本利得和长期资本增值为投资目标的特点决定其受股票市场波动的影响较大。股票型基金在所有基金类型中风险最大，同时收益率最高，适合那些追求较高收益、风险承受能力较强的工薪阶层投资者。经常炒股的工薪阶层可以考虑将部分资金投向股票型基金。
债券型基金是一种以债券为主要投资对象的证券投资基金。债券基金基本上属于收益型投资基金，一般会定期派息，具有低风险且收益稳定的特点，适合于想获得稳定收入的投资者。保本型基金是一种半开放式的基金产品，在存续期内一般不接受投资者的申购。管理该类型基金的基金公司通过担保和稳健的投资风格，在一定的投资期间内为投资者提供本金安全的保证，同时通过其他的一些高收益金融工具的投资，为投资者提供额外回报。在市场波动较大或市场整体低迷的情况之下，保本型基金为风险承受能力较低、同时又期望获取高于银行存款利息回报的中长期投资者，提供了一种低风险同时又具有升值潜力的投资工具。由于保本基金的结构和运作原理的关系，保本基金在股票市场牛市中难以跑赢大市，但它却是熊市中的理想避险品种，适合于喜爱投资凭证式国债之类产品的投资者。
三、工薪阶层证券投资的风险与原则(一)工薪阶层证券投资的风险
作为工薪阶层，绝大部分收入来源于薪金，且薪金增长幅度较低。对于工薪阶层来说．安全性是第一位的，只有在安全性和流动性都得到满足的前提下，投资才是明智的。投资有风险，个人理财的各个渠道也具有风险，代写医学论文只是风险的特点与各种投资工具的类型有关。作为工薪阶层，投资于证券市场，必须首先了解各种风险的存在。虽然各种投资品种的风险不同，但是各种投资工具具有一些共性的风险特征，包括市场风险、利率风险、流动性风险和经济环境风险。1．市场风险。任何市场中都存在风险，只是各种市场的风险特点不同。以股票市场为例，在1997年的香港金融危机中，如果没有国际炒家的投机活动，香港股市也不会有那么史无前例的波动。虽然香港最终战胜了国际炒家，但毕竟付出了巨大的代价。2001年以来中国股市的低迷使无数股民损失惨重。
2．利率风险。利率是经济发展的晴雨表，也是许多投资工具利率制定的依据，例如债券、股票、基金等。在利率较低时，债券、定期存款的利息也很低；当利率上浮后，原来那些固定利率的投资工具的利率可能低于现实利率，导致相当的损失。
3．流动性风险。流动性指资产的变现能力。债券、定期存款的变现能力很强，利息损失很小；股票的变现比较随机，股价的波动比较频繁，变现的损失也不确定，但一般变现的损失比较大；至于其他的理财工具也同样具有一定的变现损失。4．经济环境风险。经济景气的时候，投资的收益高涨，股票、基金、部分期货，甚至贵重金属都会升值，但是债券就要贬值.工薪阶层是以较为固定的劳动报酬为主要收入来源的经济群体。代写论文随着收入的增加和金融市场发展的成熟，作为社会经济群体中最大一部分的工薪阶层有了投资证券的经济条件和现实需求。因此，基于各类证券品种的特点和证券投资的风险分析，研究工薪阶层的证券投资具体策略问题，对于证券市场的稳定发展和工薪阶层资产的增值都有较大的现实意义。
一、工薪阶层证券投资的经济条件(一)工薪阶层的收入现状
随着社会经济的发展，工薪阶层的收入逐年增加。据统计，2005年我国城镇居民收入增长速度超过8％，工薪阶层缴纳个人所得税占个人所得税总额的65％。以北京市为例，2004年工薪收入在7．44万元以上的共有74．95万人，占到工薪项目纳税人数的10．5％。“工薪阶层都是低收入者”的观念已日益被淡化。收支相抵后盈余的增加使工薪阶层的抗风险能力同步增强，具备了进行证券投资的经济条件。
