我国中小企业融资难原因及对策

我国中小企业融资难原因及对策（精选9篇）

我国中小企业融资难原因及对策 篇1

我国中小企业融资难原因及对策

文章标题：我国中小企业融资难原因及对策

摘要：中小企业是我国国民经济的重要组成部分，然而因多方面的原因，融资难已经成为阻碍中小企业健康发展的首要问题。本文阐述了中小企业融资的现状，分析了中小企业融资难的原因，提出了有效的解决对策。

关键词：中小企业融资对策

中小企业是我国国民经济的重要组成部分和有生力量，在国民经济中具有大企业无法替代的作用。有关资料显示，我国中小企业占企业总数90以上，在全国工业总产值和实现利税中的比重分别为60和40，并为社会提供了75的城镇就业机会。然而长期以来，中小企业的融资问题一直是困扰中小企业发展的重要制约因素。中小企业贷款难、上市筹资难，资金供需严重脱节，已成为制约中小企业进一步发展的瓶颈。为此，极有必要探讨在新形式下对中小企业的融资对策，以增强我国中小企业的竞争能力，以应对国内国际的竞争。

一、我国中小企业融资现状

近年来，我国十分重视发展中小企业，出台了一系列支持中小企业进行产品结构调整和技术改造的政策，中央银行和各类商业银行也逐渐认识到中小企业发展的重要性和巨大潜力，制定了若干支持中小企业发展的信贷政策。尤其是20xx年1月1日颁布的《中小企业促进法》，它用法律的形式反映了国家发展中小企业的战略决策。这些措施和政策确实在一定程度上缓解了部分中小企业目前融资难问题。但由于种种因素的影响，中小企业融资仍然受到很多限制，仍然存在融资渠道少、规模小，融资秩序混乱等问题，其融资难的问题并未得到实际解决。

二、我国中小企业融资难的原因分析

（一）中小企业自身方面的原因

1、中小企业基础比较差，内部管理混乱，经营风险大

大多数中小企业成立时间不长，底子薄，规模较小，自有资本偏小，基础比较差，再加上内部管理不规范，不稳定，内部控制制度不完善，缺乏透明度，导致中小企业的经营风险较大，同时也给银行带来了较大的贷款风险，不利于中小企业的融资。

2、中小企业信用观念淡薄

我国中小企业信用等级普遍不高，不注意维护自身的形象，据资料显示，我国中小企业有50以上财务管理不健全，信用等级60以上都是3B或B3以下，抵御风险能力不强。更有一些中小企业由于种种原因逃债，偷税、漏税，使得中小企业的信用度大大降低。这样，大量的信用贷款也就很难投入到中小企业，不利于中小企业的融资。

3、中小企业信息不对称

中小企业由于自身的财务制度，管理制度等不健全，内部管理不规范，因此，银行及其它金融机构很难掌握他们的实际经营状况；再加上中小企业的高层管理者素质不是很高等特点，没有及时与银行及其它金融机构沟通，银行及其它金融机构无法获取贷款合同实施后中小企业相关的有用信息，特别是企业申请贷款的实际能力和偿还债务的能力。

（二）外部方面的原因

1、政府扶持力度不够，相关法规政策不完善

近年来，为了扶持中小企业的发展，政府出台了一系列政策和措施，如由财政对中小企业实行创业资助，建立向中小企业发放贷款的激励和约束机制，对支持中小企业的信贷项目实行税收优惠等，但实际上这些措施未能从根本上解决中小企业融资不足问题。

另一方面，国家对中小企业资本市场没有有效的扶持政策，使得中小企业从资本市场融资几乎不可能。由于我国资本市场不成熟，容量有限，因而对投入资本市场的企业有严格的限制条件，而中小企业一般规模不大，资本金有限，难以达到主板上市条件。创业办迟迟不能推出，也使得我国的中小企业不能有效的利用资本市场。

2、商业银行的经营理念和方式不利于中小企业

1994年1月，我国金融体制进行改革，我国商业银行开始自主经营、自负盈亏，商业银行更多地从自身利益出发作决策。商业银行的贷款主要面向国有企业或其他大企业，并且双方已形成了较为稳定的伙伴关系。尤其近几年，我国实行“抓大放小”的国企改革策略，最大限度的压缩风险资产的比重，集中将资金投向了大型企业。

另一方面，中小企业贷款具有金额小，频率高，时间急等特点，银行对中小企业进行调查和评估需要花费相当多的人力物力。贷款管理成本相对较高，这就影响了银行的贷款积极性，因此，银行在坚持“安全性，流动性，赢利性”的基础上，不得不对中小企业贷款作出慎重的考虑。

3、信用和担保制度不完善

（1）信用担保体制不完善

信用担保体制设计的初衷是解决中小企业抵押担保难的问题，即将中小企业与银行之间的信贷交易转变为担保公司与银行之间的信用交易，但从调查情况看，这种设计在实际操作中效果并不理想，主要与原因有：一是担保公司实力不强，银行不愿把过高的信贷风险寄托于担保公司；二是担保公司过

高收费标准使得中小企业望而却步；三是担保公司承担过低的风险责任使银行不愿与其发生交易。（2）社会信用制度不健全中小企业的信用问题，一方面来自于企业群体信用的短缺，另一方面国家缺少信用体系的硬性监督。总的来说，我国的信用体系还处在起步阶段，虽然少部分城市已经走在了全国前列，如北京、深圳等地已将企业贷款及担保情况实行联网查询。但这些系统还有很大的缺陷，仍是区域性的、专项的，信息渠道单

一、覆盖面窄，操作还有待完善。我国信用体系的建立，还有一个较长的过程。

三、我国中小企业融资难的对策及建议(一)中小企业自身方面的对策及建议

1、加强内部管理,提高管理水平中小企业应遵循市场经济的客观要求，强化内部管理，建立符合现代市场经济要求的企业组织形式。对国有中小企业实行积极退出战略,走改制重组道路;对私营企业要引导资本社会化方向,改变家族式管理方式,吸收现代企业制度和管理制度的要素。在企业内的所有者、经营者、生产者之间建立互相制衡,互相约束的机制,激励每一位员工的积极性。

2、加强财务制度的建设，增加财务信息透明度中小企业应规范财务管理方面的工作,按国家的有关规定,建立能正确反映企业财务状况的制度,定期公布经过会计师事务所审计的会计报表,增加企业财务透明度。加强与银行及其它金融机构的联系，对企业的发展方向和经营情况进行充分的沟通，使银行及其它金融机构对企业的经营环境与前景有足够的信心。

3、加强中小企业的信用观念中小企业应注意维护自身的形象，加强信用观念。中小企业的信用不仅包括企业偿债能力和偿债情况，还应包括企业的产品质量、品牌、市场前景管理理念以及营销方式等方面。首先要有信用意识。企业必须及时偿还到期款项，力争做到无不良的信用记录，这既有赖于资金的合理筹措和经营业绩的提升，同时也依赖于高层管理者的信用意识。其次要有质量意识，包括产品质量的提高和完善的售后服务体系的建立。再次要有竞争意识。通过竞争使中小企业优胜劣汰，在竞争中不断提高自身的核心竞争能力，在竞争中不断提升经营理念、扩大其营销网络，从而树立起良好的企业形象。

（二）外部方面的对策及建议

1、加强政府对中小企业的扶持一方面，政府应高度重视中小企业，设立专门管理中小企业的机构。早在20世纪40年代美国就成立了包括中小企业委员会、中小企业会议和联邦中小企业局等部门。日本有一套从中央到地方再到免检团体的系列服务机构。我国有按城乡划分的乡镇企业局，有按行业划分的工业局、交通局、贸易局、港务局等，但是没有从从业人数、销售额、资产额为划分标准的中小企业管理局，使中小企业成为管理空白，形成谁都管谁都不管的局面。其次，政府应该从多方面制定优惠政策，特别是税收优惠政策，从流转税到所得税，降低税率，税收减免，辅助中小企业的发展。另一方面，政府应构建一个多层次、多功能的资本市场，消除中小企业面对资本市场的进入壁垒，方便不同规模、不同发展阶段的企业进行直接融资；积极发展二板市场，降低准入门槛，让市场前景好、产品技术含量高、有发展潜力的成长性中小企业直接进入证券市场融资。

