期货基础知识总结

期货基础知识总结（精选7篇）

期货基础知识总结 篇1

思路：1满足期货市场风险管理体系要求，有效实施动态风险监控；2符合《期货交易管理条例》相关要求，切实保护客户资产。

※主要体现：建立以净资本为核心的风险监控体系，符合资本充足要求；保护客户资产；建立内部风险监控机制；保障信息系统安全；按规定进行信息披露。

※根据期货公司评价计分，可分为5类11个级别。

※期货投资者：自然人、生产者、加工贸易商、金融机构、养老基金、投资基金。

※期货市场主要机构投资者：对冲基金（避险基金）、商品投资基金（商品基金经理CPO---主要管理人、基金的设计和运作决策；商品交易顾问CTA---受聘于CPO，向他人提供买卖建议或以客户名义进行操作的自然人和法人；交易经理TM---受聘于CPO，主要负责挑选交易顾问，监视CTA的交易活动，控制风险，在CTA之间分配基金；期货佣金商FCM---中介机构；托管人Custodian---负责保管基金资产和监督基金运作（银行、投资公司）

※商品投资基金与对冲基金的区别：1商比对投资领域小，投资对象主要是在交易所和期货和期权，而不涉及股票、债券和其他金融资产，业绩表现与股票债券市场相关度更低；2组织形式上，商比对运作规范、透明度高、风险相对小。商与对被称为另类投资工具或其他投资工具。

※投资者教育工作内容：1普及知识，2辨别机构，3宣传法规及规定，4风险意识教育，5自我风险承受能力评估，6提示注意资金风险，7提示注意保护安全，8保护合法权益

※期货公司四统一：结算、风险管理、资金调拨、财务管理和会计核算

※期货交易单位的确定因素：市场规模、资金规模、会员结构、现货交易习惯

※每日价格波幅影响因素：频繁程度、波幅大小

※交割等级：采用国内或国际贸易中最通用和交易量较大的标准品的质量等级为标准等级

※市价指令：成交速度快，一旦指令下达不可更改或撤销

限价指令：按预期价格成交，成交速度慢，有时无法成交

止损指令（止损市价）：（市价达到预先设定的触发价格即变市价执行）有效锁定利润，损失降到最低，以较小风险建新头寸。

停止限价指令（止损限价）：（市价达到预先设定的触发价格即变限价执行）锁定损益范围，成交比止损指令慢，有时无法成交

触价指令：（市价达到指定价格变市价执行）卖出触价高于市价，买进低于市价。触价用于开仓，止损指令用于平仓。

※我国交易所交易指令：

大连—市价指令、限价指令、止损指令、停止限价指令、跨期套利指令、跨品种套利指令

郑州—市价指令、跨期套利指令、跨品种套利指令

金融—市价指令、限价指令及其他

※竞价方式：

公开喊价（连续竞价…欧美、一节一价…日本）…..活跃场内气氛、公平、公开、公正

计算机撮合成交：准确、连续。开盘集合竞价….开市前5分钟进行。前4分钟指令申报，后1分钟集合竞价撮合时间。采用最大成交量原则、开盘集合竞价中未成交申报自动参与开市后竞价交易。

※交割方式选择：上海…集中交割，郑州…滚动和集中相结合，大连…大豆、豆粕、豆油、玉米（滚动和集中相结合），棕榈油、线型低密度聚乙烯和聚氯乙烯（集中）

※套保者：生产者、加工者、贸易商、消费者、银行、券商、保险公司等金融机构

※卖出套保：基差不变，完全套保；基差走强，盈利；基差走弱，亏损。

买入套保：基差不变，完全套保；基差走强，亏损；基差走弱，盈利。

※期转现交易优越性：1节约交易成本；2交货品级、地点、方式较灵活；3资金利用率高；4按需分批、分期购回原料，减少资金压力和存货量，生产经营企业提前收回资金；5更便捷；6比远期合约和期货实物交割更有利。

※期转现可行的条件：平仓价-现交价＜节约成本

※遏制过渡投机，打击市场操纵行为—期货市场监管机构重要任务

※投机资金管理要领：投资额为全部资本1/3至1/2；单个品种最大交易占总资本10%-20%；单个市场最大亏损限制在总资本5%；市场群投入保证金占总资本20%-30%以内。

※牛市套利（熊市套利相反）：正向市场—价差缩小盈利、价差扩大亏损（盈利是无限的、亏损有限。价差扩大的上限受持仓成本限制）

反向市场—价差扩大盈利、价差缩小亏损（盈利有限、亏损无限。价差扩大上限是持仓成本）

※买进套利（买高卖低）--价差扩大盈利，卖出套利（卖高买低）---价差缩小盈利

※100%大豆*购进价格+加工费+利润=18%豆油*销售价格+78.5%豆粕*销售价格（防豆涨油跌—大豆提油套利，防豆跌油涨—反向大豆提油套利）

※影响供求关系的其他因素：经济波动、金融货币、政治、政策、自然、心理、其他（文章观点、基金、多空方资金）

※股票指数：道琼斯平均价格指数1928.10.1,100；标准普尔500指数S&P500 41-43均价，10；道琼斯欧洲stoxx50指数 1991.12.31,1000；金融时报指数 1984.1.3,1000；日经225股价指数 1950,176.21；香港恒生指数 1984.1.13,975.47；沪深300 2004.12.31,1000。

※股指期货套期保值买卖期货合约数=现货总价值/（期货指数点*每点乘数）*ß系数

卖出裸期权保证金取最大值：卖出期权所得保证金+标的物市价一定比例-期权虚值（实值或平直0）

卖出期权所得保证金+标的物市价一定比例

期货基础知识总结 篇2

参与期货交易，要对期货市场中的组织机构和功能有准确的认识。目前我国期货市场的政府监管机构、交易所和期货行业协会三级管理体系已初步建立。

(1) 政府监管部门。指国家指定的对期货市场进行监管的机构。国家目前确定中国证券监督管理委员会及其下属派出机构对中国期货市场进行统一监管。国家工商行政管理局负责对期货经纪公司的工商注册登记工作。

(2) 我国期货市场由中国证监会作为国家期货市场的主管部门进行集中、统一管理的基本模式已经形成。对地方监管部门实行由中国证监会垂直领导的管理体制。根据各地区证券、期货业发展的实际情况，在监管对象比较集中、监管任务比较重的中心城市，设立证券监管机构。

