项目管理学参考书目（精选7篇）
PMI《A Guide to the Project Management Body of Knowledge，Fourth Edition（PMBOK® Guide）》电子工业出版社 2008
（美国）项目管理协会著，王勇，张斌译《项目管理知识体系指南（第4版）（PMBOK®指南）》电子工业出版社 2009
哈罗德•科兹纳著，杨爱华等译《项目管理－计划、进度和控制的系统方法（第9版）》电子工业出版社 2006
杰克•吉多，詹姆斯• P•克莱门斯《成功的项目管理》机械工业出版社 2006
李涛，张莉《项目管理》中国人民大学出版社 2005
卢有杰《现代项目管理学》首都经济贸易大学出版社 2004
丁荣贵《项目管理－项目思维与管理关键》机械工业出版社 2004
夏立明，朱俊文《基于PMP的项目管理引论》天津大学出版社 2004
池仁勇《项目管理》清华大学出版社 2004
每年两次、三次或四次, 全世界的实验室通过ASTM的实验室能力验证项目和水泥混凝土参考实验室项目验证其检测能力。
实验室使用项目规定并统一邮寄的样品, 按照规定的方法检测并统一将报告提交给实验室能力验证项目和水泥混凝土参考实验室项目进行分析。
ASTM实验室能力验证项目
ASTM实验室能力验证项目——从石油产品 (ASTM最大也是最早开展的项目) 到塑料、纺织品、阻燃性及其他更多领域——为全球实验室提供统计质量控制工具。来自全球89个国家的4, 300多家实验室参与了ASTM实验室能力验证项目。
每一个实验室能力验证项目的样品都由外部供应商按一定程序提供给每一个参与项目的实验室。实验室按照ASTM规定的方法检测并将结果报告发送给实验室能力验证项目负责人。经过分析后, 实验数据作为由ASTM准备的统计总结报告的一项内容被发回给每一个参与者。
实验室可通过报告信息使其认证资格得到认可, 参与实验室亦可通过其进行内部质量监测。这一报告的内容包括:每一参与实验室的检测结果, 以代号形式出现以为实验室保密;检测数据的统计分析;与实验室代号相对应的实验结果图表;其他相关信息。
Fred Boldt, 自1993年加入ASTM会员以来就是ASTM D20塑料技术委员会的会员, 参与实验室能力验证项目的开发工作并负责塑料实验室能力验证项目。Boldt说参与实验室能力验证项目的实验室都可从中获益, 实验室需要这样的项目与同类实验室进行比较并验证其试验数据。参与实验室能力验证项目为衡量实验室能力提供了方法, 也为出现争论时提供了可以证明结果的方法。
水泥和混凝土参考实验室
ASTM的水泥和混凝土参考实验室项目, 为全世界的实验室提供了精准的样品和实验室检验项目。
无论是水泥或混凝土、砌体材料、火山灰水泥还是钢筋加强水泥, ASTM的水泥和混凝土参考实验室项目都是以统一配送样品供实验室按照ASTM标准检测开始的。实验室按规定流程进行检测, 然后将检测报告提交给水泥和混凝土参考实验室 (CCRL) 项目, 然后项目再将最终报告发回给实验室。最终报告包括了平均值和附散布图的标准差。实验室能力验证项目 (PTP) 为参与实验室提供了一个监测其检测能力的途径, 目前全球有1, 600多家实验室参与这一项目。
以波兰水泥的实验室能力验证项目为例, 用于检测波兰水泥化学性和物理性的样品于每年7月和1月寄送。参与实验室要检测空气含量、纯度、强度、膨胀、放置时间等物理性能, 还要检测其硅、铝、铁、钙、镁、硫磺和其他氧化物、强热矢量和不溶残渣等化学性能。
水泥和混凝土参考实验室项目 (CCRL) 也提供实验室检验项目, 这一项目中, 检验员到达实验室检查实验室运营的方方面面, 如:试验程序和方法、设备和能力, 实验室是如何满足ASTM标准要求的。考虑到动态测量实验室的使用, 检验员还要检查设备规模和运营情况;观察技术人员执行试验过程并检查质量体系。目前有1, 300多家实验室参与了此项目。
中国实验室对ASTM实验室能力验证项目的参与
中国的实验室, 无论是支持省市检验检疫局的民营实验室还是政府实验室都参与了ASTM实验室能力验证项目。目前中国实验室参与的项目包括:D02石油产品和润滑油 (9家实验室参与了11个检测项目) ;D15发动机冷却液 (一家实验室参与一个检测项目) ;D20塑料 (6家实验室参与两个检测项目) ;D27电绝缘液和电绝缘气 (一家实验室参与两个检测项目) ;E01金属、铁矿石及相关材料的化学分析 (6家实验室参与3个检测项目) ;E28机械试验 (一家实验室参与一个检测项目) 。
更多信息
我国在进行数字信息长期保存相关项目的开发时，有必要采用OAIS作为基础框架模型，这样我国数字信息长期保存工作既能利用国际最新研究成果，跟上国际数字信息长期保存工作发展的步伐，又能实现数字信息长期保存系统与国际同行接轨，保证数字信息长期保存工作的资源共享和信息交换。然而，数字信息长期保存是庞大复杂的工程，没有统一的建设模式；同时也是技术含量高、资本投入高的项目，建设风险很大。这就有必要学习国际上的成功经验，在利用OAIS参考模型开展保存项目时做好相关准备，规避各种风险，少走或者不走弯路，确保项目
顺利完成。
一、OAIS参考模型
OAIS参考模型是美国国家航空和航天局(NASA)和太空数据系统咨询委员会(CCSDS)联合制定的一项标准。2003年，参考模型最终成为ISO标准并颁发。OAIS参考模型本身并不是专门的用来解决数字信息长期保存的特殊技术，而是着重论述了与数字信息保存相关的各种关系和框架概念，以及应对数字信息保存处理过程的策略。OAIS参考模型是一个广泛的模型，涉及并论述了从数字信息存档设计到开放式存储整个过程中的相关问题。它由六个功能模块组成。①摄入：从信息生产者那里接收提交信息包，并且对内容进行准备，然后传递给长期存储模块；②长期存储：负责存储、维护信息包，并在获取功能模块提出请求时将提交信息包提供给该模块；③数据管理：植入、维护和存取那些标识并记录档案馆藏的描述信息以及对存储系统进行检索与管理；④系统管理：通过有关政策、规范、程序、工作流等来监测和控制整个长期保存系统的运行和各个模块的运行，对整体的档案系统提供操纵管理；⑤保存规划：监测OAIS的环境，提供相关建议以确保在OAIS中存储的信息在一段时间之后，仍然能够被相应的目标用户所访问；⑥存取：提供用户检索元数据和索取数字信息单元的界面，提供检索机制，存取存储在OAIS中的信息，还可能承担身份认证和授权管理责任等。
二、OAIS参考模型的实践应用
1、永久保护电子文件真实性国际研究项目（Inter PARES）
1999年加拿大发起成立了永久保护电子文件真实性国际研究项目，项目由包括加拿大、美国、英国、荷兰、中国、韩国等十余个国家的档案馆以及一些大学和研究机构共同参与研究。其主要目标是建立一整套的理论和方法用于切实保障在数字形态中创建或维护的可信的文件，确保电子文件及其真实性的永久保存。Inter PARES项目根据研究目标的需要，对OAIS的六个功能模型进行了取舍，保留了摄入、存储、数据管理、系统管理、保存规划功能，同时放弃了OAIS中规定的一些功能，比如通知潜在用户需要对文件进行保存、什么情况下对文件进行访问等。
2、美国电子文件档案馆项目(ERA)