(二)工薪阶层的理财现状
2005年底，我国金融机构人民币各项存款余额高达28．72万亿元，增速为18．95％，远远超过国内生产总值9．9％的增速，其中城乡居民的储蓄余额也剧增到14．11万亿元。高储蓄的现状直观反映了当前工薪阶层仍以储蓄为理财的主要方式，但是储蓄的低利率使之无法为工薪阶层带来较高的收益。大量调查表明，工薪阶层已经不满足于单一储蓄的理财现状。然而，工薪阶层的特点使其无力进行大额的房产或实业投资，对股票、债券等金融产品不熟悉、投资专业知识相对缺乏也将他们挡在证券投资的大门之外。
二、工薪阶层证券投资的主要产品
工薪阶层收入有限，风险承受能力相对较小，因此投资的主要目的是在确保安全性的前提下获取一定的收益。代写毕业论文目前，我国适宜于工薪阶层证券投资的工具主要有：债券、股票、基金。(一)债券
债券是经济主体为筹集资金向投资者出具的承诺在一定时期支付利息和偿还本金的债务凭证。按照发行主体的不同，分为政府债券(又称国债)、公司债券、金融债券。在我国目前的证券市场上，公司债券的数量很少，金融债券多一些，最多的是国债。金融债券和国债的信用度都非常高，而金融债券主要是由机构投资者买进，因此适合于工薪阶层购买的主要是国债。国债是由国家发行偿付，因此具有最高的信用度，被公认为最安全的投资工具，但是收益也是各种债券中最低的。国债的发行价格和利息支付方式比较复杂，但是国债的利率也是根据银行利率制定的，其收益率一般都要比同期的定期存款利率稍高，并且国债的利息收入是免税的。因此国债作为个人投资的渠道，要优于定期存款。对于收入较低、抗风险能力差的工薪阶层，债券的收益比较稳定，变现能力也比较强，风险不高，是一种适合工薪阶层投资与储蓄双重目的很好的理财工具。(二)股票
1990年l2月上海证券交易所的开业，中国开始出现股票投资，股票投资者获利的方式主要有两种：一是利用价格差；二是红利。在现阶段中国股市，个人投资的获利渠道主要是类似赌博的利用价格差投机。按照经济学的观点，决定股票价格的最根本因素是市盈率，但是经常炒股的人都知道，价格和涨幅最高的股票往往和市盈率没什么关系。现阶段的中国股市还不规范，对于工薪阶层来说，由于多种因素使之投资股票存在许多劣势。对于个人投资者来说，可用于研究股市的时间很少，因此，股票投资风险较大，很难把握。虽然股票投资是个高风险、高收益的投资项目，但对于工薪阶层来说，投资股票必须谨慎，适合于有相当的闲置资金、风险承受能力较强者。不过参与股票投资，切忌不可将绝大部分资金投资股票。(三)基金
基金产品主要有股票型基金、债券型基金、保本型基金三种。
股票型基金是最主要的基金产品类型，以交易所上市的股票作为主要投资对象，其股票投资比例不低于基金总规模的40％。股票型基金的主要功能是将大众投资者的小额资金集中起来，代写硕士论文投资于不同的股票组合。这种以追求资本利得和长期资本增值为投资目标的特点决定其受股票市场波动的影响较大。股票型基金在所有基金类型中风险最大，同时收益率最高，适合那些追求较高收益、风险承受能力较强的工薪阶层投资者。经常炒股的工薪阶层可以考虑将部分资金投向股票型基金。债券型基金是一种以债券为主要投资对象的证券投资基金。债券基金基本上属于收益型投资基金，一般会定期派息，具有低风险且收益稳定的特点，适合于想获得稳定收入的投资者。保本型基金是一种半开放式的基金产品，在存续期内一般不接受投资者的申购。管理该类型基金的基金公司通过担保和稳健的投资风格，在一定的投资期间内为投资者提供本金安全的保证，同时通过其他的一些高收益金融工具的投资，为投资者提供额外回报。在市场波动较大或市场整体低迷的情况之下，保本型基金为风险承受能力较低、同时又期望获取高于银行存款利息回报的中长期投资者，提供了一种低风险同时又具有升值潜力的投资工具。由于保本基金的结构和运作原理的关系，保本基金在股票市场牛市中难以跑赢大市，但它却是熊市中的理想避险品种，适合于喜爱投资凭证式国债之类产品的投资者。