(3) 期货交易所。指国家认定的以会员制为组织形式的进行标准化期货合约交易的有组织的场所，它是为会员提供服务的非营利性、自律管理的机构。

(4) 中国期货业协会。协会主要宗旨体现为贯彻执行国家法律法规和国家有关期货市场的方针政策。在国家对期货市场集中统一监督管理的前提下，实行行业自律管理，发挥政府与会员之间的桥梁和纽带作用，维护会员的合法权益，维护期货市场的公开、公平、公正原则，加强对期货从业人员的职业道德教育和资格管理，促进中国期货市场的健康稳定发展。

(5) 交易所会员。指拥有期货交易所的会员资格、可以在期货交易所内直接进行期货交易的公司。国内期货交易所分两类会员，一类是为自己进行套期保值或投机交易的期货自营会员，另一类则是专门从事期货经纪代理业务的期货经纪公司。

(6) 期货经纪公司。指由中国证监会颁发期货经纪业务许可证和国家工商行政管理局颁发营业执照的拥有期货交易所会员席位、专门受客户委托进行期货交易的专业公司。

(7) 期货交易者。指为了规避风险而参与期货交易的套期保值者，或为获得投机利润的期货投机者。他们通过期货经纪公司在期货交易所进行期货交易。

期货交易所与证券交易所的性质和功能相似，期货公司与证券公司的性质和功能相似。投资者交易期货要到期货公司开户与股民交易股票要到证券公司开户一样。期货与证券交易目前都实行网上交易。

2 期货交易

2.1 什么是期货交易

期货交易是在现货交易的基础上发展起来的、通过在期货交易所买卖标准化的期货合约而进行的一种有组织的交易方式。期货交易的对象并不是商品(标的物)的实体，而是商品(标的物)的标准化合约。期货交易的目的是为了转移价格风险或获取风险利润。

在期货市场中，大部分交易者买卖的期货合约在到期前以对冲的形式了结。也就是说，买进期货合约的交易者，在合约到期前可以将期货合约卖掉;卖出期货合约的交易者，在合约到期前可以买进期货合约对冲平仓。先买后卖或先卖后买都是允许的。一般来说，期货交易中实物交割量是其交易量的很少一部分。

2.2 期货交易的特征

(1) 期货交易的双向性。期货交易与股市的一个最大区别就可以双向交易，也就是说，可以买空也可卖空。价格上涨时可以低买高卖，价格下跌时可以高卖低补。做多可以赚钱，而做空也可以赚钱。

(2) 期货交易的费用低。国家对期货交易不征收印花税等税费，唯一的费用就是交易手续费。国内三家交易所目前手续费在万分之二、三左右，加上经纪公司的附加费用，单边手续费亦不足交易额的千分之一。

(3) 期货交易的杠杆作用。杠杆原理是期货投资魅力所在。期货交易无需支付全部资金，目前国内期货交易只需要支付一定比例的保证金即可获得控制合约总价值的权利。

(4) 交易便利。由于期货合约中主要条款，如商品质量、交货地点等都已标准化，合约的互换性和流通性较高。

(5) 信息公开、交易效率高。期货交易通过公开竞价的方式使交易者在平等的条件下公平竞争。同时，期货交易有固定的场所、程序和规则，运作高效。

(6) 合约的履约有保证：期货交易达成后，须通过结算部门结算、确认，无须担心交易的履约问题。

(7) 实行"T+0"结算、交易机会翻番。期货是"T+0"的交易，使交易者的资金应用达到极致，交易者在把握趋势后，可以随时交易，随时平仓。

2.3 期货交易与现货交易的区别

(1) 买卖的直接对象不同。现货交易买卖的直接对象是商品本身，有样品、有实物、看货定价。期货交易买卖的直接对象是期货合约，即买进或卖出多少手或多少张期货合约。

(2) 交易的目的不同。现货交易是一手钱、一手货的交易，或在一定时期内获得或出让商品的所有权，是满足买卖双方需求的直接手段。

期货交易的目的一般不是到期获得实物。套期保值者的目的是通过期货交易转移现货市场的价格风险，投资者的目的是为了从期货市场的价格波动中获得风险利润。

(3) 交易方式不同。现货交易一般是一对一谈判，签订合同，具体内容由双方商定，签订合同之后若不能兑现，最终要诉诸于法律。期货交易是以公开、公平竞争的方式进行交易。一对一谈判交易(或称私下对冲)被视为违法。

(4) 交易场所不同。现货交易一般不受交易时间、地点、对象的限制，交易灵活方便，随机性强，可以在任何场所与对手交易。期货交易必须在交易所内依照相关法规进行公开、集中交易，不能进行场外交易。

(5) 保障制度不同。现货交易有《合同法》等法律保护，合同不兑现，即毁约时，要用法律或仲裁的方式解决。期货交易除了国家的法律和行业、交易所规则之外，主要以保证金等期货交易制度为保障，来保证到期兑现。

(6) 商品范围不同。现货交易的品种是一切进入流通的商品，而期货交易品种是有限的。主要是农产品、石油、金属商品以及一些初级原材料和金融产品。

(7) 结算方式不同。现货交易是货到款清，无论时间多长，都是一次或数次结清。期货交易实行每日无负债结算制度，必须每日结算盈亏，结算价格是按照成交价加权平均计算的。结算价有以下作用： (1) 计算平仓盈亏及持仓盈亏的依据; (2) 决定是否追加保证金的依据; (3) 制定下一交易日停板额的依据。

3 期货合约

3.1 什么是期货合约

期货合约是期货交易的买卖对象或标的物，是由期货交易所统一制定的，规定了某一特定的时间和地点交割一定数量和质量商品的标准化合约。期货价格则是通过公开竞价而达成的。

3.2 期货合约的作用是什么

(1) 吸引套期保值者利用期货市场买卖合约，锁定成本，规避因现货市场的商品价格波动风险而可能造成损失。

(2) 吸引投机者进行风险投资交易，增加市场流动性。

3.3 期货合约的主要特点是什么

(1) 期货合约的商品品种、数量、质量、等级、交货时间、交货地点等条款都是既定的，是标准化的，唯一的变量是价格。期货合约的标准通常由期货交易所设计，经国家监管机构审批上市。