2、深化商业银行改革，完善金融企业制度首先，银行要转变观念,将支持中小企业发展作为新的贷款增长点。商业银行要充分认识到为中小企业贷款服务的重要性,转变歧视中小企业的观念。应该看到,大行业、大企业尽管在国民经济中占很大的比重,但是数量有限,目前其结算和信贷业务基本上已被各家银行所垄断,这些“双大”客户贷款一般均由总、省行直贷,或向资本市场募集资金,商业银行市分行以下分支机构要想拓宽业务领域,增加利润来源渠道,就必须把目光投向中小企业。其次，商业银行应组建中小企业信贷部,规范贷款管理。商业银行针对中小企业贷款户数多、地区分散、财务管理不规范等特点,应成立专门负责中小企业贷款审批、发放与管理的中小企业信贷部。最后，商业银行应简化中小企业贷款审批手续,使责权利明确。目前,大多数商业银行发放贷款,采取审贷分离,层层把关的办法,这无疑对预防贷款风险、提高贷款质量有一定的益处,但同时也存在一些贷款程序繁琐,操作不简便，贷款审批时间过长,贷款权力过于分散,责任模糊等弊端，这样的审批程序尤其不适合中小企业贷款。对于中小企业贷款,应该实行完全信贷员负责制,就是说贷款的调查与发放由信贷员完成,该信贷员是此笔贷款唯一的和终身的责任人，实责权利明确。

我国中小企业融资难原因及对策 篇2

一、我国中小企业融资难的原因

1. 中小企业自身缺陷是根源

(1)企业自身信誉缺失。基于中小企业自身所固有的缺陷，即内部管理体制不健全，相当一部分经营管理者专业素质较差，加之企业规模小，经营风险大等因素，导致中小企业的信用得不到保证，频频发生逃债、废债、恶意拖欠贷款等现象。

(2)担保责任难以落实。由于中小企业资产规模相对较小，机器设备技术含量低，比较落后，且变现能力差，因此银行难以接受这些资产作为抵押担保物，来给中小企业提供贷款。此外，中小企业组织关系简单，一般没有上级主管部门或者与其有关联关系的行业组织，因此也不可能有上级部门或者其他责任关联单位为其提供担保责任。还有由于中小企业信息批露的真实性通常存在较大问题，从而导致与担保机构的信息不对称，这使得中小企业难求担保机构的担保。

(3)企业财务制度不健全。中小企业财务制度不健全，一方面不能充分反映企业资产运营状况，目前社会独立的资产评估中介机构又缺位，因而难以快速准确地评估企业资产价值，使金融机构不能通过资产抵押形式向企业提供抵押贷款;另一方面，中小企业假账错账较多，金融机构难以通过审核其财务来评价其资信，使银行对企业的信用放款难度提升。

(4)企业缺乏竞争力。在中小企业当中，除少部分高新技术企业外，绝大多数还是劳动力密集型企业，生产规模小，产业水平低，可持续发展能力以及持久竞争力都有待于提高，因此，银行及政府不情愿扶持这些发展前景不被看好的中小企业。

2. 现行金融体系及国家法规政策制约了中小企业融资

(1)高度集中的间接融资体系无法满足中小企业融资。我国的融资机制是国有商业银行和国有大中型企业为借贷双方主体。银行凭借政策优势成为具有超市场能力的垄断者，对于信贷市场的资金供给具有绝对的控制能力。这种高度集中的银行体系就从体制上把中小企业排除在信贷资金供给之外，成为制约中小企业融资的主要原因。

(2)资本市场单一，中小企业直接融资渠道不畅，作用有限。首先，从上市门槛上说，中小企业的上市条件仍以主板市场的上市条件为标准，例如上市公司的注册资金不少于5000万元，必须连续3年盈利等硬指标。“规矩多”导致了直接融资障碍重重。第二，从资本市场结构上来说，资本市场目前没有适合中小企业融资多层次、不同风险度的股票交易市场。第三，从资本市场体系来说，我国资本市场体系和布局不合理，证券与产权的交易单一，没有地方性的证券与产权交易中心，大部分中小企业难以在全国性的资本市场上筹集资本。第四，从交易品种来说，资本市场交易品种过于稀少，相对充裕的社会资金只能面对极其有限的投资渠道，使得储蓄向投资转化的渠道严重阻塞，需要大量资金的绝大多数中小企业在其发展过程中，都不得不从非正式金融市场上寻找融资渠道。

(3)企业资信评估体系及担保体系不健全。由于社会独立资产评估中介机构在对企业的信用认证中严重缺位，造成中小企业无法通过信用认证得到银行贷款，同时银行对企业信用等级评定也不利于中小企业，对中小企业在信用等级评定中存在很多歧视性条款。目前国内担保机构仍以国有担保机构为主，在提供担保过程中，为实现国有资产保值增值，政府干预较多，担保登记、评估手续繁杂，审批要求过于严格，费用也较高，造成中小企业寻求贷款担保的成本过高，极大影响了中小企业贷款的积极性。

(4)政府政策和支持力度不够。中小企业融资难不仅受到自身素质、融资渠道的影响，还受到法律法规完善与否的制约。其主要表现在法律执行环境差，对银行债权的保护能力低，难以为中小企业融资、抵押贷款、信用担保等提供有效的政策支持和法律保护。

二、解决我国中小企业融资难的有效途径

1. 加强中小企业自身发展，增强企业融资能力

(1)强化信用观，提升信用等级。针对目前企业信用意识淡薄的问题，企业应加强自身诚信监事，培育企业家的信用观念，增强重合同，守信誉的自我约束意识。只有在良好的信用环境下，建立和维护良好的银企关系，才能为从根本上解决中小企业融资难的问题奠定坚实的基础。

(2)健全企业财务制度，完善公司治理结构。金融部门和潜在的投资者在决定是否向一个企业贷款时，首先考虑的是企业内部经营管理体制是否健全、执行是否有力、运转是否高效。企业财务制度的不完善直接导致中小企业资金的浪费，影响了资金的回收，影响了企业的融资能力和发展速度。

(3)善于运用新的融资方式。从国际上的情况来看，融资租赁也是仅次于银行贷款的第二大融资方式。在我国，租赁尤其是设备租赁对于中小企业融资的重要促进作用还没有引起各方面的足够重视，业务量也很不理想。在目前中小企业获取银行贷款比较困难的条件下，有必要将发展设备租赁作为完善中小企业融资体系的一项非常重要的内容，积极推动和鼓励租赁业的发展，以充分挖掘设备租赁在促进中小企业融资方面的巨大潜力。

资产证券化作为一种融资模式，为化解中小企业的融资难问题提供了重要的思路。第一，应收账款证券化：中小企业中相当一部分是作为大型企业的下属企业而存在，它们与大型企业的业务往来会产生许多应收账款。这些应收账款有大企业的信誉作保障，坏账率较低，具有证券化价值。第二，知识产权证券化：在众多的中小企业中，有一些属于高新技术企业，它们拥有高新技术产权，但却缺乏足够的资金。而通过资产证券化，这些企业将知识产权卖给中介机构，并由中介机构将知识产权集结成资产池，以其产生的使用费收入为支持发行证券，实现融资。第三，具体项目证券化：处于成长期的中小企业，一般而言，其前期项目已经投入运营，能够产生稳定的现金流。但是由于企业尚处于初创和发展阶段，自身内源积累有限，外部融资能力还不强，无法扩大再生产，抑制了其应有的发展潜力。此时，运用资产证券化，中小企业转让正常营运项目收益权，以项目产生的预期现金流为支持，面向资本市场发行资产支持证券，可以获得企业急需的资金，解决中小企业扩大再生产面临资金短缺的燃眉之急。

2. 完善金融体系

(1)加快国有商业银行改革步伐，完善信贷管理体制，向基层机构适当授权。目前，正式金融机构仍是国内中小企业主要的资金来源，随着经济的发展这种重要性更是毋庸置疑。当前，银行贷款审批权限高度集中，各商业银行应考虑将中小企业贷款审批权下放到基层机构，这样中小企业获取贷款的机会就会大大增加。另外，加强对银行贷款的监管，要求贷款经办人对贷款质量负起责任的同时，也必须承认投资总是有风险的，要允许贷款发放者在一定期限内可以有一定比例的失败，这样，才能调动信贷人员的工作积极性。

(2)深化银行体制改革，建立专门服务于中小企业的金融机构。同大型金融机构相比，中小金融机构对中小企业贷款拥有交易成本低，监控效率高，经营机构灵活，适应性强等优势。在我国资本市场还不发达，中介型市场居于主导地位的条件下，健全和完善中小企业的间接融资体系，即，组建专门面向中小企业融资的中小企业投融资公司，就成为促进中小企业融资最为紧迫而重要的内容。

(3)建立健全中小企业信用担保体系。建立包括以政府为主出资设立的独立担保机构，按照市场规则运行。规范由民间出资，为中小企业提供担保的盈利性商业机构的经营。加快建立政府主导下的各种资讯服务机构，为解决中小企业融资提供健全有效的中介服务，帮助企业获得银行的信任和支持。建立具有独立性，按市场化和企业化运作的资信项目评估机构，为中小企业的财务、信用、业绩发展做出公正合理的评估，解决中小企业和银行间信息不对称的障碍，使银行降低信贷成本和风险，使中小企业能更多地获得银行贷款。