三、工薪阶层证券投资的风险与原则(一)工薪阶层证券投资的风险
作为工薪阶层，绝大部分收入来源于薪金，且薪金增长幅度较低。对于工薪阶层来说．安全性是第一位的，只有在安全性和流动性都得到满足的前提下，投资才是明智的。投资有风险，个人理财的各个渠道也具有风险，代写医学论文只是风险的特点与各种投资工具的类型有关。作为工薪阶层，投资于证券市场，必须首先了解各种风险的存在。虽然各种投资品种的风险不同，但是各种投资工具具有一些共性的风险特征，包括市场风险、利率风险、流动性风险和经济环境风险。1．市场风险。任何市场中都存在风险，只是各种市场的风险特点不同。以股票市场为例，在1997年的香港金融危机中，如果没有国际炒家的投机活动，香港股市也不会有那么史无前例的波动。虽然香港最终战胜了国际炒家，但毕竟付出了巨大的代价。2001年以来中国股市的低迷使无数股民损失惨重。
2．利率风险。利率是经济发展的晴雨表，也是许多投资工具利率制定的依据，例如债券、股票、基金等。在利率较低时，债券、定期存款的利息也很低；当利率上浮后，原来那些固定利率的投资工具的利率可能低于现实利率，导致相当的损失。
3．流动性风险。流动性指资产的变现能力。债券、定期存款的变现能力很强，利息损失很小；股票的变现比较随机，股价的波动比较频繁，变现的损失也不确定，但一般变现的损失比较大；至于其他的理财工具也同样具有一定的变现损失。4．经济环境风险。经济景气的时候，投资的收益高涨，股票、基金、部分期货，甚至贵重金属都会升值，但是债券就要贬值工薪阶层是以较为固定的劳动报酬为主要收入来源的经济群体。代写论文随着收入的增加和金融市场发展的成熟，作为社会经济群体中最大一部分的工薪阶层有了投资证券的经济条件和现实需求。因此，基于各类证券品种的特点和证券投资的风险分析，研究工薪阶层的证券投资具体策略问题，对于证券市场的稳定发展和工薪阶层资产的增值都有较大的现实意义。
一、工薪阶层证券投资的经济条件(一)工薪阶层的收入现状
随着社会经济的发展，工薪阶层的收入逐年增加。据统计，2005年我国城镇居民收入增长速度超过8％，工薪阶层缴纳个人所得税占个人所得税总额的65％。以北京市为例，2004年工薪收入在7．44万元以上的共有74．95万人，占到工薪项目纳税人数的10．5％。“工薪阶层都是低收入者”的观念已日益被淡化。收支相抵后盈余的增加使工薪阶层的抗风险能力同步增强，具备了进行证券投资的经济条件。
(二)工薪阶层的理财现状
2005年底，我国金融机构人民币各项存款余额高达28．72万亿元，增速为18．95％，远远超过国内生产总值9．9％的增速，其中城乡居民的储蓄余额也剧增到14．11万亿元。高储蓄的现状直观反映了当前工薪阶层仍以储蓄为理财的主要方式，但是储蓄的低利率使之无法为工薪阶层带来较高的收益。大量调查表明，工薪阶层已经不满足于单一储蓄的理财现状。然而，工薪阶层的特点使其无力进行大额的房产或实业投资，对股票、债券等金融产品不熟悉、投资专业知识相对缺乏也将他们挡在证券投资的大门之外。
二、工薪阶层证券投资的主要产品