(2) 期货合约是在期货交易所组织下成交的，具有法律效力。期货价格是在交易所的交易厅里通过公开竞价方式产生的。国外大多采用公开叫价方式，而我国均采用电脑交易。

(3) 期货合约的履行由交易所担保，不允许私下交易。

(4) 期货合约可通过交收现货或进行对冲交易履行或解除合约义务。

3.4 期货合约的组成要素是什么

期货小知识 篇3

合约标的 沪深300指数

合约乘数 每点300元

报价单位 指数点

最小变动价位 0.2点

合约月份 当月、下月及随后两个季月

交易时间 上午：9：15-11：30，下午：13：00-15：15

最后交易日交易时间 上午：9：15-11：30，下午：13：00-15：00

每日价格最大波动限制 上一个交易日结算价的±10%

最低交易保证金 合约价值的12%

最后交易日 合约到期月份的第三个周五，遇国家法定假日顺延

交割日期 同最后交易日

交割方式 现金交割

交易代码 IF

上市交易所 中国金融期货交易所

期货交割：是指期货合约到期时，交易双方通过该期货合约所载商品所有权的转移，了结到期未平仓合约的过程，国内商品期货都采用实物交割，股指期货采用现金交割。尽管交割在期货合约总量中占的比例很小，但其是期货市场和现货市场的桥梁和纽带，正是交割和这种潜在可能性，使得期货价格变动与相关现货价格变动具有同步性。期货交易中的交割是期货市场存在的基础，是期货市场两大经济功能发挥的根本前提。企业可以通过期货实物交割采购原材料或者出售产成品从而有效规避价格波动风险、锁定利润。

期货基础知识总结 篇4

一、单项选择题（共25题，每题2分，每题的备选项中，只有1个事最符合题意）

1、股指期货投资者适当性制度要求自然人投资者应评估自身的__，审慎决定自己是否参与股指期货交易。A．生理及心理承受能力 B．产品认知能力 C．风险控制能力 D．经济实力

2、期货公司首席风险官应当向公司住所地中国证监会派出机构提交工作报告，按照规定，应（）。

A．在每月结束之日起5个工作日内提交月度工作报告 B．在每季度结束之日起10个工作日内提交季度工作报告 C．在每季度结束之日起20个工作日内提交季度工作报告

D．在每半结束之日起30个工作日内提交半工作报告

3、会员单位在完善期货经纪业务管理方面可以采取的措施有__。A．加强对投资者交易行为的合法合舰性管理

B．督促投资者遵守与股指期货交易栩关的法律、法规、部门规章 C．持续开展投资者风险教育

D．测试投资者的股指期货基础知识

4、下列关于持有期货公司股权的表述，正确的有__。

A．任何个人或者单位及其关联人不得通过提供虚假申请材料等方式成为期货公司股东

B．通过非法方式持有股权或成为股东的，中国证监会可以责令其限期转让股权 C．未经中国证监会批准，任何个人或者单位及其关联人不得持有期货公司5%以上股权

D．非法取得的股权在转让之前，不具有表决权、分红权

5、期货公司委托其他机构提供中间介绍业务的，净资本不得低于人民币（）。A．3000万元 B．5000万元 C．1亿元 D．3亿元

6、期货公司允许客户透支交易，并与其约定分享利益，共担风险的，对透支交易造成的损失，（）承担相应的赔偿责任。A．客户 B．居间人 C．期货公司 D．期货交易所

7、在卖出合约后，如果价格上升，则进一步卖出合约，以提高平均卖出价格，一旦价格回落，可在较高价格上买入止亏赢利，这就是。A：平均买低 B：平均买高 C：平均卖低 D：平均卖高

8、下列__情况将有利于促使本国货币升值。A．本国顺差扩大 B．降低本币利率 C．本国逆差扩大 D．提高本币利率

9、对冲基金的基金目前在对冲基金行业中能占到__的份额。A．22% B．30% C．35% D．40%

10、基差交易是指按一定的基差来确定__，以进行现货商品买卖的交易形式。A．现货与期货价格之差 B．现货价格与期货价格 C．现货价格 D．期货价格

11、下列哪些单位的工作人员，故意提供虚假信息或者伪造、变造、销毁交易记录，诱骗投资者买卖期货合约、造成严重后果的，处5年以下有期徒刑或者拘役，并处或者单处1万元以上10万元以下罚金__ A．期货业协会 B．期货公司 C．证券业协会

D．证券期货监督管理部门

12、平滑异同平均线的英文缩写县。A：MA B：MACD C：DEA D：DIF

13、期货公司申请金融期货结算交易业务资格，注册资本不低于人民币（）。A．8000万元 B．5000万元 C．1亿元 D．2000万元

14、期货交易所的下列行为中不需要中国证监会批准的是（）。A．变更交易所名称 B．期货交易所分立

C．股东大会决定解散期货交易所

D．制定并实施期货交易所的交易规则及其实施细则

15、目前，下列不是郑州商品交易所交易品种的是。A：强麦

B：棉花、白糖 C：菜籽油 D：聚氯乙烯

16、期货从业人员必须遵守__。A．中国期货业协会的自律规则 B．中国证监会的规定 C．期货交易所的自律规则 D．相关法律、行政法规

17、通过传播媒介，交易者能够及时了解期货市场的交易情况和价格变化，这反映了期货价格的。A：公开性 B：预期性 C：连续性 D：权威性

18、投资者目前持有一期权，其有权选择在到期日之前的任何一个交易日买或不买1000份美国长期国债期货合约，则该投资者买入的是__。A．欧式看涨期权 B．欧式看跌期权 C．美式看涨期权 D．美式看跌期权

19、期货公司会员应当根据交易所统一编制的试卷对投资者进行测试。测试试卷及答案通过交易所系统统一下发至（）。A．期货公司会员 B．期货交易所

C．中国期货业协会 D．中国证监会

20、关于汇率，下列说法正确的是__。

A．我国采用间接标价法，而美国采用直接标价法

B．A国对B国货币汇率上升，对C国下跌，其有效汇率可能不变 C．对于直接标价法，如果汇率上升，则本币升值，外币贬值 D．对于间接标价法，如果汇率上升，则本币贬值，外币升值

21、在我国设立期货交易所，由（）审批。A．中国人民银行 B．全国人大常委会 C．全国人民代表大会

D．国务院期货监督管理机构

22、期货公司报告应当由期货公司的__签署确认意见。A．董事

B．高级管理人员 C．监事

D．财务负责人

23、期货交易涉及商品实物交割的，期货交易所还应当发布（）。A．标准仓单数量和可用库容情况 B．标准仓单数量 C．可用库容情况 D．成交量数量

24、申请设立期货公司，具有期货从业人员资格的人员不少于（）人。A．3 B．5 C．7 D．15

25、期货交易所结算会员的结算业务资格，由国务院期货监督管理机构批准。国务院期货监督管理机构应当在受理结算业务资格申请之日起__内做出批准或者不批准的决定。A．10日 B．1个月 C．2个月 D．3个月