2005年8月，美国国家档案馆开始了致力于解决政府数字信息长期保存的电子文件档案馆计划，该计划将耗资3.08亿美元、开发时间长达6年。ERA的目标主要是通过保存任何形式的电子记录，以提供给现在及未来的使用者存取。对ERA而言，OAIS模型为其实体、功能、数据流和管理行为提供了一个整体上的框架。在系统内部，OAIS为ERA定了三个虚拟工作区：存取工作区、存储工作区和查询工作区，三个子系统采用相同的信息技术来架构，在ERA内互相支持，共享数据。
3、欧盟NEDLIB的电子出版物保存系统(DSEP)
1998年，欧洲国家图书馆联合会常设委员会发起了NEDLIB项目，欧洲8个国家图书馆、一个国家档案馆和三个出版商参与了这个项目。项目的目标是构建一个基于网络的欧洲保存图书馆的基础框架，与各个国家的国家保存图书馆任务相适应，确保在目前可用的电子出版物在将来同样可供利用。该项目的电子出版物保存原型系统，在OAIS基础上加了一个保存模块，该模块保证了所有存储数据系统在原有各应用系统出现故障的前提下系统仍可使用。通过增加这个分离保存实体模块，使保存网络电子出版物的过程可视化和更精确。
国外著名的对OAIS的应用研究还包括澳大利亚的维多利亚电子档案保存项目、英国的Cedars分布式数字存档原型系统以及美国加利福尼亚大学的数字保存仓储系统等等。
三、几点启示
1、根据需要对模型进行灵活运用
OAIS只是参考模型，而不是系统设计模型，在保存系统设计过程中需要根据不同保存需求进行系统的分解和设计。如，Inter PARES项目放弃了OAIS中规定的一些功能；而NEDLIB的电子出版物保存系统在OAIS基础上加了一个保存模块。
2、优化技术保障策略
OAIS参考模型是对数字信息长期保存系统的外部环境、功能模块及保管对象的概念化，并非具体实施方案，在利用OAIS进行系统设计的过程中会涉及很多技术问题，如系统结构、存储技术、档案系统功能需求等等。目前，实现的途径有：一是数字信息保存机构与实力较强的技术企业合作，进行系统设计，比如美国国家档案馆在ERA项目中与洛克希德·马丁计算机公司合作、荷兰国家图书馆和IBM共同开发e-Depot项目等。二是技术实力强的数字信息保存机构自行设计基于OAIS的保存系统，比如佛罗里达图书馆自动化中心的“黑色档案系统”、加利福尼亚大学的数字保存仓储等。三是引导企业为满足市场上对OAIS利用的需要而开发技术，比如IBM、EMC、HP、SUN等企业，或独立或联合，开发出了智能数据存储（IDS）、数字信息存储系统（DIAS）等技术。
3、开展广泛的合作与交流
数字信息长期保存项目利用OAIS进行系统设计时，涉及技术、标准、法律等众多研究方向，项目的完成需要来自不同机构的合作和共同努力。目前，可以借鉴的合作方式有：一是国家间的合作，如DELOS项目成员来自13个国家；二是不同数字信息长期保存研究机构之间的合作，如NEDLIB项目由8个国家的图书馆、一个国家档案馆和三个出版商共同完成；三是不同行业之间的合作，如荷兰国家图书馆和IBM在e-Depot项目中的合作等。通过不同方式的合作，有利于实现技术的合作攻关、资源的合理分工、经费的最佳分配，保证数字信息长期保存机构完成既定目标。
4、确保必要的资金支持
数字信息保存机构利用OAIS开展长期保存项目，在研发技术、购买设备、人员培训、系统维护等方面都需要进行大量的资金投入。数字信息保存机构很难独立解决资金问题，需要外界资助。美国的ERA项目计划投资3.08亿美元、欧洲委员会电信应用项目资助了NEDLIB项目。我国数字保存机构在开展数字信息长期保存项目时可以向各级主管部门和政府机构申请资助，以保证项目的顺利进行。
5、重视人力资源建设
在利用OAIS进行系统设计过程中，数字信息保存人员要将自己的需求向技术专家进行表达；系统设计完成后，数字信息保存人员需要掌握相关操作的专业技巧。这就要求数字信息保存相关人员即具备信息保存方面的专业知识又具备计算机方面的知识。Inter PARES项目第三阶段的部分任务就是探索如何对相关人员进行培训。我国可以采取多种方式培养符合时代需要的高素质数字信息保存人员，比如正规教育，即在设置信息资源管理及相关学科的高校教育中增加信息技术等课程；继续教育，以在职学习和短期培训为主，同时辅以学术讲座、专题研讨等多种形式。
参考文献：
①宛玲：《国外数字信息长期保存的最新发展及对我国的启示》，《中国图书馆学报》，2004年第2期。
②任平：《欧洲数字信息长期保存研究及其启示》，《大学图书馆学报》，2005年第4期。
③吴江华：《开放性档案信息系统：背景、职责及功能》，《图书·情报·知识》，2006年第9期。
④Inter PARES，Preservation Task Force Report[R],http://www.interpares.org/book/interpares_book_f_part3.pdf
工程管理策划书
目 录
第一章：工程概况及项目总平面图..............错误！未定义书签。
1.1项目概况.........................错误！未定义书签。
1.2项目总平面图........................错误！未定义书签。
1.3项目工程管理的特点和难点.....................错误！未定义书签。
第二章：项目的组织架构与岗位职责.................错误！未定义书签。
2.1 整个项目开发过程中各单位的组织架构及职责................错误！未定义书签。
2.2项目中心组织架构及岗位职责.................错误！未定义书签。
2.2.1项目中心组织架构...................错误！未定义书签。
2.2.2项目中心工作职责及岗位职责....................错误！未定义书签。
2.3监理单位及总承包单位可能的架构及其它...........错误！未定义书签。
2.3.1 监理组织架构图......................错误！未定义书签。
2.3.2总包组织架构....................错误！未定义书签。
第三章：项目的范围划分................错误！未定义书签。
3.1项目总平面图........................错误！未定义书签。
3.2总承包商施工范围划分......................错误！未定义书签。
3.3总承包商、分包商的工作范围.................错误！未定义书签。
3.4由甲方另行分包、甲供材料设备、指定品牌材料设备............错误！未定义书签。
第四章：工程进度管理....................错误！未定义书签。
4.1项目总控制计划....................错误！未定义书签。
4.2工程施工进度节点计划......................错误！未定义书签。
4.3 工程进度计划的特点.........................错误！未定义书签。
4.4 工程进度控制措施......................错误！未定义书签。
4.4.1总包施工进度计划审核..................错误！未定义书签。