工薪阶层收入有限，风险承受能力相对较小，因此投资的主要目的是在确保安全性的前提下获取一定的收益。代写毕业论文目前，我国适宜于工薪阶层证券投资的工具主要有：债券、股票、基金。(一)债券
债券是经济主体为筹集资金向投资者出具的承诺在一定时期支付利息和偿还本金的债务凭证。按照发行主体的不同，分为政府债券(又称国债)、公司债券、金融债券。在我国目前的证券市场上，公司债券的数量很少，金融债券多一些，最多的是国债。金融债券和国债的信用度都非常高，而金融债券主要是由机构投资者买进，因此适合于工薪阶层购买的主要是国债。国债是由国家发行偿付，因此具有最高的信用度，被公认为最安全的投资工具，但是收益也是各种债券中最低的。国债的发行价格和利息支付方式比较复杂，但是国债的利率也是根据银行利率制定的，其收益率一般都要比同期的定期存款利率稍高，并且国债的利息收入是免税的。因此国债作为个人投资的渠道，要优于定期存款。对于收入较低、抗风险能力差的工薪阶层，债券的收益比较稳定，变现能力也比较强，风险不高，是一种适合工薪阶层投资与储蓄双重目的很好的理财工具。(二)股票
1990年l2月上海证券交易所的开业，中国开始出现股票投资，股票投资者获利的方式主要有两种：一是利用价格差；二是红利。在现阶段中国股市，个人投资的获利渠道主要是类似赌博的利用价格差投机。按照经济学的观点，决定股票价格的最根本因素是市盈率，但是经常炒股的人都知道，价格和涨幅最高的股票往往和市盈率没什么关系。现阶段的中国股市还不规范，对于工薪阶层来说，由于多种因素使之投资股票存在许多劣势。对于个人投资者来说，可用于研究股市的时间很少，因此，股票投资风险较大，很难把握。虽然股票投资是个高风险、高收益的投资项目，但对于工薪阶层来说，投资股票必须谨慎，适合于有相当的闲置资金、风险承受能力较强者。不过参与股票投资，切忌不可将绝大部分资金投资股票。(三)基金
基金产品主要有股票型基金、债券型基金、保本型基金三种。
股票型基金是最主要的基金产品类型，以交易所上市的股票作为主要投资对象，其股票投资比例不低于基金总规模的40％。股票型基金的主要功能是将大众投资者的小额资金集中起来，代写硕士论文投资于不同的股票组合。这种以追求资本利得和长期资本增值为投资目标的特点决定其受股票市场波动的影响较大。股票型基金在所有基金类型中风险最大，同时收益率最高，适合那些追求较高收益、风险承受能力较强的工薪阶层投资者。经常炒股的工薪阶层可以考虑将部分资金投向股票型基金。
债券型基金是一种以债券为主要投资对象的证券投资基金。债券基金基本上属于收益型投资基金，一般会定期派息，具有低风险且收益稳定的特点，适合于想获得稳定收入的投资者。保本型基金是一种半开放式的基金产品，在存续期内一般不接受投资者的申购。管理该类型基金的基金公司通过担保和稳健的投资风格，在一定的投资期间内为投资者提供本金安全的保证，同时通过其他的一些高收益金融工具的投资，为投资者提供额外回报。在市场波动较大或市场整体低迷的情况之下，保本型基金为风险承受能力较低、同时又期望获取高于银行存款利息回报的中长期投资者，提供了一种低风险同时又具有升值潜力的投资工具。由于保本基金的结构和运作原理的关系，保本基金在股票市场牛市中难以跑赢大市，但它却是熊市中的理想避险品种，适合于喜爱投资凭证式国债之类产品的投资者。
三、工薪阶层证券投资的风险与原则(一)工薪阶层证券投资的风险