二、多项选择题（共25题，每题2分，每题的备选项中，有2个或2个以上符合题意，至少有1个错项。错选，本题不得分；少选，所选的每个选项得 0.5 分）

1、目前，世界上有色金属期货交易最大的三家交易所为__。A．伦敦金属交易所 B．纽约商业交易所 C．芝加哥商业交易所 D．东京工业品交易所

2、期货公司的控股股东、实际控制人和其他关联人，不得__。A．占用期货公司资产 B．挪用客户保证金 C．滥用权利

D．损害客户的合法权益

3、按照一般性的资金管理要领，若某账户总资本金额是10万元，该投机者买入黄金期货合约后，该黄金期货合约的价格下跌。则下列情形中，应进行及时平仓的有__。

A．交易损失达到3万元 B．交易损失达到1万元 C．交易损失达到2 000元 D．交易损失达到500元

4、下列有关基差的叙述，正确的是__。A．属于相对价格变动

B．存在随到期而收敛的现象

C．基差风险通常低于现货(或期货)价格风险 D．基差之强弱与市场走势有绝对相关

5、自被中国证监会认定为不适当人选之日起2年内，任何期货公司不得任用该人员担任______。A．董事

B．法定代表人 C．监事

D．营业部负责人

6、在期货投机交易市场上，为了尽可能增加获利机会，增加利润量，必须做到__。A．分散资金投入方向

B．持仓应限定在自己可以完全控制的数量之内 C．保留一部分资金，以备不时之需 D．满仓交易

7、根据《期货公司执行股指期货投资者适当性制度管理规则(试行)》，期货业协会实施纪律惩戒的对象__。A．仅指会员单位 B．仅指期货从业人员

C．既包括会员单位，也包括期货从业人员

D．既不包括会员单位，也不包括期货从业人员

8、会员制期货交易所会员享有的权利有（）。

A．参加会员大会，行使选举权、被选举权和表决权 B．在期货交易所从事规定的交易、结算和交割等业务

C．使用期货交易所提供的交易设施，获得有关期货交易的信息和服务 D．期货公司章程规定的其他权利

9、某投资者4月5日买入7月份小麦看跌期权，执行价格为950美分/蒲式耳。权利金为30美分/蒲式耳，第二天以20美分/蒲式耳的权利金平仓。则盈亏情况为（）。A．不盈不亏 B．无法判断

C．盈10美分/蒲式耳 D．亏10美分/蒲式耳

10、对股指期货投资者的适当性综合评估的评估结果中，分值上限为15分的有（）。

A．基本情况 B．相关投资经历 C．财务状况 D．诚信状况

11、关于投资者交易编码制度，下列表述中正确的是（）。A．经纪公司不得混码交易

B．期货公司混码交易但能证明已按照客户交易指令入市交易的，由客户承担交易结果

C．期货经纪公司注销交易编码，应向期货交易所备案

D．经纪公司应按照证监会规定的编码规则为投资者分配交易编码

12、下列关于沪深300指数的说法，正确的有__。

A．沪深300指数的成份股来自上海和深圳两个证券交易所 B．沪深300指数以调整股本作为权重 C．成份股名单每半年定期调整一次 D．沪深300指数基期指数为1 000点

13、关于强行平仓，下列说法正确的是（）。

A．甲期货公司违规超仓而被期货交易所强行平仓，因此造成的损失，由甲自行承担

B．乙客户交易保证金不足，应当自行平仓而未平仓，因此造成的损失，由乙自行承担 C．丙期货公司交易保证金不足，应当自行平仓而未平仓，因此造成的扩大损失，由丙自行承担

D．丁客户符合强行平仓的条件，戊期货公司对其进行强行平仓，但平仓数额显著超出了客户需追加的保证金数额。对丁因超量平仓引起的损失，由丁自行承担

14、我国期货持仓限额及大户报告制度的特点包括______。

A．交易所根据具体情况，分别确定每一品种每一月份的限仓数额及大户报告标准

B．投机头寸达持仓限量60%以上时，会员或客户应向交易所报告资金情况、头寸情况等

C．市场总持仓量不同，适用的持仓限额及持仓报告标准相同 D．按照合约在交易过程中的不同时期确定不同持仓限额

15、从风险来源的主体角度划分，期货市场风险包括__。A．政府的风险

B．期货交易所的风险 C．期货经纪公司的风险 D．信用风险

16、卖出套期保值主要用于__情况中。

A．商品生产者有库存产品或即将生产、收获某种商品期货实物，担心日后售价下跌

B．储运商、贸易商有现货库存将于日后出售，担心出售时价格下跌 C．加工制造企业为了防止日后购进原料时出现价格上涨 D．加工制造企业担心库存原料价格下跌

17、期货交易所实行风险警示制度．期货交易所认为必要的，可以分别或同时采取等措施，以警示和化解风险． A：要求会员和客户报告情况 B：谈话提醒

C：发布风险提示函 D：强制平仓

18、一般情况下，利率下降，期货价格____ A：趋跌 B：趋涨 C：不变 D：不确定

19、期货结算部门的作用是__。A．担保交易履约 B．控制市场风险

C．代理客户买卖期货合约 D．结算期货交易盈亏

20、下列关于期货交易的说法正确的是（）。

A．在期货公司的分公司、营业部等分支机构进行期货交易的，该分支机构住所地为合同履行地

B．因实物交割发生纠纷的，期货交易所住所地为合同履行地 C．因实物交割发生纠纷的，交割仓库住所地为合同履行地

D．在期货公司的分公司、营业部等分支机构进行期货交易的，期货公司住所地为合同履行地

21、期货从业人员的下列行为中，体现其严格自律、洁身自好的有__。

A．期货从业人员发现所在期货经营机构有欺骗投资者行为时，为其保守秘密 B．期货从业人员发现所在期货经营机构对市场严重不负责任时，及时向有关部门反映或举报

C．期货从业人员为了业务的发展可以暂时不顾投资者信誉

D．期货从业人员发现投资者有违法违规行为时，应该及时向所在期货经营机构报告

22、对执行价格与期权合约标的物的市场价格的描述正确的是。A：执行价格与市场价格的相对差额决定了内涵价值的有无及其大小 B：就看涨期权而言，市场价格超过执行价格越多，内涵价值越大 C：当市场价格等于或低于执行价格时，内涵价值为零