3. 完善国家法律法规，调整国家政策

(1)加强法律法规和制度建设，加大政府对中小企业的扶持力度。我国的中小企业所有制构成比较复杂，而企业法和有关的政策又主要是按照所有制性质来制定的，这就使不同所有制性质的中小企业处在不同的竞争起跑线上，不利于企业更快地发展。尽快制定配套的法规和政策，把规定的各项法律制度落到实处，使中小企业管理走上法制化轨道。

财政援助与税收优惠是世界各国政府为扶持和保护中小企业的普遍做法，政府的政策虽然不能代替市场自身的资源配置，但有效的引导加上有限的扶持，发挥政府财政资金的杠杆作用，引导商业性资金的介入，能在相当程度上起到减轻企业负担，优化产业结构，促进中小企业良性发展的效果。

(2)鼓励中小企业形成产业群集效应。中小企业可以在产业群集的基础上进行融资。在产业群集内的中小企业发展目标明确，许多中小企业都发展某一产品系列，由于地理位置相互接近，银行对本地中小企业的经营管理状况比较了解，在群集内解决了银行与企业间信息不对称的问题。由于银行同时对同一行业中的众多中小企业提供贷款，整体贷款数额比较大，银行由此可以获得更多收益，借贷双方都可以降低交易成本，这不仅可以提高银行向中小企业贷款的积极性，还可以缓减中小企业普遍存在的资金短缺、融资困难的问题。

我国中小企业融资难原因及对策 篇3

关键词：中小企业；融资困难；融资渠道

一、中小企业融资困难的原因分析

（一）融资渠道较为单一。中小企业融资的渠道比较单一

化，从当前的融资渠道分析来看，其严重依赖于内部融资，外部资本对中小企业的注入很少，同时外部债券和股金来源渠道仅仅占据了其发展资金的1%，这种情况导致中小企业很难利用市场资金来壮大自己的力量，一旦遇到资金流转不顺畅，就会导致资金链断裂，从而制约了其进一步发展。中小企业对我国市场经济的依赖性较强，宏观经济环境发生波动会阻断其资金来源，经济增长率降低或者经济衰退都会对中小企业融资产生直接的负面影响。

（二）中小企业融资波动性较强。中小企业的融资渠道不顺畅还体现在融资具有较大的波动性，根据我国经济形势的发展趋势，中小企业融资出现了停滞的现象，同时中小企业的融资随意性较强，其中底层资金在整体融资中的比重较高，我国中小企业的融资渠道不健全，对中小企业的投资地位下降，政府也没有针对中小企业发展建立相应的财政政策扶持或者是扶持力度较小，企业融资的波动性较大。

（三）中小企业融资风险较大、渠道不顺畅。中小企业在融资过程中面临的风险较大，虽然其融资的金额额度不大，但是由于中小企业面临的市场环境较为恶劣，对风险的抵抗能力较差，一旦市场有了“风吹草动”就会造成融资还款不到位，给后续的融资带来了较大的困难。再者，中小企业在社会民间的融资渠道不顺畅，社会民间融资受到政策的影响较大，对投资市场的信息把握性不强，部分地方金融机构没有认识到中小企业发展潜力，这些都给中小企业介入农村融资渠道带来困难。

（四）我国金融机构对于中小企业的支持力度不足。中小企业的发展离不开金融机构的支持，但是在我国现有的金融机构体系中，还没有建立明确的分工合作机制，同时很多商业银行也退出了对中小企业的融资扶持，只有农村信用社和一些新成立的银行对中小企业进行投资贷款，但是这远远不能满足企业发展的需求，其投入资金、覆盖范围和金融服务水平等都无法满足企业，从而导致中小企业陷入到发展的困境中。同时很多金融机构的战略定位和经营策略没有侧重于中小企业投资，金融机构行业内的监管制度不健全，不能给企业发展提供良好的融资环境。

二、中小企业融资中困难的解决对策

（一）挖掘新的融资渠道。对中小企业而言，要积极挖掘新的融资渠道，解决对单一渠道的依赖性，由于中小企业的发展不稳定性较强，市场抗风险能力较差，很多大型的商业银行都没有给予中小企业的贷款机会。因此，国家要建立相应的融资扶持政策，发挥金融机构中的中长期贷款作用，引导农村商业银行给予中小企业更大的投资扶持。同时地方性政府要担负着维系当地中小企业发展的职责，积极为中小企业牵引更多的投资，加快企业经营方式的正规性，从而更好的参与到市场竞争中，争取更大金融机构的投资介入。

（二）革新融资机制、健全融资服务系统。中小企业融资问题涉及的方面较多，需要政府、金融机构和城镇企业之间的协同合作，因此政府需要完善相应的融资机制，在加强政策性支持的基础上，不断健全融资服务系统。首先要坚持“服务为民”的融资观念，要求国有制的商业银行采取更多的倾斜性政策，重点扶植中小企业发展，为中小企业及个体经营者提供良好的融资渠道，同时要针对地区性的经济结构特点，重点支撑其特色产业的发展。再者，要发展地方性的中小型融资机构，健全其金融服务范围，为企业发展注入更强的动力，推动商业银行和企业的发展合作，为城镇企业提供政策性指导和资金支持。

（三）健全中小企业信贷担保体系建设。中小企业融资苦难的主要原因是不具备较强的担保能力，对中小企业而言，其在申请小额度的贷款时，可以以自身现有的固定资产进行抵押担保，但是这部分资金很难补充其资金缺口，维持其持续性的发展壮大，因此中小企业可以尝试多家联保的方式，通过企业联合打造担保体系，企业之间相互进行担保，增大融资贷款的额度。政府要担负起牵线引头的职责，为中小企业进行信用担保，帮助小企业扩大融资规模，为中小企业注入新的资本动力。

结语：综上所述，我国中小企业在发展过程中面临着融资困难的问题，针对这一现状存在，要积极挖掘新的融资渠道，革新融资机制，健全融资服务系统，同时要健全中小企业信贷担保体系，为中小企业的发展解决资本不足的后顾之忧。

参考文献：

我国中小企业融资难原因及对策 篇4

在我国，发展中小企业务必依靠国家应用金融货币政策、财政政策、产业政策等，通过对政策的实际功能与实质影响进行探究，制定符合中小企业实际发展的内部发展计划，有效地体现国家支持与激励发展中小企业的一系列优惠政策，合理地设置企业的融资方向与发展目标，提升企业对政策的适应性与敏感性，减少我国政策方向与中小企业发展的脱节，从政策上支持中小企业的顺利融资。中小企业能不能取得融资，第一是应当建设企业文化，逐渐增强服务观念与品牌理念，真正地使产品的市场占有份额与技术含量提升，注重管理质量，实现商业发展模式的创新和中小企业不同竞争优势的培育。第二是注重跟大型企业的协作与产品配套。第三是跟市场协会、行业自律组织、政府管理部门创建良好的工作关系，注重协调、交流、收集与应用市场的信息。

2.2注重生产经营管理，科学地应用融资方式

应当注重生产经营的发展，合理地规划发展战略，科学地设计发展目标，注重控制生产的整个过程和财务管理，积极地拓展市场，实现经营能力的增强和经济效益的提升。根据我国中小企业单一性融资比例过高和缺少融资方式的实际情况，中小企业的.融资需要摆脱传统的融资工具与方式的束缚，实现融资模式的创新和融资方式的拓展，对间接融资和直接融资进行均衡，科学地应用跨境融资和资本市场，对一系列的融资工具进行灵活地应用。第一是实现融资方式的创新，也就是注重跟基金公司、证券公司加强联系，直接对接资本市场，有效地借助试水跨境、三板市场、深圳证交所创业板、中小板等进行融资，实现直接融资比例的提升。第二是实现融资品种视野的拓展，也就是跳出传统的民间借贷以及银行贷款的融资方式，敢于尝试借助多样的债务融资方式(像融资租赁、票据、债券、信托等)，以及当今我国金融机构针对中小企业开发的特色科技融资产品或者是专属融资产品。第三是通过网络金融平台，也就是通过互联网金融平台(商业银行网上金融、众筹模式、网贷模式等)实现融资，从而实现融资效率的提升。

2.3真正地实现企业管理能力和信用契约观念的提升

中小企业应当注重加强内部风险的控制、市场信息的分析应用、法人治理结构的优化设计、经济资源的合理配置、人力资源的管理等，从而实现精细化的企业管理，实现稳定与健康发展，让中小企业的潜力发挥出来，从而奠定融资的良好基础。需要努力提倡契约思想，增强合同观念，积极主动地贯彻实施合同义务，创建良好的企业形象和信誉。针对对外融资业务，应当根据合同的要求对资金进行应用，且跟外部融资监管相配合，不断积累企业信誉，避免由于违约失信而使融资的出资方面临信用风险及道德风险，从而降低后续融资的难度。