作为工薪阶层，绝大部分收入来源于薪金，且薪金增长幅度较低。对于工薪阶层来说．安全性是第一位的，只有在安全性和流动性都得到满足的前提下，投资才是明智的。投资有风险，个人理财的各个渠道也具有风险，代写医学论文只是风险的特点与各种投资工具的类型有关。作为工薪阶层，投资于证券市场，必须首先了解各种风险的存在。虽然各种投资品种的风险不同，但是各种投资工具具有一些共性的风险特征，包括市场风险、利率风险、流动性风险和经济环境风险。1．市场风险。任何市场中都存在风险，只是各种市场的风险特点不同。以股票市场为例，在1997年的香港金融危机中，如果没有国际炒家的投机活动，香港股市也不会有那么史无前例的波动。虽然香港最终战胜了国际炒家，但毕竟付出了巨大的代价。2001年以来中国股市的低迷使无数股民损失惨重。
2．利率风险。利率是经济发展的晴雨表，也是许多投资工具利率制定的依据，例如债券、股票、基金等。在利率较低时，债券、定期存款的利息也很低；当利率上浮后，原来那些固定利率的投资工具的利率可能低于现实利率，导致相当的损失。
关键词：工薪阶层,证券投资,理财
一、中国证券市场与工薪阶层投资状况分析
中国证券市场是一个新兴的高速发展着的证券市场。证券市场在促进国有企业改革、推动我国经济结构调整和技术进步方面发挥了突出的作用。未来也必然继续为经济的可持续发展输送血液, 并起到资源配置的本质作用。前20多年来, 来自工薪阶层的普通投资者在证券市场中追涨杀跌, “1赢2平7亏”是工薪阶层投资的历史成绩单。但是, 也有一批投资者同这个新兴市场共同成长, 把握市场跳动的脉搏。李剑、林园、段永平、赵丹阳、曹仁超等投资者将西方的价值投资理念与中国证券市场相结合, 用智慧创造出令人羡慕的投资业绩。
参与证券市场的投资者大体可分为机构投资者、行业投资者、战略投资者和普通投资者。普通投资者大多来自于收入单一、有限的工薪阶层, 一般其风险承受能力较弱。同时工薪阶层对于追求财富增长、改善生活品质有迫切需求, 所以选择正确合理的证券投资策略对于他们的理财和成功人生具有重要意义。工薪阶层即使不直接参与证券投资, 而是把资金通过买理财产品交予专业人士打理, 买点的把握、理财产品的选择也直接影响理财收益, 需要个人投资人决策。和专业投资者相比, 普通投资者的劣势并不明显, 阳光私募教父赵丹阳一直认为投资实际上是哲学而不是数学, 赵丹阳说:“在这个市场上永远不会单纯比较投资者知识的多少和占有信息的能力, 而是在较量对一个事物和一个企业理解的深度。因为相同的信息由不同的人加工, 会形成完全不同的判断。”所以, 普通投资者打理血汗钱要对自己负责, 每天花费必要的时间学习投资理财的知识, 思考适合自己的理财策略, 对未来的财务和人生成功进行必要的时间投资。
二、工薪阶层证券投资必修课
(一) 客观认识证券市场的战略价值, 并同证券市场一同成长
对于工薪阶层而言, 比较大众的投资品种有黄金、房产、证券。在中国, 过去十年的投资热点, 人们探讨的是房产。但房产的变现能力差, 房产市场经过过去十几年的上涨, 特别是近几年的疯狂上涨之后, 迎来政府严厉的房产调控政策。未来很长的时间, 人们投资理财探讨的将是持有的股权类别和数量。大起大落的中国证券市场不远的未来是工薪阶层实现财富增值, 保值的重要市场之一。
我国证券投资市场是一个不断完善、成熟的市场, 作为投资者在入市前首先要明白我们的市场是一个什么样的市场, 有哪些特色。首先, 在这个市场中占市场比值较大是成长性有限的大型国企。纵观国内外股市, 能为投资者带来合理收益, 具有投资价值的是那些具有成长预期的小公司。其次, 目前的新股发行机制和定价机制, 吸引大批机构或不明来历的资金专门从事新股申购的垄断与投机, 降低一级市场风险的同时提高二级市场的风险, 而在上市首日在二级市场买入的大多是普通投资者, 这时股票的价格往往已经透支未来几年的收益增长。也就是说, 很多股票在二级市场中上市时已经不具备投资价值。再次, 投资者要适当研究不断成长变化的中国证券市场, 中国证券市场如同一个不断成长的少年, 在每个成长阶段表现出不同的特征。