D：就看跌期权而言，市场价格低于执行价格越多，内涵价值越大

23、按执行时间划分，期权可以分为__。A．看涨期权 B．看跌期权 C．欧式期权 D．美式期权

24、下列关于外汇保证金交易的说法，正确的有__。A．外汇保证金交易时间是24小时不间断进行的

B．任何国际上可兑换的货币都可以成为外汇保证金交易的品种 C．外汇保证金交易的交易者可以无限期持有交易头寸 D．外汇保证金交易没有固定的交易所

25、期货交易所有权约见指定的会员高管人员谈话提醒风险的情形包括__。A．期货价格出现异常 B．会员资金异常

做期货需要什么_期货知识 篇5

1

选择机会交易品种

a. 持仓量在某个价格区间放大，成交量温和放大或缩小。

b. 价格形态表现为对原有趋势的调整状态。

c. 图形形态表现为对原有趋势的调整状态。

d. 内外相关品种联动。

2

找准进场时机：

a. 原油的调整形态被突破，重要阻力或者支撑被突破。

b. 突破是伴有足够的量能。

c. 重要的均线同时被突破。

d. 基本面信息给予配合。

e. 国内外关联品种相互配合。

3

坚守有利持仓

涨势和跌势陡峭的市场用10日均线作为持仓跟踪线，涨势或跌势趋缓的市场用20日均线作持仓跟踪线。

4

择机适度加码

a. 均线加码法：如果价格呈现陡峭的走势，价格回踩10日均线，不跌破，待价格重返5日均线时加码介入，同时坚持金字塔式右侧加码方法，一旦加码之后价格跌破10日均线，则果断止损离场。走势趋缓的，可参照20日均线。

b. 形态加码法：在一个趋势的调整形态沿着原有趋势方向突破时，加码，价格重新回到调整形态以内时，止损。

5

减仓利润保护

a. 暴利减仓法：开仓3-5个交易日，保证金利润回报最50%以上，1H图上出现价格与指标背离时，至少减仓1/3，

b. 期价过于远离30日均线，幅度达到15%以上，且上涨时，出现阴线或下跌时出现阳线，就减仓。

c. 在强涨势中或急跌势中，反向突破10日均线，减仓缓跌缓涨趋势中，以20日线做参考。

6

转势果断离场

在一个强势上涨或急速下跌趋势当中，价格跌破或突破20日均线，果断平仓出局。一个趋缓的趋势中，以30天均线为准。

期货基础知识总结 篇6

一、单项选择题（共 25题，每题2分，每题的备选项中，只有1个事最符合题意）

1、以下关于套利行为描述不正确的是。A：没有承担价格变动的风险 B：提高了期货交易的活跃程度 C：有助于套期保值的顺利实现

D：促进交易的流畅化和价格的合理化

2、下列期货合约中，在大连商品交易所上市交易的有__。A．黄大豆2号合约 B．玉米合约

C．优质强筋小麦合约 D．棉花合约

3、期货公司会员在开展股指期货开户业务时应当履行__义务。A．向投资者充分揭示股指期货风险 B．严格验证投资者资金

C．测试投资者的股指期货基础知识 D．介绍股指期货法律法规

4、期货投资者保障基金的后续资金来源包括，期货公司从其收取的交易手续费中按照代理交易额的__的比例缴纳。A．百分之五至十 B．万分之五至十 C．百万分之五至十 D．千万分之五至十

5、道氏理论所考虑的是趋势的 A：方向 B：期间 C：幅度 D：规模

6、制定《期货从业人员管理办法》的目的是（）。A．加强期货从业人员的资格管理 B．规范期货从业人员的执业行为 C．维护社会期货管理秩序

D．推动社会主义市场经济的稳定发展

7、根据《证券公司为期货公司提供中间介绍业务试行办法》，中国证监会自受理证券公司申请介绍业务的申请材料之日起__个工作日内做出批准与否的决定。A．5 B．10 C．15 D．20

8、____风险管理的目标是维持自身投资的权益，保障自身财务的安全。A：期货交易所 B：期货公司 C：客户

D：期货行业协会

9、假定投资者6月份有300万资金，拟买入A、B、C三种股票，每种股票投资100万，如果6月份相应的期货指数为 1 500点，每点100元，三种股票的 β系数分别为3、2.6、1.6，为规避股票价格上涨的风险，该投资者应买进指数期货合约__份。A．192 B．96 C．48 D．24

10、在何种情况下，基差绝对值变大对多头套期保值较为有利____ A：正常市场 B：逆价市场

C：期货价格现货价格 D：以上皆非

11、下列关于期货市场的作用的说法，不正确的是__。A．提供分散、转移价格风险的工具，有助于稳定国民经济

B．农产品期货市场有助于减缓农产品价格波动对农业发展的不利影响

C．期货交易需要对大量信息进行加工，因此期货交易形成的未来价格信号具有滞后性

D．期货交易所形成的未来价格信号能反映多种生产要素在未来一定时期的变化趋势

12、下列关于期货交易结算的表述，错误的是__。A．客户应当及时查询结算结果并作出妥善处理

B．期货公司根据期货交易所的结算结果对客户进行结算 C．期货交易所应当在当日及时将结算结果通知客户 D．期货交易所实行当日无负债结算制度

13、从资金来源划分，期货市场的机构投资者可分为__。A．商业银行 B．证券公司 C．养老基金 D．养老保险

14、最早的金融期货品种——外汇期货是在____被推出的。A：1971年 B：1972年 C：1973年 D：1974年

15、期货交易涉及商品实物交割的，期货交易还应当发布情况． A：标准仓单数量

B：标准仓单数量和可用库容 C：可用库容

D：以上选项均不正确

16、制定投资者适当性制度的具体标准和实施指引时需要考虑的因素包括__。A．投资者的经济实力 B．股指期货产品认知能力 C．投资者的获利能力 D．投资经历

17、首席风险官发现期货公司股东干预期货公司正常经营的，应当__。A．及时向期货公司住所地公安部门报告 B．及时向期货公司总经理报告 C．立即向期货交易所报告

D．立即向公司住所地中国证监会振出机构报告

18、设r=6%，d=2%，6月30日为6月份期货合约的交割日，4月1日、5月1日、6月1日及6月30日的现货指数分别为 4100点、4200点、4280点及4220点。不考虑交易成本，则下列说法正确的有__。A．4月1日的期货理论价格是4140点 B．5月1日的期货理论价格是4248点 C．6月1日的期货理论价格是4294点 D．6月30日的期货理论价格是4220点

19、股指期货投资者适当性制度要求自然人投资者应评估自身的__，审慎决定自己是否参与股指期货交易。A．生理及心理承受能力 B．产品认知能力 C．风险控制能力 D．经济实力

20、小麦生产商以20元的期权费在敲定价格2000元处买入一份看跌期权。如果最终现货价跌到1500元，则该生产商可获得的(不计手续费)销售收入是__元。A．2020 B．2000 C．1980 D．1500

21、金融期货交易不需要指定交割仓库，但交易所会指定交割银行。负责金融期货交割的指定银行，必须具有（）。A．良好的金融资信  B．较强的进行大额资金结算的业务能力  c．先进、高效的结算手段  D．先进、高效的结算设备