2.4评估资信资产，执行有效担保

中小企业应当注重跟优质评估中介机构强化联系，着重强化评估资信与资产的事项。并且，中小企业应当注重融资担保的真正执行，一是借助知识产权担保、仓单货权担保、存货担保、应收账款担保等，对自身的担保潜能进行挖掘。二是注重协调外部担保，有效地借助个人和其他机构的市场性担保与政策部门的相关政策性担保，从而防范中小企业的融资风险。

3结语

总而言之，我国中小企业的发展之路充满了坎坷、曲折，然而前途是充满希望的，也是光明的。中小企业融资难的问题虽然目前依然存在，但通过中小企业充分地认识到自身的企业特点，不断增强信心，实现自身创新能力、技术水平以及信用意识的提升;政府部门应引起重视，在引导中小企业健康发展方面给予相应的支持;信用评估机构、银行、券商等应对中小企业的经营状况进行正确的评价，对于企业发展前景良好，符合国家相关政策，信用记录良好的企业给予更多的支持，这样一来，通过多方共同努力，就能够有效地解决中小企业融资难的问题。与此同时，在我国持续地健全相关法规的影响下，中小企业的发展必定能够迎来美好的明天。

作者:马骏 单位:西电集团财务有限责任公司

参考文献:

[1]刘泉红,刘方.中小企业发展体制机制亟待理顺――前三季度中小企业形势分析及对策建议[J].中国经贸导刊,(31).

[2]张亮.我国民营企业转型升级的政府作用研究――基于政府行为视角的实证分析[J].当代经济管理,(05).

中小企业融资难的原因及对策 篇5

摘要：随着中小企业的增多以及在国民经济中所处地位的重要性，中小企业的发展已受到了越来越多的关注。但其融资难的问题却一直存在，并制约着中小企业的发展。究其原因，主要针对中小企业的融资现状以及在融资过程中所遇到的问题进行探讨，并通过多方面来找出解决其融资难的方法及对策，使中小企业能够不断的发展下去。

关键词：中小企业融资发展现状分析

中小企业的存在和发展是一种不容忽视的现象。伴随着经济的高速发展，中小企业都曾经历着从被轻视与否定到被重视与肯定的过程。如今，中小企业在经济社会发展中具有十分重要的地位和作用。它们是国民经济发展的主要增长点，在缓解就业压力、保持社会稳定方面有突出的贡献，并在扩大出口、增加财政收入等方面都发挥着十分重要的作用。但随着经济环境的改变，企业竞争的激烈，使许多中小企业的发展面临着较大的困难。其中，中小企业的融资难题使最主要的因素，不解决中小企业融资难的问题，其发展就陷于瓶颈难以突破。因此，我们必须对这个问题给予足够的重视。本文试图从中小企业融资难的现状这一实际情况出发，分别从企业自身、金融机制以及政府这三个角度入手，将这三者有机的联系起来进行分析，从而正确、彻底的认识和解决问题。

一、中小企业融资现状

中小企业的融资方式主要有内源融资和外源融资，股权融资和债权融资。内源融资①是指企业不依赖外部资金，而在本单位内部筹集

所需的资金。它的来源主要有两方面，一方面是企业自身的积累，另一方面是某些短暂闲置的可用来周转的资金。由于中小企业在内源融资上相对容易一些且融资成本低，因而内源融资是中小企业融资的主要渠道和基础方法。在中小企业创业初期以及初创业期过后都是以内源融资为主，但由于我国中小企业自有资金少、自身积累严重不足已成为不争的事实，所以有大多数中小企业认为资金困难已严重阻碍了企业的发展，这种通过自身资本积累方式寻求发展的模式也已不能适应发展的要求。外源融资又分为直接融资和间接融资。直接融资②是中小企业直接进入证券市场通过发行债券和股票等方式筹集资金。但无论是发达国家还是发展中国家，中小企业进入证券市场都面临着重重困难。这是由于只有组织完善、规模巨大的公司才能进入证券市场为其经营活动进行融资。而中小企业规模相对小，且不够成熟，投资者在市场上也不容易获得有关该公司的信息，因此，中小企业很难通过发行可流通的证券来筹集资金。间接融资③则主要是指向商业银行或其他金融机构申请贷款。可是由于中小企业很难找到符合条件的抵押物或保证单位，银行债权难以得到保障，银行自然对中小企业发放贷款的审查及限制更加严格。

二、中小企业融资难的原因

造成中小企业融资难有多方面的因素。以下进行详细分析。

（一）中小企业自身的特殊性。由于中小企业的自身特点以及它所面对的独特的外部环境，他们的财务管理工作相应也有自身的特点。第一，企业财务管理人才缺乏，管理力量薄弱，财务会计工作质

量差，这些问题普遍存在于中小企业之中。由于受生产资源和人力资源等方面的限制，使得许多中小企业的财务会计工作人员短缺、专业性不强、管理机制简单、无法实现内部牵制，这些导致了中小企业财务管理，这一作为企业内部管理的一个重要组成部分无法有效进行。第二，中小企业的抗风险能力较弱，信用等级较低也制约着中小企业的发展，给企业融资带来困难。中小企业的资产少、底子薄，当外部环境发生变化是，其抵抗外部风险的能力差。例如在这次全球性的金融危机就突显了中小企业的生存压力和弱势地位，随着国际金融危机对世界经济的负面影响的进一步扩大，对实体经济的冲击越来越明显，很多中小企业陷入成本升高、产品销售困难、外贸出口受阻的困境，尤其是受国外贸易保护主义和汇率波动的影响，使很多中小企业都无法承受，因此一些出口型的中小企业面临倒闭。当然，对于其他一些中小企业已面临着这样的危机。除此之外还有由于企业自身累计不足，抗风险能力弱，导致企业的财务风险和银行信贷风险增大。当出现资金周转不灵时，稍有经营不慎就可能带来破产的后果。因此，债权人往往会对中小企业的借贷制定更为严格的条款，这也增大了中小企业取得贷款的难度。第三，中小企业管理模式落后。中小企业在成长阶段，虽然生产经营达到了一定的规模，但仍缺乏一套有效的、现代的管理机制。给企业在市场开发、财务分析等方面带来了一些困难。许多事情都必须由管理者亲自去做，这样就无效率可谈。而且不可能事事都考虑周全，这样就会使企业在经营时遇到困难，也容易导致财务管理方面的混乱，而对这样的企业，可想而知它的融资环境是

不会好的。第四，中小企业的融资要素不足。在贷款时都需要提供抵押或担保，只有提供可被金融机构接受的抵押和担保的中小企业才会取得贷款并获得相应的优惠。但大多数中小企业都存在可用于贷款抵押的固定资产少等融资要素欠缺的问题，因此很难获得贷款。第五，以目前大多数中小企业自身的状况来讲，由于其实力与规模等各方面都不是特别庞大，要想通过发行股票或债券来进行直接融资，也是很不容易的。

（二）银行也在中小企业的融资过程中起到了关键的作用。由于中小企业规模小、经营风险较高，而且企业寿命没有保障，使得银行对中小企业的贷款十分谨慎和严苛。可是除了企业的自身原因以外，银行方面也有需要改进的地方。银行一向钟情于向大企业贷款，而对待中小企业就十分保守。这主要是由银行的性质决定的。因为银行经营的是资金这种特殊产品，因此银行十分注重其安全性、有效性和流动性，为避免带来损失乃至给国民经济带来不良后果，银行在发放贷款时，对一些风险较高的中小企业尤为严格。而这也是一些非常具有发展前途的中小企业丧失了绝佳的发展机会。除此之外，还有银行的办贷手续复杂、信贷激励机制弱、缺乏对中小企业发放贷款的灵活性以及严格的责任追究制度等这些问题，都影响着中小企业获得贷款，也使得信贷人员不愿涉及中小企业这个领域。

（三）政府也应为中小企业提供相对的优惠政策。中小企业长期以来一直挣扎在不公平的政策环境中，其发展也面临着挑战。作为竞争弱者的中小企业，要想使其健康发展，政府支持是必不可少的。其

中最为直接的就是在税收上给中小企业一些优惠，而目前这一点做得还不够。还有，政府可以对一些有发展潜力、有前景的企业做一些担保，可以使其在向银行贷款时更容易获得。

三、解决融资难题的对策

既然找出了中小企业融资难的原因，那就要找出破解这一难题的对策。

（一）要提高企业自身实力。中小企业要想长足的发展下去，就必须在市场中准确的定位自己，并通过合理经营、有效的管理来不断壮大自己的实力。要认清自己在市场中的优势，并不断保持这种优势，这样才能使企业发展下去。除此之外，要聘用在财务管理方、人力资源管理等方面的专业人员，这样才能对企业的财务状况进行正确的分析，对企业的人员管理、团队合作起到重要的作用。同时，还要加强内部控制制度、加强财务管理制度以及人事管理制度，是企业在生产、经营、销售中都符合国家有关法律、法规的规定。只有这样奠定了好的基础，企业才会在今后发展中不断积累、不断进步、发展壮大。在以后筹集资金时，可以使金融机构看到其发展前途以及有能够偿还债务的能力，从而愿意为其融资。当然还有中小企业要想获得更多的融资方式，其创新经营也是不可或缺的。在众多企业中，要想脱颖而出，没有创意是不可能的。创新不仅体现在技术、产品上，还体现在经营管理上。结合中小企业自身的特点，合理利用资源，使企业达到一个最佳的状态。