(二) 读懂宏观经济, 能判断各种经济政策、经济指标对证券市场长期和短期的影响
股票市场是宏观经济的晴雨表, 虽然股市走势并不与宏观经济完全同步, 但宏观经济的走势决定了证券市场的长期趋势。市场经济的发展表现出周期性的规律, 证券市场的运行也表现出周期性。所以投资者要看得懂CPI、PPI等经济指标, 了解宏观经济运行的状况, 掌握货币政策、财政政策、税收政策、各行业政策对宏观经济未来趋势的影响。
(三) 做好长期投资和学习的打算
大多数投资者也包括专业投资者在证券市场中的投资之路都不是一番风顺的, 专业投资者的优势在于比较早接触专业知识和理论, 但基本也要经历一个了解、摇摆、坚定执行的过程才能成长为一个合格的专业投资人。个人投资者也都经历初尝甜头、意气风发到再战败北、拒不认错到学习、思考再到回本赚钱的过程而成为一个在市场中生存的个人投资者。经历一个完整的学习阶段大约需要5-10年。美国华尔街有个说法:“你如果能在证券市场熬10年, 应该能不断赚到钱, 如果熬了20年, 你的经验将极有借鉴价值, 如果熬了30年, 当你退休的时候, 定然是极其富有的人。”
(四) 熟悉各种投资品种和自己个性, 了解各个品种的预期收益和风险
如今, 投资者可以选择的投资品种越来越多, 包括股票、债券、基金、保险、银行理财产品等等各种类型。投资者要熟悉各个投资品种的历史收益和预期收益及相应的风险水平。以美国证券市场为例, 美国股市的年平均回报率高于债市, 但股市的单年跌幅远大于债市, 投资股市市值的波动较大, 风险较大, 相对收益也较高。投资者要根据自己的个性、投资目标和风险承受能力选择适合的投资品种和投资策略。
三、工薪阶层的证券投资策略
(一) 投资组合策略
“不要把鸡蛋放在同一个篮子里”是对分散投资投资组合策略最好的解释。普通投资者根据各自的风险偏好和家庭理财目标将资金投资于实业、房产、证劵、黄金等投资品种, 在证券投资方面将资金投资于基金、债券、股票等。不同的投资品种具有不同的风险和收益水平, 满足投资人的多样化投资需求。例如房产投资能满足投资人住房需求, 或取得稳定的租金收入, 并获取房产升值收益。但对于工薪阶层, 房产投资额较大, 投资后花费精力较少。而证券投资需要投入的精力大, 承受的风险大, 同时可能获取超额收益。投入证券的资金也用投资组合策略投入不同行业股票、基金、债券, 以求更好地管理风险。
(二) 定、长期投资并持有策略
工薪阶层收入稳定, 但对证券市场的研判能力差, 工薪阶层进入市场往往是受到亲朋好友的影响, 投资前对证券市场的风险和投资技巧没有系统了解。偏好短线操作, 如果运气不错, 过不久就会加大投资, 孤注一掷, 最终成为套牢一族。对于非专业个人投资者更适合每月或每季相对定期, 定量投资于有成长预期的股票或基金。这样似乎不选择投资时机, 一方面积少成多, 另一方面通过时间熨平投资成本。另外还有助于投资者把精力放在研究寻找未来成长性良好的品种上。
(三) 趋势投资策略
中国证券市场经历20多年大起大落, 截至目前共出现9次牛市。牛市大多数投资者获利, 而在熊市, 在前期获利的投资人把利润还回市场, 还会巨亏。牛市的时间间隔不等, 没有只涨不跌的市场, 也没有只跌不涨的市场。所以工薪阶层也可以长期关注市场, 在市场恐慌阶段逐步入市, 牛市前中期选择持股, 熊市休息。此策略适用于有一定经验的投资人。