22、第一家推出期权交易的交易所是__。A．CBOT B．CME C．CBOE D．LME

23、我国期货交易所采用分级结算制度的是。A：中国金融期货交易所 B：郑州商品期货交易所 C：大连商品交易所 D：上海期货交易所

24、期货交易所设监事会，每届任期3年。监事会成员不得少于（）人。A．1 B．2 C．3 D．5

25、国有期货公司委派到非国有期货公司从事公务的人员，索取他人财物，为他人谋取利益，个人受贿数额在五万元以上不满十万元的，处（）年以上有期徒刑，可以并处没收财产。A．3 B．5 C．7 D．10

二、多项选择题（共25题，每题2分，每题的备选项中，有2个或2个以上符合题意，至少有1个错项。错选，本题不得分；少选，所选的每个选项得 0.5 分）

1、卖出套期保值是那些准备在将来某一时间内必须____某种商品时，价格仍能维持在目前自己认可的水平的商品者常用的保值方法。A：卖出 B：生产 C：购进 D：销售

2、下列交易的对象是一种权利的是__。A．期货交易 B．期权交易 C．现货交易 D．远期交易

3、下面关于基差交易的说法正确的有__。

A．买卖期货合约的价格是通过现货价格加上或减去双方协商同意的的基差来确定的

B．基差交易大都是和投机交易结合在一起进行的 C．基差交易是期货交易中较高层次的交易方式 D．通过基差交易可以实现完全的套期保值

4、期货从业人员出现以下（）情况时，机构应在10个工作日内向中国期货业协会报告。

A．期货从业人员被解聘 B．期货从业人员死亡

C．期货从业人员辞职、退休

D．期货从业人员在执行职务中有违反法律、法规、规章以及中国证监会有关规定的行为

5、《期货公司首席风险官管理规定(试行)》的立法宗旨包括__。A．促进期货公司依法稳健经营

B．加强期货公司内部控制和风险管理 C．维护期货投资者合法权益 D．完善期货公司治理结构

6、下列关于投机交易原则的说法，正确的有__。A．投机者应在交易前对期货合约有足够的认识

B．制订有效的交易计划能够使交易者明确自己应该在什么时候改变交易计划 C．分散投资有利于减少风险性

D．应同时交易不少于10个品种，以充分分散风险

7、关于套利限价指令正确的是。

A：如果套利者希望以一个理想的价差成交，可以选择使用套利限价指令

B：套利限价指令是指当价格达到指定价位时，指令将以指定的或更优的价差来成交

C：限价指令可以保证交易能够以指定的甚至更好的价位来成交

D：在使用限价指令进行套利时，必须注明的是买入、卖出期货合约的种类和月份

8、某期货公司因严重违法导致保证金出现缺口，中国证监会决定使用保障基金，对不能清偿的投资者保证金损失予以补偿．甲个人投资者的保证金损失了5万元，乙个人投资者的保证金损失了10万元，丙机构投资者的保证金损失了300万元，那么对甲、乙、丙投资者应得到的保障基金补偿的说法正确的有． A：甲应得到5万元补偿 B：乙应得到10万元补偿 C：丙应得到240万元补偿 D：丙应得到242万元补偿

9、保障基金的后续资金来源包括。

A：期货交易所按其向期货公司会员收取的交易手续费的3％缴纳 B：期货交易所按其向期货公司会员收取的交易手续费的5％缴纳

C：期货公司从其收取的交易手续费中按照代理交易额的5‰～10‰的比例缴纳 D：保障基金管理机构追偿或者接受的其他合法财产

10、商品基金经理．CPO的主要职责有__。A．组建并管理期货投资基金

B．聘用托管人管理基金的储备现金 C．保管基金资产，计算财产本息

D．监管保证金的变动，控制基金的风险头寸

11、下列关于避免利益冲突原则的表述，正确的有（）。

A．期货从业人员在执业过程中遇到自身利益与投资者的利益发生冲突时，必须及时向投资者披露

B．期货从业人员在执业过程中遇到自身利益与投资者利益可能发生冲突时，以自身利益优先

C．期货从业人员在执业过程中遇到相关利益与投资者的利益发生冲突时，应当以交易的客户利益优先

D．期货从业人员在执业过程中遇到相关方利益与投资者的利益可能发生冲突，且无法避免时，应当确保投资者的利益得到公平对待

12、期货公司会员为投资者向交易所申请开立交易编码，应确认该投资者____可用资金余额不低于人民币50万元。． A：交易日当日日终保证金账户 B：前一交易日日终保证金账户 C：c．10日内保证金账户平均余额 D：30日内保证金账户平均余额

13、商品期货主要包括。A：农产品期货 B：金属期货 C：能源期货 D：利率期货

14、首席风险官是负责对期货公司经营管理行为的（）进行监督检查期货公司高级管理人员。A．合法合规性 B．合理性

C．风险管理状况 D．公司经营状况

15、套期保值能够有效规避价格风险的原理包括__。A．现货市场和期货市场的价格变动趋势通常相同 B．现货市场和期货市场的价格变动趋势通常相反 C．期货市场和现货市场交易方向相同，期限互配

D．随着期货合约到期日来临，现货价格与期货价格呈现趋同性

16、套期保值的基本原理是__。A．建立风险预防机制 B．建立对冲组合 C．转移风险

D．保留潜在的收益的情况下降低损失的风险

17、下列关于期货公司业务资格的表述，正确的有__。

A．期货公司依法设立后，从事金融期货经纪业务需取得相应业务资格 B．期货公司依法设立后，开展期货业务前，应当申请取得相应的业务资格 C．期货公司一旦依法设立，即可从事商品期货经纪业务

D．期货公司从事商品期货经纪业务两年后，可以自行开展其他业务

18、期货公司章程应当就法定代表人对外代表公司进行经营活动时，违反董事会决定的公司经营计划和期货保证金安全存管、风险管理、内部控制等制度或者其他董事会决议的行为，规定法定代表人． A：相应的责任追究程序 B：应当承担的责任 C：责任限制制度 D：赔偿额度

19、期货公司有下列（）欺诈客户行为之一的，责令改正，给予警告，没收违法所得，并处违法所得1倍以上5倍以下的罚款；没有违法所得或者违法所得不满10万元的，并处10万元以上50万元以下的罚款；情节严重的，责令停业整顿或者吊销期货业务许可证。

A．向客户做获利保证或者不按照规定向客户出示风险说明书的 B．在经纪业务中与客户约定分享利益、共担风险的

C．不按照规定接受客户委托或者不按照客户委托内容擅自进行期货交易的 D．隐瞒重要事项或者使用其他不正当手段，诱骗客户发出交易指令的20、在____中，只有那些利用内幕信息者才能获得非正常的超额回报。A：无效市场 B：弱式有效市场 C：半强式有效市场 D：强式有效市场