（二）现在一些风险投资的出现，第二板市场的存在都为中小企

浅议我国中小企业融资难及其对策 篇6

关键字：中小企业；融资难；原因；对策

近年来，我国中小企业快速、健康和持续发展，对经济增长的贡献越来越大，不仅安置了大量的城市下岗职工，还吸收了大批农村剩余劳动力，有效解决了农村剩余劳动力的转移和就业问题，缓解劳动力供求矛盾，从而保证了社会的稳定和经济的发展。然而，在我国深化改革、加快中小企业发展的过程中，影响和制约中小企业发展的问题仍然很多，尤为突出的是融资困难，融资难已经成为制约中小企业发展最大的“瓶颈”。不解决融资难，中小企业资金不足，周转不灵，正常运作就会困难重重；不解决融资难，中小企业设备更新、技术创新均难以实现；不解决融资难，中小企业就难以“走出去”参与国际竞争，难以在全球市场上获得进一步的发展。

1中小企业融资现状

当前，由于我国中小企业具有创业条件难、准入时间长、生存周期短的特点，发展形势并不容乐观。

1.1目前，我国中小企业融资难是制约企业发展、壮大的一个瓶颈，也是亟待解决的问题。站在政府的角度怎样协调好银行、企业之间的信任和沟通，是至关重要一环。当然企业自身的提高也非常重要，这就需要两者结合起来，共同破解中小企业融资难问题。

1.2融资难已经成中小企业心头之痛，由于长期受传统体制的影响，中小企业融资和获取资金难的问题一直没有得到很好的解决，成为长期困扰制约中小企业发展与生存的瓶颈问题。

2、中小企业融资难原因分析

2.1政府扶持力度不够，相关法规政策不完善。为了扶持中小企业的发展，近年来政府虽然出台了一系列政策和措施，但因这些政策偏重于指导，可操作性不强，没能从根本上赋予中小企业平等的生存空间、融资待遇和发展环境，解决或缓解中小企业融资难的问题。政府为中小企业提供专门融资服务的机构不健全。缺乏统一的中小企业服务管理机构，缺乏为中小企业提供全方位服务的综合性辅导体系。政府财政资金一次下拨而没有定期的损失补偿机制和来源，基金风险只得采取简单的分担摊派而不是有效的风险分散。

2.2中小企业基础比较差，缺乏现代经营管理理念。大多数中小企业成立时间不长，底子薄，规模较小，自有资本偏小，基础比较差，再加上经营者的素质、经历等原因，内部管理不规范，不稳定，内部控制制度不完善，缺乏透明度，并且大部分中小企业都属于传统产业和劳动密集型产业，这些行业的产品附加值低，成本相对较高，盈利水平低，抗风险能力弱，企业技术装备落后，创新能力不强，员工素质普遍低下，自有资金严重不足，负债率偏高，导致中小企业的经营风险较大，同时也给银行带来了较大的贷款风险，不利于中小企业的融资。

2.3中小企业信用观念淡薄。我国中小企业信用等级普遍不高，机会主义盛行，缺乏长期发展目标，在财务方面人

为操纵利润现象较多，财务信息严重失真，企业经营信息透明度差，甚至出于自身短期利益的考虑，造假账、出假报表、偷税漏税，使企业信誉受损，整体形象不佳。据资料显示，我国中小企业有50%以上财务管理不健全，信用等级60%以上都是3B或B3以下，抵御风险能力不强。这样，大量的信用贷款也就很难投入到中小企业，不利于中小企业的融资。

2.4中小企业抵押难，担保难。中小企业由于自身规模较小，可用于抵押的固定资产非常有限，再加上抵押物价值评估、登记的费用较高，抵押之路难行。从银行对抵押物的偏好来看，一般要求企业用固定资产抵押，往往不愿接受中小企业的流动资产抵押。因此，担保难亦是中小企业的普通问题。

3、我国中小企业融资难的对策

3.1加强政府对中小企业的扶持。政府应高度重视中小企业，设立专门管理中小企业的机构。早在20世纪40年代美国就成立了包括中小企业委员会、中小企业会议和联邦中小企业局等部门。日本有一套从中央到地方再到免检团体的系列服务机构。我国有按城乡划分的乡镇企业局，有按行业划分的工业局、交通局、贸易局、港务局等，但是没有从业人数、销售额、资产额为划分标准的管理部门，使中小企业成为管理空白，形成谁都管谁都不管的局面。其次，政府应该从多方面制定优惠政策，特别是税收优惠政策，从流转税到所得税，降低税率，税收减免，辅助中小企业的发展。其次，政府应构建一个多层次、多功能的资本市场，消除中小企业面对资本市场的进入壁垒，方便不同规模、不同发展阶段的企业进行直接融资；积极发展二板市场，降低准入门槛，让市场前景好、产品技术含量高、有发展潜力的成长性中小企业直接进入证券市场融资。

3.2加强中小企业自身管理，提高融资能力。公司治理结构是企业融资能力的必要条件，中小企业一定要规范公司治理结构；企业财务管理是企业管理中最重要的内容之一，而资金管理则是企业财务管理的核心内容，健全的企业财务管理制度是提高企业融资能力的重要前提。我国《小企业会计制度》的颁布和实施，在一定程度上为规范小企业的会计核算和财务管理提供了制度上的保障，各企业应严格遵守，认真实施；树立良好的信用观念也至关重要，这就需要企业定期向银行提供全面、准确的财务信息，加强沟通，构建良好的银企关系。同时，建立良好的企业文化，建立完善有效的内部控制体系，提高信息透明度，提高自身的融资信誉度，也会形成双边信誉约束机制。因此，加强企业的自身管理不失为一条切实可行的途径。

3.3加快信用担保体制的建设。抵押担保是中小企业融资的主要手段，政府应当采取必要的扶持政策，创造条件重点扶持一批经营业绩好、制度健全、管理规范的担保机构，加快组建中小企业信用担保机构。中小企业信用担保机构可以采取多元化形式，如完全由政府出资组建的融资担保机构或由政府牵头组织吸收民间资金组建的融资担保机构。此外，还要尽快出台担保机构风险控制和信用担保资金补偿、奖励机制等政策，引导和规范信用担保行业的发展。担保机构应与银行等贷款金融机构密切协作，及时交换和通报投保企业的有关信息，加强对投保企业的监督，共同维护双方的权益。

3.4创新融资理念，拓宽融资渠道。市场经济条件下，企业融资是多渠道的，中小企业应改变过去完全依赖银行融资的思维方式，改变那种等、靠、要的融资行为，结合中小企业业务特点，大力发展保理、融资租赁等新兴金融产品业务，丰富中小企业的融资方式；政府要开启中小企业债券融资渠道，需逐步放宽中小企业发行债券的条件，尤其是对于发行企业规模的限制；商业银行要研究针对中小企业的贷款业务流程和风险控制方法，用简便的程序、有效的风险防范措施和较低的业务成本，实现对中小企业的贷款支持。参考文献：

【1】高云 突破中小企业融资困局[J].当代经济, 2011，（3）

【2】李天.商业银行对中小企业贷款的对策.经济师.2009.2.【3】关玉荣.论中小企业筹资的国际比较及启示.商场现代化.2010.07

【4】姚东梅.充分发挥政府在中小企业筹资中的作用.经济论坛.2012.05

我国中小企业融资难原因及对策 篇7

(一) 内源融资是中小企业的主要融资方式

根据2008年国际金融公司在中国北京、成都、广东顺德、浙江温州等地600多家企业的调查显示, 中国中小企业的融资主要依靠自己解决。其内源融资比重过高, 外源融资比重过低。

(二) 缺乏信贷支持

中央为了搞活企业, 提出了“抓大放小”的方针政策, 要求银行部门要重点支持大企业, 在确保大企业信贷的基础上才予以考虑中小企业, 造成了对中小企业的信用歧视, 导致银行在对大企业和中小企业融资问题上的不平等。

(三) 中小企业融资成本高

目前, 商业银行对中小企业的贷款利率一般上浮20%-30%, 加上登记费、评估费、公证费、担保费等, 估计中小企业的融资总成本高达12%, 比大中型优势企业的贷款成本高出一至数倍。如此之重的资金成本意味着企业的资金利润率至少要达到12%才不至亏本, 而我国工业平均利润率能达到12%的行业是很少的。