4.4.2 施工过程中施工进度计划审核...................错误！未定义书签。
4.4.3 总包施工协调管理..................错误！未定义书签。
4.4.4 奖惩机制....................错误！未定义书签。
4.4.5 甲方分包工程施工进度计划控制...............错误！未定义书签。
4.4.6 项目中心内部计划协调.................错误！未定义书签。
4.4.7 总包计划控制...................错误！未定义书签。
第五章：工程质量及安全管理...............错误！未定义书签。
5.1工程质量与安全管理目标..................错误！未定义书签。
5.1.1工程质量管理目标...................错误！未定义书签。
5.1.2安全文明施工管理目标..................错误！未定义书签。
5.1.3工程质量与安全管理依据.....................错误！未定义书签。
5.1.4 质量与安全管理奖罚措施....................错误！未定义书签。
5.2质量与安全管理指导思想..................错误！未定义书签。
5.2.1依靠监理的力量控制质量及安全................错误！未定义书签。
5.2.2优选队伍，杜绝多层转包.....................错误！未定义书签。
5.2.3强化过程监督....................错误！未定义书签。
5.2.4沟通与支持........................错误！未定义书签。
5.2.5分户验收――把握竣工验收最后防线...............错误！未定义书签。
5.3工程质量管理措施.......................错误！未定义书签。
5.3.1 图纸审查制度...................错误！未定义书签。
5.3.2 施工单位质量保证体系.................错误！未定义书签。
5.3.3 设备材料进场验收制度.................错误！未定义书签。
5.3.4 样板引路制度...................错误！未定义书签。
5.3.5项目质量管理要点...................错误！未定义书签。
5.3.6技术方案先行制度...................错误！未定义书签。
5.3.7质量通病处理....................错误！未定义书签。
5.3.8日常质量管理....................错误！未定义书签。
5.3.9设计协调问题....................错误！未定义书签。
5.3.10质量事故处理.........................错误！未定义书签。
5.3.11入住前质量检查和维修................错误！未定义书签。
5.3.11成品保护措施.........................错误！未定义书签。
5.4.1施工现场CI标识系统....................错误！未定义书签。
5.4.2施工过程管理....................错误！未定义书签。
第六章：工程成本管理....................错误！未定义书签。
6.1 项目成本控制目标......................错误！未定义书签。
6.2 项目成本控制措施......................错误！未定义书签。
6.2.1招投标及材料采购方式..................错误！未定义书签。
6.2.2推行限额设计....................错误！未定义书签。
6.2.3设计奖罚制度....................错误！未定义书签。
6.2.4部品部件调查研究...................错误！未定义书签。
6.2.5图纸审查.....................错误！未定义书签。
6.2.6变更签证管理....................错误！未定义书签。
6.2.7进度款支付........................错误！未定义书签。
第七章：采购与招标管理................错误！未定义书签。
7.1监理招标....................错误！未定义书签。
7.1.1入围资格.....................错误！未定义书签。
7.1.2监理人员的资质审查...............错误！未定义书签。
7.1.3检查现场办公设备...................错误！未定义书签。
7.2总包招标.........................错误！未定义书签。
7.2.1入围资格.....................错误！未定义书签。
7.3分包管理与甲供材料协调..................错误！未定义书签。
7.3.1总包管理工作包括：...............错误！未定义书签。
7.3.2总包配合工作包括：...............错误！未定义书签。
7.3.3甲供、限价材料管理...............错误！未定义书签。
7.4配套专业分包工程招标......................错误！未定义书签。
第八章：项目的沟通管理................错误！未定义书签。
8.1进场知会.........................错误！未定义书签。
8.2周例会......................错误！未定义书签。
8.3工程月报.........................错误！未定义书签。
8.4里程碑形象进度....................错误！未定义书签。
8.5文件的收发、传阅.......................错误！未定义书签。
8.6文件的归档.....................错误！未定义书签。
第九章：项目的风险与对策...................错误！未定义书签。
9．1进度控制风险与对策.......................错误！未定义书签。
9．2质量控制风险与对策.......................错误！未定义书签。
9．3成本控制风险与对策.......................错误！未定义书签。
9．4其它.......................错误！未定义书签。
第十章：项目的总体协调................错误！未定义书签。
10.1场地条件.......................错误！未定义书签。10.2销售开放展示要求.....................错误！未定义书签。10.3施工场地规划（略）........................错误！未定义书签。
一、研究课题
基于质量管理视角的双离合变速箱同步器项目管理
二、研究背景