21、全球最大的农产品期货交易所是__。A．芝加哥商业交易所 B．芝加哥期货交易所 C．纽约商业交易所 D．纽约期货交易所

22、期货公司营业部变更营业场所的，应当向营业部所在地的中国证监会派出机构提交的申请材料包括．

A：变更营业部营业场所申请书 B：营业部的管理制度文本

C：变更营业部营业场所的详细计划

D：对客户保证金和持仓妥善处理的情况报告

23、期货交易所（），应当经中国证监会批准。A．合并、分立 B．变更注册资本 C．变更名称

D．清算组制定的清算方案

24、期货公司违反股指期货投资者适当性制度的，交易所可以对其采取的处理措施包括__。A．责令整改

B．暂停受理申请开立新的交易编码 C．暂停或者限制业务

D．调整或者取消会员资格

25、下列属于期货交易所职能的有__。A．制定业务规则

期货基础知识总结 篇7

试题

一、单项选择题（共 25题，每题2分，每题的备选项中，只有1个事最符合题意）

1、期货公司不得与不符合（）要求的客户签署期货经纪合同，也不得为未签订期货经纪合同的客户申请交易编码。A．审慎 B．客观 C．实名制 D．统一开户

2、下列说法正确的是.A：成交量是重要的人气指标，反映市场的买卖双方的频率

B：通过对成交量与价格之间关系的分析，可以判断价格走势和价格运动的强烈程度

C：成交量是价格上涨的动力，价格下跌而成交量萎缩，这显示动力不足 D：成交量递增，表明多头市场已形成，价格将上涨

3、期货投机交易的方法包括__。A．买低卖高 B．卖高买低 C．平均买低 D．平均卖高

4、期货公司申请金融期货结算业务资格，要求结算和风险管理部门或者岗位负责人具有担任期货公司交易、结算或者风险管理部门或者岗位负责人__年以上经历。A．2 B．3 C．5 D．7

5、下列不属于会员制期货交易所会员的基本权利的是__。A．设计期货合约

B．行使表决权、申诉权

C．联名提议召开临时会员大会 D．按规定转让会员资格

6、客户开立账户，应当出具（）等证件。A．中国公民身份证明 B．中国法人资格合法证件 C．中国某大学的学生身份证明

D．中国其他经济组织资格的合法证件

7、以下关于道氏理论说法错误的是

A：主要趋势通常持续一年以上，次要趋势一般持续3周到3个月 B：道氏理论的主要目标是捕捉市场的基本趋势 C：道氏理论可以推论不同性质趋势的升跌幅

D：道氏理论提供两种指数互相确认，这会导致投资者交易的滞后性

8、会员制期货交易所设会员大会，会员大会是期货交易所的权力机构，由（）组成。

A．全体会员

B．控股10%的股东 C．全体股东推举的会员 D．中国证监会核准的会员

9、期货公司单个股东的持股比例增加到__以上，或者有关联关系的股东合计持股比例增加到__以上的，应当经中国证监会批准。A．3%；3% B．3%；5% C．5%；3% D．5%；5%

10、中国证监会规定“不得高于”一定标准的风险监管指标，其预警标准是规定标准的（）。A．50% B．80% C．100% D．120%

11、下列不属于国务院期货监督管理机构派出机构有权批准的期货公司的事项的是（）。

A．变更法定代表人

B．设立或者终止境内分支机构 C．变更注册资本

D．变更住所或者营业场所

12、下列股价指数中不是采用市值加权法计算的有__。A．道·琼斯指数 B．NYSE指数

C．金融时报30指数 D．DAX指数

13、芝加哥商业交易所13周美国短期国债期货的面值为。A：100美元 B：1 000美元 C：10 000美元 D：1 000 000美元

14、期货公司应当每半年向公司全体董事提交书面报告，说明净资本等各项风险监管指标的具体情况，该书面报告应当经期货公司（）签字确认。A．法定代表人 B．结算负责人

C．经营管理主要负责 D．财务负责人

15、下列风险是外汇会计风险的是。A：以即期或延期付款为支付条件的商品或服务的进出口，在装运货物或提供服务后而尚未收支货款或服务费用期间，外汇汇率变化所造成的风险 B：国外筹资中的汇率风险

C：国家储备性外汇资产因汇率变动而使其实际价值减少的风险

D：外汇汇率的变动而引起的企业资产负债表中某些外汇资金项目金额变动的风险

16、假如买者可以按不变价格购买任何数量的某商品，这意味着该商品的需求价格弹性等于____ A：零 B：无穷小 C：1 D：无穷大

17、以下哪种情况为卖出信号__ A．平均线MA从上升开始走平，价格从上下穿平均线MA B．DIF和DEA为正值，且DIF向下突破DEA C．WMS高于80 D．RSI取值在40

18、下列选项中不属于期货交易所总经理职权的是（）。A．组织实施会员大会、理事会通过的制度和决议 B．主持期货交易所的日常工作

C．根据章程和交易规则拟订有关细则和办法 D．决定对违规行为的纪律处分

19、关于我国期货交易所对持仓限额制度的具体规定，以下表述正确的有__。A．采用限制会员持仓和限制客户持仓相结合的办法，控制市场风险 B．套期保值交易头寸实行审批制，其持仓也受限制

C．交易所调整限仓数额须经理事会批准，报中国证监会备案后实施 D．会员或客户的持仓数量不得超过交易所规定的持仓限额

20、期货公司制定投资者适当性标准的实施方案后，报__备案。A．中金所 B．中国证监会

C．公司所在地中国证监会派出机构 D．中国期货业协会

21、为提高期货从业人员的职业道德和专业素质，中国期货业协会每年应当组织__。

A．检查 B．后续职业培训 C．资格考核 D．资格公示

22、通过期货交易形成的价格具有的特点之一是（）。A．离散性  B．周期性  C．跳跃性  D．公开性

23、上市公司的高级管理人员违背对公司的忠实义务，用职务便利，为明显不具有清偿能力的单位提供担保，致使上市公司利益遭受重大损失的，处。A：3年以下有期徒刑或者拘役，并处罚金 B：3年以上7年以下有期徒刑，并处罚金

C：3年以下有期徒刑或者拘役，并处或者单处罚金 D：3年以上7年以下有期徒刑

24、会员出现__情况时，交易所可以取消其会员资格。A．被中国证监会宣布为“市场禁入者” B．私下转让会员资格

C．无正当理由连续二个月不做交易 D．拒不执行会员大会或理事会的决议

25、许可证正本或者副本遗失或者灭失的，期货公司应当在__内在中国证监会指定的报刊或者媒体上声明作废，并持登载声明向中国证监会重新申领。A．15日 B．30日 C．60日 D．90日