(四) 指数投资策略
证券市场中基金的种类很多, 其中一类是指数基金。此类基金筹集的资金主要投资于例如上证50指数中的股票, 每一种股票的投资比重根据该股票在指数所占权重分配。基金管理人管理这类基金与其他类型基金比相对简单, 主要确保基金的净值变化与指数的变化保持一定的精度 (万分之一) 。工薪阶层把主要精力用于选择入市时机和大的趋势判断上, 降低投资个股的非系统化风险, 分享我国经济可持续发展带来的长期收益。所以指数投资也称为懒人投资法。
这些策略之间并不矛盾, 普通投资者可以根据个人性格、经验和风险偏好将不同的投资策略结合使用。例如, 将家庭资产分散化投资于房产、基金、债券, 按定期投资计划、长期投资指数基金。普通投资者要想获得成功, 更重要的是要树立证券投资的信心, 形成个性化的投资理念, 执行适合的投资策略。
推荐买入第一名：固定收益信托
由于投资品种的稀缺，固定收益信托就成为投资者青睐的对象。一位银行理财经理介绍，“300万元起步的产品，半个小时就被销售一空，这已经是普遍现象。”固定收益信托产品在2012年处于供不应求的状态，在众多机构看来，2013年将持续这种势头。
在利率市场化的尝试方面，固定收益信托产品，的确符合市场的逻辑，也基本反映了利率市场化情况下的真实利率。此外，2013年的银行利率仍处于下行通道，在还没有其他更好替代品的情况下，投资固定收益信托产品无疑受人青睐。而且，目前发行的固定收益类产品收益率相对较高，2012年固定收益信托年化收益率普遍在12%左右。
更为关键的是，固定收益信托依旧有刚性兑付的保障，由于银监会不愿意看到信托公司面临无法兑付的窘境，采取了压力测试、项目报备、控制规模及速度等监管手段，要求信托公司进行“刚性兑付”，这更为投资者提供了保障。
对于投资风格稳健、追求中等回报率的投资者，固定收益类信托产品在2013年将是首选。
推荐买入第二名：A股与A股基金
虽然A股市场已历经两年多的持续下跌，投资者的信心也一起跌到谷底，但其平均市盈率仍处于最低的位置，因此，对于投资者依然有很大的“魅力”。
业内人士预测，2013年我国GDP增速有望回升到8.1%左右，从长远投资的角度，全社会融资有进一步放宽迹象。而此时投资A股和A股基金，有望从底部进入而获得收益。
此外，虽然影响中国经济增速的周期性因素有所减弱，增长“L”型拐点已经出现，不过，结构性因素与体制性因素依然严重，中国经济反弹的动力也比较有限。因此，对于那些偏保守的投资者而言，还可以再“观望”一阵子。
推荐买入第三名：债券和债券类基金
2012年，债券和债券类基金一改往年出现大面积亏损的局面，成功实现平均上涨5.44%的大逆转——不仅实现了绝对收益，而且跑赢同期下跌1.82%的融智对冲基金指数，无疑成为市场资金的避风港。按这样的势头，债券和债券基金将获得稳定的需求。
虽然有可能发生波动，但总体上讲配置价值明显，投资者可酌情考虑。尤其是高收益类信用债，在2013年较适合投资者配置。
随着经济企稳以及流动性向好的预期，债券及债券类基金产品2013年如果有风险，那么在于经济复苏的力度，如权益市场回暖和资金分流，有可能带来对主要投资高收益债券机构的挤兑。好买财富研究中心的投资建议，在投资债券以及债券类基金中，由于2013年利率债窄幅震荡，收益率即将陡峭上行，应该进行短久期防御，投资策略上应以退为进。推荐中低评级中票、中等评级城投债和低评级短融组合。
建议卖出第一名：民间借贷