上海汽车工业集团在 90 年代初只是名不见经传的分散小公司，且生产技术落后，但在 20 多年后的今天，却成为了中国四大汽车集团之一，跻身全球八大汽车集团之列，建造了上海大众、上海通用等全国规模最大、技术最先进的现代轿车生产基地，并且同时与联合电子等国内先进的零部件生产商形成产业链体系，其中，上海汽车工业(集团)总公司(以下简称 SAIC)建立了所属企业共用件联合采购制，组织企业按照统一品质规范，参与全球零部件采购。时至今日，SAIC 已经成为上海汽车业的龙头集团和重要的支柱产业代表公司，经济总体效益常年保持国内领先位置。
自动变速器是汽车的关键部件之一, 是集机、电、液一体化的高新技术产品,它对于汽车的节能减排, 改善动力性, 改善操控性, 提高安全性和换档舒适性等方面产生的效果已经被汽车主机厂和广大汽车用户所认可和接受。在我国，自动变速器市场近些年每年都在以 20%的速度增长，但由于起步较晚，基础薄弱，大量自动变速器仍然依赖进口。自主品牌企业虽然开发了部分新产品，但多数没有形成产业化，产品技术路线也不是十分清晰。双离合自动变速器(以下简称DCT)技术，产生于二十世纪三、四十年代，它实现了在不对动力进行切断的情况下变换传动比，在一定程度上使换档的时间缩短，进一步使换档的质量得到提高。虽然目前看 DCT 由于技术和成本方面的问题离我们稍有一段距离，但是作为变速箱设计领域中一种新的更好的解决方式，双离合系统已经成为了一种潮流并正逐步渗透到整个汽车制造业之中。
根据一项来自于英国 Supplier Business的针对轻型汽车变速器的报告，DCT 的欧洲市场份额将于 年超过 10%，到 年全球的 DCT 产量有望达到 750 万台。由于 DCT 的结构特点，其性能有换挡速度快、节能性强等优势，因此更适合发展中的中国市场。根据 Global Insight发布的《中国汽车变速器技术展望》预测，DCT 技术将于 年超过无级变速器技术，成为第二大汽车变速器技术，仅仅落后于自动变速器技术，其市场占有率将会显着增长。鉴于此，上海汽车集团于 年决定引进 DCT 项目，其中该变速箱的同步器(以下简称 SDS)由苏尔寿美科表面技术(上海)有限公司(以下简称 SMCN)承担喷涂加工及装配。
SMCN 在同步器技术领域有数十年的经验，其不仅使用喷铜及喷钼技术，更极具创新地使用碳摩擦材料。对于 SDS 项目而言，SMCN 选择并开发有资质的德国供应商提供冲压钢环，然后和美国碳材料供应商共同设计碳片，同时采购相应的销子和弹簧，接下来由 SMCN 上海进行碳片的压制，压好碳片的同步环内外环之间进行销子的压制，最后安装弹簧进行装配。
项目的运营是一个庞大体系的运转，据吉孚动力技术(苏州)有限公司总经理吴立解释，有权威数据针对 365 家美国企业的 8380 个项目的统计显示：只有16%的项目能够按期在成本预算内完成，约 94%的项目反复转手、经历了多次启动仪式，而 31%的项目由于各种原因被取消，平均预算超支率为 189%，平均实用时间为计划的 222%。一个项目的实现，需要相应的项目管理过程支撑。高额的模具费用和开发成本是一项全新技术的应用带来的必然结果，因此对于 SDS 项目而言，高新技术的引进必将导致其整个生产流程发生重大转变。SDS 项目涉及到同步器的设计和生产，技术要求和质量要求相对较高，而零部件在不同的环境下也将表现出不同的问题，需要对产品在设计、生产和实验中出现的种种问题进行分析、研究并解决，因此每一环节都需要投入大量的人力、精力和物力。而且，作为一个全新理念产品的重要组成部分，其质量和可靠性仍需在应用中进行验证，因此在诸多不确定性的前提下，对项目管理的要求也就更高。因此，对该项目而言，更加需要通过真实可靠的数据，分析总结出一个适合其发展的项目管理方案，而且要在实施过程中不断总结其管理经验，不断降低成本，缩短项目周期，提高产品质量并促进技术创新，最终增加产品附加值从而满足日益提高的客户需求和企业可持续发展的方向，把项目管理变成增加企业效益的一种有效途径。
三、研究目的和意义
SDS的生产装配项目是笔者工作所在地SMCN的重大项目，SMCN公司是首次作为一级供应商的身份进行采购、加工并组装该部件，缺乏相应的项目管理经验，特别是在项目的质量管理方面出现了漏洞，以至于无法按照客户要求在3月初准时做首样递交，导致整个项目的完成受到很大影响，尽管经过和客户多方沟通适当延长了交期，但已经对客户造成了经济利益上的损失，对SMCN在该市场的竞争力和声誉度均造成了一定程度的不良影响。本文的目的是以SDS项目为研究对象，基于有限的资源，通过质量管理的视角，从项目执行过程中产生的种种问题出发进行科学的分析和评价，达到对SDS项目进行系统化研究的目的，最终形成一套适合SDS类型的`项目的管理模式和方法。并通过对SDS项目的分析和研究，为部分类似SMCN公司的中小型企业的项目管理提供有实用价值的参考和指导。
质量管理，在世界经济水平高飞猛进的今天受到越来越多的重视，它以“顾客满意”为目标，顾客的要求是企业的最高标准，高质量水准成为企业抢占市场的利器。而项目管理，是以项目及其资源为对象而进行的任务分配和过程控制，以管理学的理论和方法结合项目的实际情况，实现对项目的计划、组织、指挥、控制和协调，从而逐步达成项目制定的目标。通过质量管理的视角对项目管理进行审视和改进，是一种思维上的创新，一种管理方式的创新，它将有助于促进中小型企业项目管理水平的迅速提高，同时也是完善企业管理的重要手段和方法。
近年来，我国的项目管理有着较大的进步，但在与发达国家相比时而又显得不足，因此，通过改进建立一套完整的 SDS 项目管理方案对完善 SDS 技术的推广以及项目管理有着理论和现实的双重意义。
四、国内外项目管理研究现状
项目源于人类有组织的活动，是一个动态的概念。项目是以完成既定计划和目标为目的的，而这个过程受到时间、成本、资源等的限制，其参数包括项目范围、质量、成本、时间和资源，是一系列复杂作业活动的总和。简单来说，项目是指在特定环境中为满足事前确定的要求而有待完成的一项任务或努力。
五、本文的创新点
本文研究工作的本质是项目管理方法，但在一些方面又超越了项目管理的范围，比如拓宽了人员资质的范围，没有项目管理专业背景的人也可以来进行项目管理;不受公司规模限制，中小型企业同样可以建立较为完善的项目管理体系。可以说既有传统项目管理的本质，但又有所突破和超越。
在本文的框架内，笔者大胆地基于人机料法环，过程控制、PDCA 方法等质量管理的视角，运用质量管理的工具 SIPOC、FMEA 等，对 SDS 项目的执行过程进行了回顾、审视和分析，运用项目管理学的原理，通过对大量真实数据资料的科学分析，对 SDS 项目的管理模式进行了测评、改进及评价，总结 SDS 项目存在的问题和原因，提出了改进项目管理的对策，通过对 SMCN 公司的实例数据的跟踪对比进行验证，使得改进后的方案更具说服性。本文为减少高新技术项目在中小型企业中的管理和执行中不良项目管理发生提供了一个崭新思路，为该类型企业管理者的监管提供了一个有力的参考。
六、论文提纲
摘 要
目 录
第一章 绪论
1.1 研究背景
1.2 研究目的和意义
1.3 国内外研究现状
1.4 研究内容和方法
1.5 本文的创新点
第二章 SDS 项目管理特点分析
2.1 SMCN 公司管理及生产特点