(四) 中小企业获得的贷款比重偏低

在银行信贷资金的贷款结构中, 中小企业却处于弱势地位, 中小企业获得银行贷款, 不仅存量比重低, 而且增量也趋缓, 有时甚至为负增长, 特别是为数众多的新生中小企业, 尚无盈利记录, 更难以申请到银行贷款。

二、我国中小企业融资难的原因分析

(一) 中小企业融资难的内部原因

1.中小企业资本金少, 负债能力有限

一般而言, 企业的负债能力是由其资本金的多少决定的, 我国中小企业的资本金少, 相应的负债能力有限。因而, 金融机构不敢轻易放贷。

2.中小企业信用度不够高

目前, 国内中小企业一方面存在管理不规范、财务报表混乱、数据不真、资料不全、信息失控、虚账假账等现象, 另一方面中小企业自身存在经营粗放、技术落后等问题。在此情况下, 商业银行出于谨慎性原则的考虑, 自然不愿轻易贷款给中小企业。

3.中小企业自身特点使金融机构发放贷款成本较高

中小企业生产经营以多样化和小批量为主, 资金需求也具有批量小、频率高的特点。这使金融机构放贷的单位成本大大提高。如贷出100万元的贷款与贷出1000万元贷款对于金融机构来说, 总共花费的时间与精力差不多, 而二者对于金融机构的收益则相差甚大, 显然, 贷出1000万元的贷款的单位贷款成本要低得多。

4.财务信息透明度不高

许多中小企业缺乏有效的财务管理制度和财务信息公开制度, 财务制度不健全, 企业信息透明度差, 直接造成银行与中小企业间的信息不对称, 使相关机构进行审查时的困难非常大, 再加上中小企业的贷款额度又非常小, 使银行的利息收入基数小, 商业银行所能得到的贷款利差相应很少, 银行缺乏耗费大量的人力、物力、财力去调查中小企业的财务和信用状况的动机, 这直接导致中小企业很难得到信用贷款。

(二) 中小企业融资难的外部原因

1.政策和法律原因

目前, 世界上一些发达国家十分重视通过立法来保障中小企业的稳定发展, 如美国和日本先后制定了多项法律来保障中小企业的发展, 而我国尽管在2003年1月1日开始实施了《中华人民共和国中小企业促进法》, 2005年出台《关于鼓励支持和引导个体私营等非公有制经济发展的若干意见》等有利于中小企业的政策法规, 但并没有从根本上赋予中小企业平等的生存空间、融资待遇和发展环境。至今为止, 我国还没出台一部完善的法律来确定中小企业的地位, 保护中小企业的发展。

2.银行方面的原因

(1) 我国商业银行加大了对不良资产的监控力度和责任追究力度。在实际工作中, 贷款投向政府支持的大企业、大项目, 即使贷款产生问题, 也容易从道德风险方面讲清道理, 避免或减轻责任, 但如果贷款给中小企业特别是民营企业, 却往往不容易从道德风险方面讲清道理, 容易受到审查和处罚。另外, 《商业银行贷款通则》规定的贷款条件非常严格, 很多中小企业达不到规定条件而得不到贷款。因此, 贷款准入和监管的严格, 使银行向中小企业谨慎贷款。

(2) 银行贷款的基本要求是安全性、流动性和赢利性, 而中小企业存在过高的经营风险, 使得银行对中小企业的贷款支持存在天然的困难。国内外研究表明, 中小企业具有较高的失败率。由于中小企业具有较高的失败率, 所以对中小企业的贷款必然是高风险的, 这不符合银行稳健经营的原则, 如果用行政命令的办法强迫银行对中小企业贷款, 将进一步加大银行的经营风险, 得不偿失。

3.中小企业的中介服务体系不健全

当前国有商业银行贷款主要投向大企业、大行业, 农村信用社的主要服务对象定位于“三农”, 地方商业银行的资金实力偏弱, 专门服务于中小企业的金融机构缺位。直接融资方面, 由于我国目前实行“规模控制、集中管理、分级审批”的规模管理, 中小企业很难通过发行债权方式直接融资, 而我国主板市场对中小企业发行股票上市融资又有十分严格的限制条件, 股权融资对中小企业更是可望而不可及, 即使在中小板和创业版也只能满足小部分优秀中小企业的融资要求。另外, 我国中小企业信用担保体系还不完善, 担保机构设置不完备, 运作不规范, 再担保机构尚未成立, 缺乏为中小企业贷款服务的社会化资信评估机构, 资产评估、投融资咨询、资产重组和改制、企业管理诊断等咨询机构。

三、缓解我国中小企业融资难的对策及建议

(一) 中小企业自身方面的对策及建议

1.加强中小企业的信用观念

中小企业的信用不仅包括企业偿债能力和偿债情况, 还包括企业的产品质量、品牌、市场前景、管理理念以及营销方式等方面。首先要有信用意识。企业必须及时偿还到期债务, 力争做到无不良的信用记录, 这既依赖于资金的合理筹措和经营业绩的提升, 同时也依赖于高层管理者的信用意识。其次要有质量意识, 包括产品质量的提高和完善的售后服务体系的建立。再次要有竞争意识。通过竞争使中小企业优胜劣汰, 在竞争中不断提高自身的核心竞争能力, 在竞争中不断提升经营理念、扩大其营销网络, 从而树立起良好的企业形象。

2.加强应收账款管理, 加速企业资金回收

资金回收是企业最重要的一个环节, 中小企业更应重视。资金若不能及时收回, 以前诸多努力将付之东流。因此, 要及时结算资金, 减少应收账款, 加强对应收账款管理, 加速企业资金回收。

3.加强存货管理, 降低采购成本, 盘活流动资金

中小企业的流动资金很大部分占用在存货上, 优化库存结构, 推广耗材料零库存, 降低原材料采购成本, 缩短周期, 建立公开竞价进货制度, 严把采购费用关, 把存货降到合理存量, 减少存货占用, 加速流动资金周转。

4.加大兼并与联营、合资的力度

随着市场竞争的日益加剧, 单个企业的力量已渐显单薄, 因而, 世界各地出现了一股重组与兼并的浪潮。中小企业应借这一趋势, 积极进行兼并或联营、合资。通过兼并某些资金雄厚的企业则可以解决其自身的资金困难, 通过与其他实力雄厚的企业联营也可以达到这一目的。中小企业还可以积极引进外商投资, 通过改组成为中外合资企业, 这样一方面可以增加自身的资金实力, 另一方面也可以学习外方的先进管理技术和经验。

(二) 外部方面的对策及建议

1.建立健全中小企业法律体系, 并加强政府对中小企业的扶持

我国应在已出台的《公司法》、《乡镇企业法》的基础之上研究制定《中小企业法》, 以明确中小企业在我国社会经济发展中的地位和作用, 确定中小企业发展的基本方针, 保护中小企业的合法权益, 明确鼓励与扶持中小企业发展的政策措施。政府应继续加大对中小企业的政策支持力度, 扶持的重点应是有产品、有市场、有发展前景的符合国家产业政策的中小企业, 对其提供无息或低息贷款等, 对于创业初期的中小企业, 财税部门可考虑给予减免营业税和所得税, 以增强中小企业的基本积累能力, 鼓励和引导他们自筹资金。对于处于成长期的中小企业, 国家应积极搭建直接融资平台, 打通直接融资通道。

2.金融机构应转变观念

国有商业银行应为中小企业营造公平的贷款环境, 调整信贷政策, 修改企业信用等级评定标准, 打破以企业规模、性质作为支持与否的条件, 支持中小企业的合理资金需求, 遵循公平、公正和诚信原则, 逐步提高对中小企业信贷投入的比重。商业银行在组织制度方面应创新, 现在各国有商业银行除总行已设立中小企业信贷部外, 一级银行和二级银行也设置了中小企业信贷机构, 制定和执行对本地区中小企业金融服务的策略。我国商业银行应借鉴这一经验, 改善金融服务, 使中小企业能够及时抓住发展机遇。

3.建立和完善中小企业担保体系和信用评级体系

担保体系应当由政策性、民间性和商业性担保机构共同组成一个多层次的体系结构, 并逐步扩大担保机构的规模, 使之能够服务于更多的中小企业。中小企业贷款难很大一部分原因是由于缺乏信用评级体系。一部分信用状况达到要求的中小企业无法脱颖而出, 而被商业银行无情地以“一刀切”的方式拒之门外。因此, 银行系统要加快金融创新, 为中小企业提供多样化、综合化的金融产品, 满足企业的不同需求, 在国有商业银行积极为中小企业服务的同时, 要促进中小商业银行的发展, 为中小企业提供专业的、多方位的金融服务。

4.大胆借鉴国外支持中小企业融资的经验, 大力发展支持地方性、专业性的民营中小金融机构

这里的金融机构不仅仅是指银行, 也包括风险投资公司、担保公司、产业投资基金, 这里强调的是地方性的、专业性的。

摘要：当前, 我国中小企业已经成为扩大就业、调整结构、推动创新、繁荣经济和形成新的产业的重要力量。但是, 与中小企业所做出的巨大贡献不匹配的是中小企业的弱势地位, 尤其是中小企业贷款难、上市筹资难, 资金供需严重脱节, 已成为制约中小企业进一步发展的瓶颈。如何促使中小企业又好又快地发展, 成为社会所关注的问题。

关键词：中小企业,融资,发展

参考文献

[1]高正平.中小企业融资新论[M].北京:中国金融出版社, 2004.