在信贷紧缩、贷款渠道匮乏的情形下，不少借款需求无处释放，加上不少现金流无处流动，民间借贷成为不少融资者眼中的最后一根救命稻草，这也是其在2012年一度火爆的主要原因，但今年，已然不同。
温州民间借贷崩盘事件之后，各地民间借贷的弊病也随处可见，因此2013年的民间借贷，无疑会为投资者重点规避。
民间借贷疯狂的背后，不乏高息泡沫，而相当多P2P理财公司或个人背后难有监管，没有过硬的放贷借贷资质，借贷市场鱼龙混杂。2013年，民间借贷在风险不变的情况下，社会融资成本将逐渐降低，因此，投资者更要回避那些无保护的民间借贷。虽然“跑路、崩盘”等极端事件发生的概率不高，但一旦发生后就血本无归，因为收益和风险并不对等，即使表面看起来能够对等——那也只是期望值对等。
建议卖出第二名：艺术品投资
虽然艺术品投资在前两年被炒得沸沸扬扬，投资界一派火爆，然而好景不长，这样的景象从2012年就开始回落。
从成交额度来说，2012年春季艺术品市场全面回调，到了2012年第三季度，中国艺术品拍卖市场成交总额只有68.99亿元，同比下降41%，艺术品投资风光不再。
由于价值过度放大，艺术品的投资已经开始出现疲态。艺术品的估值具有很大的随意性，最适合“圈钱”。根据《拍卖法》规定，拍卖公司拥有“不保真”免责条款的权利，因此对艺术品的鉴定颇多猫腻。也恰是艺术品估值的随意性，使得现在艺术品存在鉴定难、估值难、存管难、市场流转难的问题，并不适合作为金融类的标的资产。而当代艺术品的升值，往往也是炒作所致，实际上并没什么太大的价值。
建议卖出第三名：金属期货
投资金属一直被某些经济学家所提倡，为了跑赢通胀，抵制“腰包”缩水，不少投资者在近几年把目光转向投资“金属期货”上。
事实上，从2012年开始，“金属期货”就后续无力，在市场上表现不佳。从2012年最后一个月的有色金属走势来看，整体反弹空间有限，中线仍将呈现偏空格局。
目前，全球宏观环境不温不火，整个制造业仍处于疲软的状态，在这样的情况下，很难观察到全球制造业对有色金属消费有明显的拉动作用。金属消费的不景气，在短期时间内将很难改变，因此2013年投资“金属期货”将不是一个明智的选择。但不可否认的是，对于贵金属，由于全球宽松的货币政策以及独有的避险功能，预期整体仍将呈现易涨难跌的态势。不少投资机构也把投资的期望放在贵金属期货中。不论是投机、套期保值还是套利，投资金属期货，主要还得看投资者个人对于投资的预期程度。对于想短期获利的激进投资者，进入金属期货并不是一个明智的选择。
二、银行理财产品
银行理财产品则是银行根据潜在的目标客户群进行研究分析，针对特定群体开发并销售的资金投资和管理计划，这类理财产品的投资方式，银行只是接受银行客户授权管理资金，投资的风险与收益由客户或客户与银行按照约定方式双方共同承担。 银行理财产品年化收益在5%-6%之间，起投门槛多为5万起投，最低投资周期为90天。
三、国债
近段时间新出台的政策国债以及国家发行的金融债券利息“暂免征收个人所得税”，另外国债也是抗跌能力最强的一款理财产品，它在市场行情不好时，仍具有极强的稳定性。不会受到市场大环境的直接影响。
四、货币基金
货币基金具有“准储蓄”的美誉，其兼具起投门槛低、收益稳定、操作便捷、灵活性强、安全性高的特点;我们生活中最为常见的货币基金那便是余额宝，除去上述的优点，还是按日计息，随购随赎，还能直接用作线上或线下的购物，非常的便捷。
五、P2P投资理财
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