2.2 SDS 项目技术背景
2.3 SDS 项目管理的特点分析
2.4 SDS 项目风险
第三章 基于质量管理视角的 SDS 项目管理问题及其分析
3.1 基于质量管理视角对 SDS 项目的评估
3.2 SDS 项目管理问题的成因分析
第四章 基于质量管理视角的 SDS 项目管理改进
4.1 改进机会的确定
4.2 SDS 项目管理改进的具体措施
4.3 改进方案的评价和筛选
第五章 改进措施的实施效果
5.1 验证方法
5.2 验证内容及结果
5.3 整体效果评价和结论
第六章 研究结论与展望
中级第一大题
问题1
答;项目立项前要进行一下工作
（1）进行项目的需求分析，其作用是弄清楚项目发起人及其他干系人的要求
（2）编写项目建议书，其作用是项目建设单位向上级主管单位提交项目申请必须的文件，其内包括1)项目的必要性2）项目的市场预测3）产品方案的市场预测4）项目建设的必要条件
（3）编写项目可行性分析报告，其作用是从项目的投资必要性、财务可行性、组织可行性、经济可行性、社会可行性、风险因素应对策略等方面分析项目的可行性
问题2：
（1）在项目的执行过程中发现了新的更简单易行的技术方案，说明“项目的论证工作”和“可行性研究工作”没有做好”
（2）理由：项目论证是对拟定实施的项目技术上的先进性、适用性、经济上的合理性，事实上的可行性进行论证，在执行过程中发现有更简单易行的技术方案说明原来选定的技术方案不适应当前的项目，所以说是项目论证工作没有做好
问题3
答：项目部门反映目前开发的产品不是他们开发的产品其可能的原因如下
（1）项目需求调研工作不明确
（2）项目需求评审工作流程不完善（专家根据自己对项目的描述进行简单的评审）
（3）对项目的需求估计不足
（4）项目进行中没有与客户及时沟通
（5）发生变更没有遵循正确的变更流程
（6）项目的范围定义不完善
问题4：BB
问题5：项目的主要风险如下：
（1）技术风险：该系统运行后，产品和技术能否符合客户的要求，能否供应相应的技术以解决相应的问题
（2）市场风险：该产品研发成功以后是否能满足市场的需求，市场前景如何
案例2:
问题1答：该工程的合同书不妥之处如下：
（1）项目的范围没有明确的约定
（2）甲方乙方对工程质量要求没有统一的标准（标准模糊）
（3）合同中对项目的维护保养责任约定不明确（期限
（4）合同中对于违约责任和处罚约定不明确
（5）合同中对于合同履行地没有详细的约定
（6）合同中对付款方式没有明确的约定
（7）合同中关于变更和索赔条款约定不明确
问题2答：
1.根据法律法规的条文规定，工程承包后，不能转包。根据合同条款或者征得建设方的同意，承包方可以将非主体工程进行分包
2.建设方要负责提供大楼布线工程的相关资料，作为供承建方布线的依据。
3.承建方应该按照监理单位批准的施工内容组织设计和施工
4.设计质量标准的变更不能由承接方自行确定，应该有监理单位审核，有建设方确定
5.“有关程序”表述不清，容易有歧义，应该写明具体的程序。
问题3答：合同工期 2012年2月21日~2012年9月30日 总共222天
中级第三大题
问题2：
1.整体变更控制过程实际上是对项目基准的变更进行标识、文档化、批准或拒绝，并控制的过程。
依据包括 项目管理计划 申请的变更 工作绩效信息可交付物
问题2：
1.变更控制委员会成员不合理，应该包括客户代表，最好是高级管理人员
2.没有严格控制项目变更申请的提交
3.没有进行变更的评审，对变更造成的影响没有进行分析
4.没有将变更可能造成的影响告诉变更提出者。应该对变更提出方施加影响，确认变更的必要性，确保变更是有价值的5.没有严格按照变更控制流程进行变更管理
6.没有对变更实施进行监控，造成变更需求的不可追溯性
问题2：
1.邀请客户的决策人员参加变更控制委员会成员（CCB）
2.对变更提出方施加影响，确认变更的必要性，确保变更是有价值的3.对变更进行评审论证，确定变更的信息完整，实际可行。
4.分析变更造成的进度、成本、质量等方面的影响，并告知相关人员。
5.要对变更的实施进行监控跟踪
6要对变更的效果进行评估
7.严格按照变更控制流程进行变更管理。
8.记录变更信息，以便追溯变更需求
问题3：
1.邀请客户的决策人员参加变更控制委员会成员（CCB）
2.对变更提出方施加影响，确认变更的必要性，确保变更是有价值的3.对变更进行评审论证，确定变更的信息完整，实际可行。
4.分析变更造成的进度、成本、质量等方面的影响，并告知相关人员。
5.要对变更的实施进行监控跟踪
6要对变更的效果进行评估
7.严格按照变更控制流程进行变更管理。
8.记录变更信息，以便追溯变更需求
9.明确组织分工
中级第四大题：
1、5+200+150+50+50=455（万元）
2.成本预算步骤：首要得到项目的总体估算
（1）将项目总成本分摊到项目工作分解结构的各个工作包
（2）将各个工作包成本再分配到该工作包所包含的各活动上
（3）确定各项成本预算支出的时间计划及此项目成本预算计划
工作包 1.1.1 成本 200*40%=80 万元
1.2.1200*60%/2=60 万元
1.2.260万元
工作包2.1.1150=150万元
3、成本估算和预算的区别：
相同点：
（1）都运用类比估算、参数模型、自下而上等工具和技术。
（2）都是以WBS为基础的。
不同点：
（1）估算成本是对完成项目活动所需资金进行近似估算的过程(核心是近似估算)。blog.mypm.net
（2）估算成本其输出是成本估算，这种估算并未得到管理层的批准(核心是未得到管理层批准)。
（3）成本估算的精确程度以工作包为基础。
（4）制定预算是汇总所有单个活动或工作包的估算成本，建立一个经批准的成本基准的过程(核心是建立成本基准)。
（5）成本预算将基于工作包的成本估算分配到每项活动及相应时间段。(核心是分配到活动并按时间段分配)。
（6）成本预算输出的是成本基准计划亦即经过批准的成本预算(核心是经过批准的)。
4、（1）首先应该制定成本管理计划，然后才进行成本估算预算，（2）成本控制不仅要跟踪每项工作的实际成本，还将实际成本与预算成本进行对比分析，找出成本基准的偏差
（3）成本超支也有可能是进度提交造成的，项目经理应该进行挣值计算，进行绩效衡量分析。如果SPI>1,则不需要启动管理储备金。
（4）项目经理应该定期、不定期进行项目成本控制检查，而不是偶尔的检查。要在开始，实施中，结束时都要进行检查。
一、单项选择题
1.下列有关表述中,不正确的是()。
A.市盈率反映了投资者对公司未来前景的预期,市盈率越高,投资者对公司未来前景的预期越差B.每股收益的分子应从净利润中扣除当年宣告或累积的优先股股利C.计算每股净资产时,如果存在优先股应从股东权益总额中减去优先股的权益,包括优先股的清算价值及全部拖欠的股利,得出普通股权益D.市销率等于市盈率乘以销售净利率
2.某企业为一盈利企业,目前的销售净利率为10%,股利支付率为50%,则下列会使企业外部融资额上升的因素是()。
A.净经营资产周转次数上升B.销售增长率超过内含增长率C.销售净利率上升D.股利支付率下降
3.在使用同种原料生产主产品的同时,附带生产副产品的情况下,由于副产品价值相对较低,而且在全部产品生产中所占的比重较小,因此,在分配主产品和副产品的加工成本时,()。