[2]周毅.中小型民营企业融资难的原因和措施分析[J].西部财会, 2007, (10) .

中小企业融资难的原因及对策 篇8

关键词：中小企业融资租赁信用

0引言

人们常说大企业是关系到国家经济命脉的基础，其实中小企业何尝不是命脉不是基础呢?我国中小企业占全部企业户数的99％以上，在工业产值中占60％左右，在新增就一部分中小企业都是家族经营型，企业发展到一定阶段，就业机会中占90％以上。改革开放以来，我国的中小企业得到了迅速发展已成为GDP增长的主要动力，同时已成为中国经济发展中不可缺少的组成部分，但也面临着资金、技术、人才和信息等方面的困难，一定程度上制约了中小企业的发展，其中筹资难就是一个突出的问题。

目前我国中小企业从外部筹资的主要方式是银行贷款，这一主要融资方式又因贷款难存在的问题使中小企业的筹资更加困难。因此，为缓解我国中小企业融资难的问题必须探索新的融资环境。

1我国中小企业融资难的现状

根据国际金融公司在中国的调查显示：中小企业无论是在初刨时期还是发展时期，都严重依赖自我融资渠道，80％左右的小企业认为融资困难已严重阻碍了他们的发展。在初创时启动资金有90％以上来自资金持有者、当初的合伙人以及他们的家庭。在后继投资中，中小企业仍严重依赖内源性融资渠道，90％以上的资金来源于此：其中至少62％的资金依靠业主自有资金或者企业的前期利润来解决。在外源性融资渠道中，来自非正规渠道、信用合作社和商业银行的份额相差不多，除此之外，公布股市、债券市场在中小企业融资中的作用则受规模门槛的限制，几乎为零。随着公司规模的扩大，这种从非正规获得的资金份额在不断下降，而从商业银行获得的贷款额却会不断增加；对大型公司来说前期利润积累均成其金融的第一大资金来源，商业银行紧跟其后，成为其第二大融资途径，说明银行在中小企业企业规模发展扩大过程中的作用越来越大，然而，在过去有三分之二以上的中小企业不能从银行获得稳定的资金支持。与发达国家和转轨经济国家的企业融资方式相比中国的民营企业更加依赖内源性融资渠道。

目前，我国大多数中小企业面临着融资难的困境。据调查，80％的中，J、企业融资困难，其中30％特别困难。中国企业评价协会进行的成长型中，J、企业的调查结果表明，有36．1％的企业认为还没有自己稳定的融资渠道，仅6．19％的企业认为自己的现行融资方式非常好。而根据发改委中小企业发展较好、信用担保机构较多的省市所作调查显示，中小企业因无法落实担保而被拒袋的比例为23．8％，再加上32．3％因不能落实抵押而发生拒贷。总拒贷比例达56,1％。因此，融资难是目前我国中小普遍面临的问题。中小企业融资不畅通，迫使很多中小企业难以进行技术和产品更新，失去再次创业的机会，融资困难已严重制约了中小企业的发展壮大。

2中小企业融资难的原因分析

2．1金融机构方面

2．1．1我国的中小企业，绝大部分诞生于改革开放以来的市场经济和准市场经济环境中，因而原来在计划经济条件下威长起来的国有没有共生和伴生的关系，社会各界习惯将这一批中小企业视为计划外企业。由于我国金融机构的信贷机构有着特殊制度偏好及国有金融机构的信贷政策存在着所有制歧视，在信贷市场上，中小企业贷款需求满足率仅为30％--40％左右。

2,1_2根据信息不对称原理，在金融机构与资金需求客户之间存在着信息不对称的问题。由于信息的不对称，银行为防止信息不对称问题可能造成的损失，要么放弃贷款，要么加大投入以获得更多的信息，来避免或减轻贷款风险问题，最终导致银行对中小企业信贷的萎缩。

2．1．3银行贷款管理体制的不健全，程序复杂，在一定程度上影响了对中小企业的贷款投放。目前，我国各大银行贷款的审贷方式都比较机械，对大企业和中小企业的贷款申请采用相同的贷款模式。由于中小企业的资金需求特点是数量少、笔数多、时间急、频率高、如果沿用大企业的审贷模式，要经过数十道手续，历时一周到几个月，无法满足中小企业资金需求的破切性，往往是中小企业错过了运用贷款获取利润的最佳时机。

2．2中小企业自身方面

2．2．1我国中小企业多数采用的是业主制和合伙制，很少采用股份制，使得我国中小企业普遍存在着财产制度不健全、财务报表真实性与准确性低、投资者的权益难以保障的现象。另外中小企业自身信用的行为有待完善，部分企业不守信用的行为对整个中小企业融资的进行都会带来负面影响。

212．2中小企业市场竞争力不够、经营活力不足，加之我国尚未形成规范的竞争秩序以及不公平的政策环境，使中小企业相比在总体上处于较高的经营风险之中，又因自有资本偏少，而且自身积累意识不强，使其抵御经营风险能力很弱，从而使中小企业倒闭率较高。

2．2．3企业财务制度不健全，中小企业财务核算水分较大。银行是否发放贷款必须以企业真实情况为前提，以控制新增贷款风险。而太多数中小企业由于缺乏有关部门的严格管理，内部管理不规范，特别是在财务核算方面随意性较大，普遍存在财务核算不真实的问题，金融机构对中小企业的贷款风险难以把握。

3解决中小企业融资对策

结合中国特色社会主义市场经济实力、借鉴西方国家中小企业融资的做法、经验，发挥政府指引作用，加大金融机构的融资支持度，增强企业自身实力和提高自身信用度，将改变我国商业银行资金头寸宽裕而反映融资难的问题。

3,1中小企业必须加强自身的建设自身问题是制约中小企业融资的一个关键问题，对于中小企业来说，要想获得银行等金融机构的支持，必须加强自身的建设。首先耍树立起良好形象，加强信用意识，自觉还贷，规范自身的金融行为，同时加强与银行之间的信息沟通，及时将企业的生产、经营、财务状况信息反馈给银行，实现信息的实时沟通，与银行之间建立一种相互信赖的合作关系；其次要规范财务管理，要提供准确、真实有效的会计报表，如实反映企业的财务状况、经营情况，确保自身的各项经济活动和财务收支的真实性和合法性；最后要加大技术投入、提高管理水平、规范公司结构，进行科学的管理，在经营体制和管理方式方面努力向现代企业靠近。转换经营机制，提高企业的核心竞争力。通过改组改制，切实转换机制，建立符合现代市场经济要求的企业组织形式，市场与产品并重，提升在同行业中的竞争地位，实现社会效益、经济效益双赢局面。逐步把中小企业发展为大型企业或骨干企业。

3．2建立健全为中小企业提供金融服务的金融机构体系

3,2．1各商业银行分支机构设立中小企业信贷部，积极为各类小企业提供信贷服务。各类银行正在进一步改善工作，努力为中小企业提供更多更好的金融支持和服务。

3．2．2加快对农村金融体制改革步伐，加快机制转化，促进农村信用社对乡镇企业的金融支持能力。

3．2,3适度发展与中小企业相适应的各类非国有商业银行和非银行金融机构，重点发展面向中小企业的合作金融机构和金融中介机构。人民银行再贷款、再贴现和发行金融债券方面积极扶持中小金融机构的发展。

3．2．4在将来适应的时机可以考虑成立国家政策性和商业性中小企业银行，专门扶持中小企业发展，为中，J、企业提供固定资产等方面的贷款。政策性中小银行的资金来源应是中国人民银行的再贷款，或者靠向金融机构发行政策性债券来解决。在目前，农业发展银行可以代行政策性中小企业银行的功能，相应规定给中小企业的贷款比例。在增加对中小企业的信贷投入时，各商业银行和信用社应重点支持那些产品有市场、有效益、有信誉，能增加就业和能还本付息的中小企业，扶持科技含量高、产品附加值和市场潜力大的中小企业发展担保问题。