二、多项选择题（共25题，每题2分，每题的备选项中，有2个或2个以上符合题意，至少有1个错项。错选，本题不得分；少选，所选的每个选项得 0.5 分）

1、2000年12月29日，中国期货业协会经过多年酝酿终于宣告成立，它标志着__。

A．中国期货市场没有自律组织的历史宣告结束 B．期货市场的基本功能开始逐步发挥 C．我国期货市场三级监管体系开始形成 D．期货市场开始向规范运作方向转变

2、和黄金分割线有关的一些数字中，有一组最为重要，股价极容易在由这组数字产生的黄金分割线处产生支撑和压力，请找出这一组____ A：0.382、0.618、1.191 B：0.618、1.618、2.618 C：0.382、0.809、4.236 D：0.382、0.618、1.618

3、期货经纪公司故意提供虚假信息，诱骗投资者买卖期货合约，造成严重后果的，（）。

A．对单位判处罚金

B．对直接负责的主管人员，处五年以下有期徒刑或者拘役 C．对其他直接责任人员，处五年以下有期徒刑或者拘役 D．对直接负责的主管人员，处五年以上十年以下有期徒刑

4、下列关子期货市场上利用套期保值规避风险的说法，正确的有__。A．一般情况下，同种商品的期货价格和现货价格变动趋势相同 B．随着期货合约到期日的来临，期货价格和现货价格呈现趋同性 C．投机者、套利者的参与是套期保值实现的条件

D．在现货市场和期货市场同时存在的情况下，同一种商品在同一时空内会受到相同经济因素的影响和制约

5、公司制期货交易所股东大会行使下列（）职权。A．选举和更换由职工代表担任的董事、监事 B．审议批准董事会、监事会和总经理的工作报告 C．决定期货交易所董事会提交的其他重大事项 D．期货交易所章程规定的其他职权

6、卖出套期保值者不能得到完全保护的情形是__。A．基差不变

B．正向市场上基差走强 C．反向市场上基差走强 D．反向市场转为正向市场

7、人民法院在保全与会员资格相应的会员交易席位后，可以采取下列（）措施。A．依法裁定不得转让该会员资格 B．依法裁定转让该会员资格

C．依法停止该会员交易席位的使用

D．在执行过程中，依法采取强制措施转让该交易席位

8、合约月份的选择主要受______因素的影响。A．价格

B．合约流动性

C．合约月份不匹配

D．不同合约基差的差异性

9、下列关于金融期货说法正确的有。

A：金融期货经历了黄金期货一利率期货一股指期货的发展历程 B：金融期货品种最先上市的是外汇期货

C：国民抵押协会债券期货合约是世界上第一个利率期货合约 D：价值线综合指数期货合约是以股票指数为期货交易对象的

10、关于大连商品交易所新修改的豆粕期货合约，以下表述正确的有__。A．合约交割月份为每年的1、3、5、7、8、9、11、12月

B．最后交割日是最后交易日后第4个交易日(遇法定节假日顺延)C．交易手续费为4元/手

D．最后交易日是合约月份第10个交易日

11、金融期货三大类别中不包括__。A．股票期货 B．利率期货 C．外汇期货 D．石油期货

12、A市B区的时迁与B市C区的阮小二签订一份期货合同，约定到期日在位于D市E区的滚滚红尘期货公司D市营业部进行交易，以下（）法院可以作为当事人的协议管辖法院。A．A市中级人民法院 B．B市中级的人民法院 C．D市中级的人民法院 D．D市E区人民法院

13、关于正向市场和反向市场叙述正确的是。

A：在正向市场中，市场行情上涨时，在远期月份合约价格上升时，近期月份合约的价格都会上升

B：一般来说，在商品期货的正向市场中，市场行情上涨时，在远期月份合约价格上升时，近期月份合约的价格会上升

C：一般来说，在商品期货的反向市场中，市场行情上涨时，在近期月份合约价格上升时，远期月份合约的价格也上升，且远期月份合约价格上升可能更多 D：在反向市场中，如果市场行情下滑，近期月份合约受的影响较小，跌幅很可能小于远期月份合约

14、下列关于商品期货合约交易单位的说法，正确的有__。A．商品的市场规模较大，交易单位应该较大 B．商品的市场规模较大，交易单位应该较小 C．交易者的资金规模较大，交易单位应该较大 D．交易者的资金规模较大，交易单位应该较小

15、某期货公司任命李平为首席风险官，请问，下列情形中哪些违反了中国证监会的管理规定__ A．在任首席风险官期间向监事会负责 B．李平在期货公司兼任合规部主任 C．李平在期货公司兼任财务负责人

D．期货公司董事会讨论时，只有独立董事于某投了反对票，其他人都同意，依据章程规定，通过对李平的任命决议

16、美国期货投资基金的监管机构有__。A．全国期货业协会(NFA)B．商品期货交易委员会(CFTC)C．证券交易委员会(SEC)D．全国证券商协会(NASD)

17、__是全球最主要的原油期货交易所。A．伦敦国际石油交易所 B．纽约商业交易所 C．芝加哥商业交易所 D．上海期货交易所

18、程序化交易系统的设计原则有。A：准确性 B：稳定性 C：高效性 D：简单性

19、下列构成不同月份金融期货价格差异的原因有______。A．通货膨胀率 B．利率 C．预期心理 D．包装成本

20、期货从业人员违反《期货从业人员执业行为准则》，（）的，予以公开通报批评。

A．情节严重 B．情节较轻

C．并造成严重后果 D．未造成严重后果

21、移动平均线的特点有__。A．追踪趋势 B．超前性 C．波动性

D．助涨助跌性

22、下列属于商品期货的有______。A．农产品期货 B．金属期货

C．能源化工期货 D．股票期货

23、下列交易应当认定为透支交易的有（）。

A．期货交易所在期货公司没有保证金的情况下，允许期货公司开仓交易或者继续持仓

B．期货交易所在期货公司保证金不足的情况下，允许期货公司开仓交易或者继续持仓

C．期货公司在客户没有保证金的情况下，允许客户开仓交易或者继续持仓 D．期货公司在客户保证金不足的情况下，允许客户开仓交易或者继续持仓

24、某期货交易所经国务院的批准而解散，据此分析该交易所解散的原因可能是__。

A．章程规定的营业期限届满 B．因经营效益不好而关闭

C．会员大会或者股东大会决定解散 D．中国证监会决定关闭

25、期货公司的股东、实际控制人或其他关联人有下列（）情形之一的，中国证监会及其派出机构可以责令其限期整改。

A．占用期货公司的资产，可能影响期货公司持续经营

B．直接任免期货公司的董事、监事、高级管理人员，或者非法干预期货公司经营管理活动

C．股东按照出资比例行使表决权