A.通常先确定主产品的加工成本,然后再确定副产品的加工成本B.通常先确定副产品的加工成本,然后再确定主产品的加工成本C.通常先利用售价法分配主产品和副产品D.通常先利用可变现净值法分配主产品和副产品
4.在保守型筹资策略下,下列结论能成立的是()。
A.临时性负债小于长期负债B.长期负债、自发性负债和权益资本三者之和小于长期性资产C.临时性负债大于波动性流动资产D.长期负债、自发性负债和权益资本三者之和大于长期性资产
5.如果不考虑影响股价的其他因素,零增长股票的价值()。
A.与无风险报酬率成正比B.与预期股利成正比C.与预期股利增长率成反比D.与每股净资产成正比
6.若公司发行附带认股权证的债券,相比一般债券利率8%,它可以降低利率发行,若目前公司股票的资本成本为10%,公司适用的所得税税率为25%,则附带认股权证债券的税前资本成本可为()。
A.5%B.10%C.14%D.16%
7.以下关于企业价值评估现金流量折现法的表述中,不正确的是()。
A.预测基数可以为修正后的上年数据B.预测期是指企业增长的不稳定时期,通常在10年以上C.实体现金流量应该等于融资现金流量D.对销售增长率进行预测时,如果宏观经济、行业状况和企业的经营战略预计没有明显变化,则可以按上年增长率进行预测
8.在作业成本法下,下列成本分配方式中表述不正确的是()。
A.使用直接追溯方式最能真实地反映产品成本B.使用动因分配方式最能真实地反映产品成本C.直接追溯,是指将成本直接确认分配到某一成本对象的过程D.直接追溯这一过程是可以实地观察的
9.两种期权的执行价格均为55.5元,6个月后到期,若无风险年报酬率为10%,股票的现行价格为63元,看涨期权的价格为12.75元,则看跌期权的价格为()元。
A.7.5 B.5 C.3.5 D.2.61
10.某投资人购买1股股票,同时出售该股票1股看涨期权,这种投资策略为()。
A.保护性看跌期权B.抛补看涨期权C.多头对敲D.空头对敲
11.某企业经营杠杆系数为4,每年的固定经营成本为9万元,利息费用为1万元,则下列表述不正确的是()。
A.利息保障倍数为3B.盈亏临界点的作业率为75%C.销售增长10%,每股收益增长60%D.销量降低20%,企业会由盈利转为亏损
12.下列关于客户效应理论的表述中正确的是()。
A.边际税率较高的投资者偏好多分现金股利、少留存B.持有养老基金的投资者喜欢高股利支付率的股票C.较高的现金股利会引起低税率阶层的不满D.较少的现金股利会引起高税率阶层的不满
13.下列关于认股权证和以股票为标的物的看涨期权的表述中,不正确的是()。
A.二者均以股票为标的资产,其价值随股票价格变动B.二者在到期前均可以选择执行或不执行,具有选择权C.二者都有一个固定的执行价格D.二者的执行都会引起股份数的增加,从而稀释每股收益和股价
14.下列有关租赁分类的表述中,正确的是()。
A.由承租人负责租赁资产维护的租赁,被称为毛租赁B.合同中注明出租人可以提前解除合同的租赁,被称为可以撤销租赁C.从承租人的角度来看,杠杆租赁与直接租赁并无区别D.典型的融资租赁是长期的、完全补偿的、不可撤销的毛租赁
二、多项选择题
1.下列表述中不正确的有()。
A.营运资本之所以能够成为短期债务的“缓冲垫”,是因为它是长期资本用于流动资产的部分,不需要在一年内偿还B.当流动资产小于流动负债时,营运资本为负数,表明长期资本小于长期资产,财务状况不稳定C.现金比率是指经营活动现金流量净额与流动负债的比D.长期资本负债率是指负债总额与长期资本的百分比
2.下列项目中,属于企业置存现金原因中交易性需要的有()。
A.派发现金股利B.支付工资C.缴纳所得税D.购买股票
3.某企业销售收入为1200万元,产品变动成本为300万元,固定制造成本为100万元,销售和管理变动成本为150万元,固定销售和管理成本为250万元,下列说法正确的有()。
A.制造边际贡献为900万元B.产品边际贡献为800万元C.制造边际贡献为400万元D.产品边际贡献为750万元
4.当企业采用随机模式对现金持有量进行控制时,下列有关表述不正确的有()。
A.只有现金持有量超出控制上限时,才用现金购入有价证券,使现金持有量下降;只有现金持有量低于控制下限时,才抛售有价证券换回现金,使现金持有量上升B.计算出来的现金持有量比较保守,往往比运用存货模式的计算结果大C.当有价证券利息率下降时,企业应降低现金存量的上限D.现金余额波动越大的企业,最优返回线越高
5.下列关于全面预算中的资产负债表预算编制的说法中,正确的有()。
A.资产负债表期末预算数额面向未来,通常也需要以预算期初的资产负债表数据为基础B.通常应先编资产负债表预算再编利润表预算C.存货项目的数据,来自直接材料预算D.编制资产负债表预算可以判断预算反映的财务状况的稳定性和流动性
6.根据固定资产的平均年成本概念,下列表述中不正确的有()。
A.下图中的成本1是运行成本的变化曲线B.下图中的成本2是运行成本的变化曲线C.下图中的成本3是持有成本的变化曲线D.固定资产经济寿命是使得运行成本最低的那一个年限
7.下列关于最优资本结构理论表述正确的有()。
A.无税的MM理论是针对完美资本市场的资本结构建立的理论B.优序融资理论认为考虑信息不对称和逆向选择的影响,管理者偏好首选留存收益融资,然后是债务融资,发行新股则作为最后的选择C.权衡理论认为应该综合考虑财务杠杆的利息抵税收益与财务困境成本,以确定企业为最大化企业价值而应该筹集的债务额D.代理理论认为债务的存在可能会激励管理者和股东从事减少企业价值的行为
8.下列关于互斥项目的选择问题中,表述正确的有()
A.如果项目的寿命相同,应当以净现值法优先B.如果项目的寿命不同,可以通过共同年限法或等额年金法解决C.共同年限法的原理是:假设项目可以在终止时进行重置,通过重置其达到相同的年限,比较净现值的大小D.等额年金法与共同年限法均考虑了竞争因素对于项目净利润的影响
9.企业在确定内部转移价格时有多种选择,下列有关内部转移价格的表述正确的有()。
A.只有在最终产品市场稳定的情况下,才适合采用变动成本加固定费转移价格作为企业两个部门(投资中心)之间的内部转移价格B.在制定内部转移价格时,如果中间产品存在完全竞争市场,理想的转移价格是市场价格减去对外销售费用C.只要制定出合理的内部转移价格,就可以将企业大多数生产半成品或提供劳务的成本中心改造成自然利润中心D.以市场价格作为内部转移价格,并不是按市场价格结算
10.按照平衡计分卡,下列表述正确的有()。
A.财务维度其目标是解决“股东如何看待我们”这一类问题B.顾客维度回答“顾客如何看待我们”的问题C.内部业务流程维度解决“我们是否能继续提高并创造价值”的问题D.学习与成长维度解决“我们的优势是什么”的问题
11.下列有关表述中正确的有()。
A.销售息税前利润除以变动成本率等于盈亏临界点作业率B.盈亏临界点作业率乘以安全边际率等于1 C.销售息税前利润率除以边际贡献率等于安全边际率D.边际贡献率加上变动成本率等于1
12.下列模型中均需考虑机会成本和交易成本的有()。
A.成本分析模式B.存货模式C.随机模式D.现金周转模式
三、计算分析题