中国小微企业融资难的原因与对策 篇9

论文提纲：

一、中国小微企业的重要性与融资现状

（一）、中国小微企业的重要性

（二）、中国小微企业融资难的现状

二、中国小微企业融资难的原因分析

（一）、银行“排挤”小微企业

（二）、小微企业自身问题

三、双方面解决中国小微企业融资难问题

（一）、例举各银行有效经验与模式

（二）、小微企业应加强自身建设，赢得银行青睐

四、总结

一、中国小微企业的重要性与融资现状

（一）、中国小微企业的重要性

据统计，2011年，我国小微企业已达到了1023.1多万户，占我国企业总数的99%。作为我国实体经济的主体，小微企业对GDP的贡献率达到了60%，上缴税收占国家税收总额的比重也接近50%，提供城镇就业岗位80%，占进出口贸易额70%。显而易见，小微企业在安排社会就业、扩大税源、繁荣市场、稳定民生方面发挥着重要作用。与此同时，小微企业也是企业家们创业成长的主要平台，是科技发展的重要力量。然而，这些对国家繁荣富强做出如此贡献的小微企业却在经济发展的过程中遇到了影响其生死存亡的融资困境，前景堪忧。

（二）、中国小微企业融资难的现状

如今，融资难已成为制约小微企业生存发展的瓶颈。其实，小微企业融资的方式并不单一，比如想亲友借款、通过中小企业板和创业板融资、发行债券等。然而“银行贷款”作为企业融资最常用的方式，却没有能够为小微企业提供强有力的资金后盾。

据2010年发布的《中国金融发展》数据显示，目前国内，设立仅1年的企业没有一户获得贷款，2~3年的企业有39%获得了贷款，3~5年的企业仅有46%获得贷款。据国家统计局在2011年抽样调查的3.8万家小微企业经营状况显示，仅有15.5%的小微企业能够获得银行贷款。据全国工商联发布的一份报告显示，10%的中型企业、80%的小型企业难以从银行获得贷款，小微企业面临在贷款时基本无法享受基准利率等待遇。2012年发布的《2011年沿海三地区小微企业经营与融资现状调研报告》则显示，2011年，沿海三地区中，环渤海地区有62%的受调研小微企业有融资需求。另有12%的受调研小微企业虽无融资需求，但已有外部借贷。中国经济时报抽样调查结果也显示，86.7%的小微企业主要通过自筹和向亲友借贷的方式进行融资，占绝对多数。

这些数据表明，小微企业亟需资金，却难以通过银行贷款的方式融资。导致这种现状的原因是多方面的，比如整个经济大环境的影响、国家政策的倾向、法律体系的不完善等，但本文只从小微企业自身和银行两个角度进行分析，并提出相关建议。

二、中国小微企业融资难的原因分析

（一）、银行“排挤”小微企业

1、“嫌贫爱富”。银行在贷款方面偏好于大中企业，对小微企业不够重视。银行嫌贫爱富既是小微企业由于自身实力较弱，在市场竞争中属于弱势群体导致的，也是银行趋利避害的正当选择。小微企业贷款往往“额小、面广、期短”，工作量大，与大额贷款相比较，成本要高得多，而且风险大，难以获得银行所追求的规模经济效益。

2、贷款利率高。有小微企业业主反映，要贷款的话，利润必须超过贷款利率才行，要不就是白给银行打工，甚至倒贴。目前的基准利率比其它国家高，已经使得企业在竞争中出于劣势，银行对小微企业贷款要在基准利率基础上上浮40%~50%，甚至更高，此外，担保公司从中抽利10%左右，从而将贷款利率推得更高。

3、贷款门槛高，担保体系需升级。小微企业主要以集体、私营等形式存在，资金规模小，资信担保能力都很低。银行对企业设定的过高的贷款准入门槛让不少小微企业望而却步。有业主表示，银行贷款都需要贷款，但他大学毕业刚开始创业，没有固定资产作抵押物，很多银行说是有无抵押贷款，但很难落实下来。

4、贷款程序繁琐。银行贷款程序复杂拖沓，而小微企业的资金需求往往比较“急”。有业主称“手续过于繁琐，手头急需用钱，但办手续要一个来月，等银行贷款下来我已经用不着了。”

5、产品单一。银行创新不足，缺乏适合小微企业的融资平台和信贷产品。

（二）、小微企业自身问题

1、缺乏固定资产。由于大部分小微企业的规模较小，因而缺乏可供抵押的固定资产。目前，我国除少数实力雄厚的中小企业以外，很多小微企业缺少土地使用权、门面房、商业用房等银行普遍愿意接受抵押的财产。这使得以风险控制为原则的银行在对小微企业信贷进行审核和发放时谨小慎微。

2、资金需求“短、频、急”。小微企业业务的稳定性较差，贷款主要是满足流动资金需求，贷款需求较急、频率较高且资金需求一次性量较少，融资的复杂性使其融资成本较高、管理成本较高。

3、财务制度不透明。大部分的小微企业财务制度不完善，且不透明，得不到银行的信任，资金短缺，业务难以开展。

4、经营风险大。调查显示我国小微企业的生命周期平均在2.9年。小企业抗风险能力较弱，破产率更高，导致银行不愿意将款项贷给小微企业。

5、信用记录差。有些微小企业信用观念差，对融资信用的重视不够，频频出现拖欠贷款的现象，甚至坏账或逃债，缺乏完整的信用记录。出于对坏账等一系列不负责任的行为的担忧，银行很容易将小企业挡在融资和担保的大门外。

三、双方面解决中国小微企业融资难问题

（一）、例举各银行有效经验与模式

1、积极创新金融产品和服务方式，推出适合小微企业的信贷产品。

目前，在解决小微企业融资难过程中，许多银行开始转变思路，根据小微企业的特点开发专门贷款业务，尤其在无抵押贷款方面进行了大量的创新。以中信银行为例，该银行目前已推出三大类二十四种不同的融资案例，包括“订单贷、租权贷、贷权贷、循环贷、账款贷„„”。“企业可以通过订单、应收账款、政府采购协议、长期租赁权、生意圈联保等多样化的方式进行无抵押贷款。”

首都银行（中国）则在当前中小企业融资难、普遍缺乏抵押物的大环境下，重金打造专业保理产品，专门服务于保理、应收账款等业务。与首都中国签订保理协议的中小企业，可

向首都银行（中国）出示未到账期的发票，最高可获得发票金额80%的融资贴现款。

2、适当提高对小微企业贷款不良率的容忍度，以满足小微企业对信贷资金的需求。随着融资方式的不断优化，银行在控制信贷风险方面积累了越来越多的经验，小微企业信用贷款的限制有所宽松，额度也随之增加。辽宁省灯塔市佟二堡镇上千家企业中至少有400家陷入资金困局。对此，灯塔市农村信用社推出信用联保贷款模式。通过成立贷款联保小组，承担连带责任。信用社根据各户资产情况、生产规模、信用状况等综合评价，确定联保小组成员的授信最高额度，与小组成员签订联保贷款协议。据统计，到2011年9月，联保贷款发放额度已达到8.6亿元。截止到目前，无一户贷款人出现违约现象。

3、规范自身收费行为，尤其是商业银行，不收取承诺费、资金管理费、财务顾问费、咨询费等，切实提小微企业着想，降低其实际融资成本。

4、平衡信用与利率。若小微企业信用表现良好，可对其提供适当的优惠服务。

中国邮政储蓄银行枣庄市台儿庄支行针对台儿庄市来料加工企业较多、就业需求相对旺盛的情况，推出了来料加工再就业复式贷款。如果企业连续6个月没有出现逾期现象，他们就会为企业减一个月的利息。这种做法一方面缓解了小微企业的融资问题，有利于小微企业建立信用、培养诚信意识，另一方面，银行也能开拓更大的小微企业业务市场。

（二）、小微企业应加强自身建设，赢得银行青睐

1、推进管理创新，完善内部治理结构，加强企业文化建设。

2、走创新发展之路，不断开发新技术、新产品，适应市场变化。

3、加强资金流管理，提高资金使用效率，增强企业盈利和还贷能力。

4、树立品牌意识，大力培育自有品牌，提高市场的认知度。

5、健全财务制度，提高企业财务状况的透明度和可信度。

6、牢固树立信用意识，将信用理念制度化，渗透到企业的各个层面和生产经营的各个环节，通过企业的良好信誉赢得银行的青睐。

7、团结其它小微企业，相互扶持，实现合作共赢。

四、总结

总而言之，小微企业贷款不是不能做，关键是如何做。目前国内已有许多银行开始转变模式，积极寻找新途径、新形势，各个银行应当相互借鉴，尝试引进适合自己的业务模式，因地制宜，精益求精。如果能把小微业务做得很好，一方面，银行可以得到更多的收益；另一方面，小微企业融资难题也有所缓解。更重要的是，作为我国实体经济发展的主体，小微企业如能蓬勃发展，将治愈我国经济发展过程中的诸多顽疾，国家经济将呈现欣欣向荣的美好前景。

参考文献

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