1.甲公司为了开发新的项目,急需筹资20000万元,甲公司拟采取发行附带认股权证债券的方式筹资并初拟了筹资方案,相关资料如下:
(1)发行10年期附认股权证债券20万份,每份债券面值为1000元,票面利率为6%,每年年末付息一次,到期还本。债券按面值发行,每份债券同时附带10张认股权证,认股权证只能在第六年年末行权,行权时每张认股权证可以按21元的价格购买1股普通股。
(2)公司目前发行在外的普通股为2000万股,每股市价15元,无负债。股东权益账面价值与其市值相同。公司未来仅依靠利润留存提供增长资金,不打算增发或回购股票,也不打算增加新的债务筹资,债券发行后公司总资产的预计年增长率为5%。
(3)当前等风险普通债券的平均利率为10%,发行费用可以忽略不计。
要求:
(1)计算拟发行的每份纯债券的价值;
(2)计算拟附带的每张认股权证的价值;
(3)计算第六年年末认股权证行权前以及行权后的股票价格;
(4)计算该附认股权证债券的税前资本成本;
(5)如方案不可行,票面利率至少提高到多少,方案才是可行的。
2.某企业生产中使用的A标准件既可自制也可外购。若自制,单位产品材料成本为30元,单位产品人工成本为20元,单位变动制造费用为10元,生产零件需要购置专用加工设备一台,价值50万元,使用期5年,加工设备在设备使用期内按平均年成本法分摊设备成本,此外,生产零件时,每次生产准备成本500元,年固定生产准备成本为50000元,每日产量30件;若外购,购入产品单位价格是90元,一次订货运输费2600元,每次订货的检验费400元,从发出订单到货物到达的时间如下表所示:
A标准件全年共需耗用4500件,企业的资本成本率为10%,单件存货保险费为1元,存货残损变质损失为每件2元,假设一年工作天数为300天,单位缺货成本为10元。
要求:
(1)计算自制存货的单位储存成本;
(2)计算外购存货的单位储存成本;
(3)若不考虑缺货的影响,分别计算自制的经济生产批量和外购的经济订货量,并通过计算分析企业应自制还是外购A标准件;
(4)若考虑缺货的影响,判断企业应自制还是外购A标准件。
3.ABC公司2015年度财务报表的主要数据如下:
该公司2015年12月31日的股票市价为20元。
要求:
(1)假设公司未来不发行股票,保持财务政策、经营效率不变,计算2015年末内在市盈率、内在市净率和内在市销率;
(2)ABC公司属于拥有大量资产、净资产为正值的上市公司,与该公司所在行业相同的代表性公司有3家公司,有关资料如下表,要求分别用修正的平均市价比率法和股价平均法评估ABC公司的股票价值。
4.甲酒店想加盟一个叫“阳光酒店”的项目,期限8年,相关事项如下:
(1)初始加盟保证金10万元,初始加盟保证金一次收取,合同结束时归还本金(无利息);
(2)初始加盟费按照酒店房间数120间计算,每间房间3000元,初始加盟费一次收取;
(3)每年特许经营费按酒店收入的6.5%上缴,加盟后每年年末支付;
(4)甲酒店租用的房屋4200平方米,租金每平方米一天1元,全年按365天计算(下同),每年年末支付;
(5)甲酒店需要在项目初始投入600万元的装修费用,按税法规定可按8年平均摊销;
(6)甲酒店每间房屋定价每天175元,全年平均入住率85%,每间房间的客房用品、洗涤费用、能源费用等支出为每天29元,另外酒店还需要支付每年30万元的固定付现成本;
(7)酒店的人工成本每年105万元,每年年末支付;
(8)酒店的营业税金为营业收入的5.5%。
要求:
(1)计算加盟酒店的年固定成本总额和单位变动成本;
(2)计算酒店的盈亏平衡点入住率、安全边际率和年息税前利润;
(3)若决定每间房屋定价下调10%,其他影响因素不变,求解此时酒店的盈亏平衡点入住率,以及为了维持目前息税前利润水平,酒店的平均入住率应提高到多少(房间数不足一间按一间考虑)。
5.C公司只生产一种产品。相关预算资料如下:
资料一:预计每个季度实现的销售收入均以赊销方式售出,其中60%在本季度内收到现金,其余40%要到下一季度收讫,假定不考虑坏账因素。部分与销售预算有关的数据如表1所示:
单位:元
说明:上表中“×”表示省略的数据。
资料二:预计每个季度所需要的直接材料均以赊购方式采购,其中50%于本季度内支付现金,其余50%需要到下个季度付讫,假定不存在应付账款到期现金支付能力不足的问题。部分与直接材料采购预算有关的数据如表2所示:
单位:元
说明:上表中“×”表示省略的数据。
资料三:公司加工一件产品需要的必不可少的加工操作时间为30小时,设备调整时间为3小时,必要的工间休息为5小时,正常废品率为5%。公司的年预算产量为1000件,年固定制造费用预算总额为360000元,变动制造费用的预算额为200000元。
资料四:若该年度公司实际的年生产量为1050件,实际耗用的工时为40000小时,实际发生的固定制造费用400000元,实际发生的变动制造费用为210000元。
要求:
(1)根据资料一确定表1中用字母表示的数值(不需要列示计算过程);
(2)根据资料二确定表2中用字母表示的数值(不需要列示计算过程);
(3)根据资料一和资料二,计算预算年度应收账款和应付账款的年末余额;
(4)根据资料三和资料四,计算该年变动制造费用耗费差异和变动制造费用效率差异,以及固定制造费用的耗费差异和能量差异。
四、综合题
资料:
F公司是一家餐饮连锁上市公司。为在首都机场开设一个新门店,参加机场内一处商铺的租约竞标。出租方要求,租约合同为期5年,不再续约,租金在合同生效时一次付清。相关资料如下:
(1)F公司目前股价40元/股,流通在外的普通股股数2500万股。债务市值60000万元,到期收益率8%。无风险报酬率6%,权益市场风险溢价8%,F公司的β系数为1.8。
(2)F公司开设机场门店后,第1年预计营业收入300万元,第2、3、4年预计营业收入均为400万元,第5年预计营业收入300万元。预计营业变动成本为营业收入的60%,营业固定成本(不含设备折旧或租金)为每年40万元。假设营业现金流量均发生在年末。
(3)开设机场门店需添置相关设备,预计购置成本为250万元,没有运输、安装、维护等其他费用。按照税法规定,可采用双倍余额递减法计提折旧,折旧年限为5年,假设期末账面残值为零(提示:双倍余额递减法在折旧年限的倒数两年改为直线法)。合同结束时,预计该设备的变现价值为40万元。
(4)开业时需投入营运资本10万元,合同结束时资金全部收回。
(5)F公司适用的所得税税率为25%。
(6)F公司计划以2/3(负债/权益)的资本结构为门店项目筹资。如果决定投资该项目,F公司将于2016年10月发行5年期债券。由于F公司目前没有已上市债券,拟采用风险调整法确定债务资本成本。该项目的权益资本相对其税后债务资本成本的风险溢价为5%。
F公司的信用级别为AA级,国内上市交易的AA级公司债券有3种,这3种债券及政府债券的收益率如下表所示:
要求:
(1)根据所给资料,估计无风险报酬率,计算新项目的加权平均资本成本,其中债务资本成本采用风险调整法计算,权益资本成本采用债券收益率风险调整模型计算;
(2)如果出租方要求的最低竞价租金为50万元,计算若能按最低竞价租金成交,该方案净现值;
(3)为使该项目可行,请问F公司竞价时最高的租金报价是多少?
(4)计算净现值对租金的敏感系数。
财务成本管理模拟试题参考答案
一、单项选择题
1.A2.B3.B4.D5.B6.B7.B8.B9.D 10.B 11.D 12.B 13.D 14.C
二、多项选择题
1.CD2.ABC3.AD4.AC5.AD6.AD7.ABCD 8.ABC 9.ABD 10.AB 11.CD 12.BC
三、计算分析题
1.(1)每份纯债券价值=1000×6%×(P/A,10%,10)+1000×(P/F,10%,10)=60×6.1446+1000×0.3855=754.18(元)
(2)每张认股权证的价值=(1000-754.18)/10=24.58(元)
(3)行权前的公司总价值=(2000×15+20000)×(F/P,5%,6)=(2000×15+20000)×1.3401=67005(万元)
每张债券价值=1000×6%×(P/A,10%,4)+1000×(P/F,10%,4)=60×3.1699+1000×0.6830=873.19(元)
债务总价值=873.19×20=17463.8(万元)
行权前权益价值=67005-17463.8=49541.2(万元)
行权前股票价格=49541.2/2000=24.77(元)
行权后的权益价值=49541.2+10×20×21=53741.2(万元)
行权后股票价格=53741.2/(2000+10×20)=24.43(元)
设K为6%:
设K为7%:
(5)经计算,附认股权证债券的税前资本成本小于当前等风险普通债券的平均利率,方案不可行。
设票面利率提高至i:
票面利率至少提高至9.69%,方案才是可行的。
2.(1)单位存货占用资金=30+20+10=60(元)
自制存货的单位储存成本=单位存货占用资金的应计利息+单位存货保险费+单位存货残损变质损失=60×10%+1+2=9(元/件)
(2)外购存货的单位储存成本=90×10%+1+2=12(元/件)
(3)每日需要量=4500/300=15(件/天)
自制:
加工设备的年平均成本=500000/(P/A,10%,5)=500000/3.7908=131898.28(元)
外购:
每次订货成本=2600+400=3000(元)
因为自制总成本大于外购总成本,所以企业应外购A标准件。
(4)外购:
年订货次数=4500/1500=3(次)
再订货点为45件时,相关成本最小。
考虑缺货影响的外购相关成本=423000+225=423225(元),仍小于自制总成本,所以还是选择外购。
3.(1)2015年权益净利率=300/2000=15%
2015年利润留存率=(300-150)/300=50%
2015年可持续增长率=(15%×50%)/(1-15%×50%)=8.11%
因此,该公司处于稳定状态,其股利增长率等于可持续增长率,即8.11%。
目前的每股股利=150÷400=0.375(元)
权益资本成本=0.375×(1+8.11%)/20+8.11%=10.14%
股利支付率=1-50%=50%
销售净利率=300/3000=10%
内在市盈率=50%/(10.14%-8.11%)=24.63
内在市净率=15%×50%/(10.14%-8.11%)=3.69
内在市销率=10%×50%/(10.14%-8.11%)=2.46
(2)ABC公司属于拥有大量资产、净资产为正值的上市公司,应当选择市净率模型。
ABC公司每股净资产=2000/400=5(元)
4.(1)固定成本=初始加盟费摊销+房屋租金+装修费摊销+酒店固定付现成本+酒店人工成本=3000×120/8+4200×1×365+6000000/8+300000+1050000=45000+1533000+750000+300000+1050000=3678000(元)
单位变动成本=特许经营费+客房经费+营业税金=175×6.5%+29+175×5.5%=50(元)
(2)盈亏平衡全年入住房间=3678000/(175-50)=29424(间)
29424=120×365×盈亏平衡入住率
所以:盈亏平衡入住率=29424/(120×365)=67.18%
目前销售房间=120×365×85%=37230(间)
安全边际率=(37230-29424)/37230=20.97%
年息税前利润=37230×(175-50)-3678000=975750(万元)
(3)单价下降10%:
新单价=175×(1-10%)=157.5(元)
单位变动成本=特许经营费+客房经费+营业税金=157.5×6.5%+29+157.5×5.5%=47.9(元)
盈亏平衡全年入住房间=3678000/(157.5-47.9)=33559(间)
盈亏平衡入住率=33559/(120×365)=76.62%
入住率=42462/(120×365)=96.95%
5.(1)A=20800(元),B=117000×60%=70200(元),C=117000×40%=46800(元),D=70200+46800=117000(元),E=117000×60%=70200(元),F=128700×60%=77220(元),G=70200+46800=117000(元)
(3)应收账款年末余额=128700×40%=51480(元)
应付账款年末余额=77220×50%=38610(元)
(4)单件产品的标准工时=(30+3+5)/(1-5%)=40(小时)
标准的变动制造费用分配率=200000/(40×1000)=5(元/小时)
标准的固定制造费用分配率=360000/(40×1000)=9(元/小时)
实际的变动制造费用分配率=210000/40000=5.25(元/小时)
变动制造费用的耗费差异=(5.25-5)×40000=10000(元)
变动制造费用的效率差异=(40000-1050×40)×5=-10000(元)
固定制造费用的耗费差异=400000-360000=40000(元)
固定制造费用的能量差异=360000-1050×40×9=-18000(元)
四、综合题
(1)无风险报酬率为5年后到期的政府债券的到期收益率,即4.3%。
企业信用风险补偿率=[(6.5%-3.4%)+(7.6%-3.6%)+(8.3%-4.3%)]÷3=3.7%
税前债务资本成本=4.3%+3.7%=8%
股权资本成本=8%×(1-25%)+5%=11%
加权平均资本成本=8%×(1-25%)×(2/5)+11%×(3/5)=9%
(2)初始现金流量=-(50+250+10)=-310(万元)
第1年折旧=250×2/5=100(万元)
第2年折旧=(250-100)×2/5=60(万元)
第3年折旧=(250-100-60)×2/5=36(万元)
第4年折旧=(250-100-60-36)/2=27(万元)
第5年折旧=27(万元)
第1年营业现金流量=300×(1-25%)-(300×60%+40)×(1-25%)+100×25%+50/5×25%=85+2.5=87.5(万元)
第2年营业现金流量=400×(1-25%)-(400×60%+40)×(1-25%)+60×25%+50/5×25%=105+2.5=107.5(万元)
第3年营业现金流量=400×(1-25%)-(400×60%+40)×(1-25%)+36×25%+50/5×25%=99+2.5=101.5(万元)
第4年营业现金流量=400×(1-25%)-(400×60%+40)×(1-25%)+27×25%+50/5×25%=96.75+2.5=99.25(万元)
第5年营业现金流量=300×(1-25%)-(300×60%+40)×(1-25%)+27×25%+50/5×25%=66.75+2.5=69.25(万元)
第5年末回收的现金流量=40-40×25%+10=40(万元)
净现值=-310+87.5/(1+9%)+107.5/(1+9%)2+101.5/(1+9%)3+99.25/(1+9%)4+(69.25+40)/(1+9%)5=80.45(万元)
(3)设租金为X:
初始现金流量=-(260+X)
第1年营业现金流量=85+(X/5)×25%=85+5%X
第2年营业现金流量=105+5%X
第3年营业现金流量=99+5%X
第4年营业现金流量=96.75+5%X
第5年营业现金流量=66.75+5%X
第5年末收回的现金流量=40
